Isi kandungan
- Langkah 1: Menilai Situasi Semasa
- Langkah 2: Mewujudkan Matlamat Pelaburan
- Langkah 3: Tentukan Peruntukan Aset
- Langkah 4: Pilih Pilihan Pelaburan
- Langkah 5: Langkah dan Rebalance
Terdapat beberapa perkara yang lebih penting dan lebih menakutkan daripada mencipta strategi pelaburan jangka panjang yang membolehkan seseorang individu melabur dengan keyakinan dan kejelasan tentang masa depannya. Membina portfolio pelaburan memerlukan proses perancangan portfolio yang sengaja dan tepat yang mengikuti lima langkah penting.
Takeaways Utama
- Untuk merancang masa depan, mula-mula mengambil pandangan yang sejuk, keras pada masa kini, menyaring semua aset semasa, pelaburan, dan hutang apa pun; kemudian, tentukan matlamat kewangan anda untuk jangka pendek dan jangka panjang. Tentukan berapa banyak risiko dan ketidakstabilan yang anda ingin ambil, dan pulangan apa yang anda ingin hasilkan; dengan profil risiko-pulangan yang ditubuhkan, penanda aras boleh ditetapkan untuk menjejaki prestasi portfolio. Dengan profil risiko-pulangan di tempat, seterusnya mewujudkan strategi peruntukan aset yang kedua-duanya pelbagai dan berstruktur untuk pulangan maksimum; melaraskan strategi untuk menjelaskan perubahan besar kehidupan, seperti membeli rumah atau bersara.Pilih sama ada anda mahukan pengurusan aktif, yang mungkin termasuk dana bersama yang diurus secara profesional atau pengurusan pasif, yang mungkin termasuk ETF yang mengesan indeks tertentu.Setelah portfolio Di tempat, penting untuk memantau pelaburan dan menilai semula matlamat setiap tahun, membuat perubahan yang diperlukan.
Langkah 1: Menilai Situasi Semasa
Perancangan untuk masa depan memerlukan pemahaman yang jelas mengenai situasi semasa pelabur berhubung dengan keinginan mereka. Ini memerlukan penilaian yang menyeluruh tentang aset semasa, liabiliti, aliran tunai dan pelaburan berdasarkan matlamat paling penting pelabur. Matlamat perlu ditakrifkan dengan jelas dan dikira supaya penilaian dapat mengenal pasti sebarang jurang antara strategi pelaburan semasa dan matlamat yang dinyatakan. Langkah ini perlu memasukkan perbincangan terus terang mengenai nilai, kepercayaan, dan keutamaan pelabur, yang semuanya menetapkan kursus untuk membangunkan strategi pelaburan.
Perancangan portofolio bukanlah satu-satunya perjanjian yang dilakukan-memerlukan penilaian dan penyesuaian yang berterusan ketika anda menjalani berbagai tahap kehidupan.
Langkah 2: Mewujudkan Objektif Pelaburan
Mewujudkan objektif pelaburan pusat untuk mengenal pasti profil pelabur risiko-pulangan. Menentukan berapa banyak risiko pelabur bersedia dan dapat menganggap, dan berapa banyak ketidakstabilan yang dapat bertahan, adalah kunci untuk merumuskan strategi portfolio yang dapat memberikan pulangan yang diperlukan dengan tahap risiko yang dapat diterima. Sebaik sahaja profil pengembalian risiko diterima, penanda aras boleh ditubuhkan untuk menjejaki prestasi portfolio. Mengesan prestasi portfolio terhadap penanda aras membenarkan penyesuaian yang lebih kecil dibuat sepanjang jalan.
Langkah 3: Tentukan Peruntukan Aset
Menggunakan profil pulangan risiko, pelabur boleh membangunkan strategi peruntukan aset. Memilih dari pelbagai kelas aset dan pilihan pelaburan, pelabur boleh memperuntukkan aset dengan cara yang mencapai kepelbagaian yang optimum sambil menargetkan pulangan yang diharapkan. Pelabur juga boleh memperuntukkan peratusan kepada pelbagai kelas aset, termasuk saham, bon, tunai dan pelaburan alternatif, berdasarkan kepada volatiliti yang boleh diterima untuk portfolio. Strategi peruntukan aset adalah berdasarkan gambaran situasi dan matlamat pelabur semasa dan biasanya disesuaikan dengan perubahan kehidupan. Sebagai contoh, semakin dekat dengan pelabur mencapai tarikh sasaran persaraannya, lebih banyak peruntukan itu mungkin berubah untuk mencerminkan toleransi yang kurang untuk turun naik dan risiko.
Profil risiko-ganjaran anda akan berubah selama bertahun-tahun, semakin jauh dari risiko semakin dekat anda bersara.
Langkah 4: Pilih Pilihan Pelaburan
Pelaburan individu dipilih mengikut parameter strategi peruntukan aset. Jenis pelaburan tertentu yang dipilih bergantung pada sebahagian besar keutamaan pelabur untuk pengurusan aktif atau pasif. Portfolio yang diurus secara aktif mungkin termasuk stok dan bon individu sekiranya terdapat aset yang mencukupi untuk mencapai kepelbagaian yang optimum, yang biasanya melebihi $ 1 juta dalam aset. Portfolio yang lebih kecil dapat mencapai kepelbagaian yang tepat melalui dana yang diuruskan secara profesional, seperti dana bersama atau dana pertukaran bursa. Seorang pelabur mungkin membina portfolio yang diuruskan secara pasif dengan dana indeks yang dipilih dari pelbagai kelas aset dan sektor ekonomi.
Langkah 5: Memantau, Mengukur dan Rebalance
Selepas melaksanakan pelan portfolio, proses pengurusan bermula. Ini termasuk memantau pelaburan dan mengukur prestasi portfolio berbanding dengan penanda aras. Ia perlu melaporkan prestasi pelaburan secara berkala, biasanya setiap suku tahun, dan mengkaji semula pelan portfolio setiap tahun. Sekali setahun, situasi dan matlamat pelabur mendapatkan semakan untuk menentukan sama ada terdapat perubahan ketara. Kajian portfolio kemudian menentukan apakah peruntukan masih dalam sasaran untuk mengesan profil risiko-ganjaran pelabur. Jika tidak, maka portfolio boleh diimbangi semula, menjual pelaburan yang telah mencapai sasaran mereka, dan membeli pelaburan yang menawarkan potensi peningkatan yang lebih tinggi.
Apabila melabur untuk matlamat sepanjang hayat, proses perancangan portfolio tidak pernah berhenti. Apabila para pelabur bergerak melalui tahap kehidupan mereka, perubahan mungkin berlaku, seperti perubahan pekerjaan, kelahiran, perceraian, kematian atau masa yang mengecut, yang mungkin memerlukan penyesuaian terhadap matlamat mereka, profil ganjaran risiko atau peruntukan aset. Apabila perubahan berlaku, atau sebagai pasaran atau keadaan ekonomi menentukan, proses perancangan portfolio dimulakan semula, mengikut setiap lima langkah untuk memastikan strategi pelaburan yang tepat dilaksanakan.
