Apakah Kontrak Endowment yang Dimodifikasi?
Kontrak endowmen diubah suai (MEC) adalah kelayakan cukai bagi polisi insurans hayat yang premium kumulatif melebihi had undang-undang cukai persekutuan. Struktur perpajakan dan perubahan klasifikasi dasar IRS setelah polisi asuransi jiwa telah berubah menjadi kontrak endowmen yang diubahsuai.
Memahami Kontrak Endowment Modified (MEC)
Kontrak endowmen diubahsuai (MEC) adalah istilah yang diberikan kepada polisi insurans hayat yang pembiayaannya melebihi had undang-undang cukai persekutuan. Dalam erti kata lain, IRS tidak menganggap ini sebagai kontrak insurans hayat lagi. Perubahan dalam klasifikasi telah ditimbulkan untuk memerangi penggunaan "insurans hayat" yang ditetapkan untuk tujuan mengelakkan cukai.
Takeaways Utama
- Kontrak endowmen diubah suai (MEC) adalah istilah yang diberikan kepada polisi insurans hayat yang pembiayaannya telah melebihi had undang-undang cukai persekutuan. Dasar ini gagal untuk memenuhi ujian tujuh-gaji Akta Teknikal dan Pelbagai Hasil 1988 (TAMRA). pengeluaran di bawah MEC adalah sama dengan pengeluaran anuiti tidak berkelayakan.
Khususnya, polisi insurans hayat dianggap sebagai MEC oleh IRS jika ia memenuhi tiga kriteria:
- Polisi ini dimulakan pada atau selepas 20 Jun 1988.Ia mesti memenuhi takrif statutori polisi insurans hayat. Dasar ini gagal memenuhi Akta Teknikal dan Pelbagai Hasil 1988 (TAMRA) 7-gaji.
Ujian tujuh belas menentukan sama ada jumlah amaun premium yang dibayar ke dalam polisi insurans hayat, dalam tempoh tujuh tahun pertama, adalah lebih daripada apa yang diperlukan untuk mempunyai polisi yang dianggap dibayar dalam tempoh tujuh tahun. Dasar menjadi MEC apabila premium yang dibayar kepada polisi adalah lebih daripada apa yang diperlukan untuk dibayar dalam tempoh masa tujuh tahun itu.
IRS memerlukan dasar insurans hayat untuk mematuhi kriteria yang ketat untuk memenuhi syarat sebagai MEC.
Dasar insurans hayat yang dimulakan sebelum 20 Jun 1988, tidak tertakluk kepada pembayaran premium ke atas wang yang dibenarkan di bawah undang-undang persekutuan. Walau bagaimanapun, pembaharuan polisi insurans hayat yang lebih lama selepas tarikh ini dianggap baru dan mesti tertakluk kepada ujian tujuh gaji.
Implikasi Cukai daripada MEC
Percukaian pengeluaran di bawah MEC adalah sama dengan pengeluaran anuiti tidak berkelayakan. Untuk pengeluaran sebelum umur 59 1/2, penalti pengeluaran pra-matang sebanyak 10% mungkin dikenakan. Seperti dasar insurans hayat tradisional, faedah kematian MEC tidak dikenakan cukai. Kontrak endowment yang diubah suai biasanya dibeli oleh individu yang berminat dalam polisi yang terlindung dan dilindungi polisi, dan tidak berhasrat untuk membuat pengeluaran dasar sebelum kematian.
Tidak seperti polisi insurans hayat tradisional, cukai keuntungan adalah pendapatan tetap bagi pengeluaran MEC di bawah metodologi perakaunan terakhir (LIFO). Walau bagaimanapun, asas kos dalam MEC dan pengeluaran tidak dikenakan cukai. Manfaat kematian bebas cukai menjadikan MEC berguna untuk tujuan perancangan ladang, dengan syarat ladang itu dapat memenuhi kriteria kelayakan. Lebih-lebih lagi, pemilik polisi yang tidak mengambil pengeluaran boleh menyalurkan sejumlah besar wang kepada benefisiari mereka.
