Apakah Risiko Jurisdiksi?
Risiko bidang kuasa merujuk kepada risiko yang timbul ketika beroperasi dalam bidang kuasa asing. Risiko ini boleh dilakukan dengan hanya melakukan perniagaan atau dengan meminjamkan wang di negara lain. Sejak kebelakangan ini, risiko bidang kuasa menumpukan perhatian kepada bank dan institusi kewangan yang terdedah kepada ketidaktentuan bahawa sesetengah negara di mana mereka beroperasi mungkin merupakan kawasan berisiko tinggi untuk pengubahan wang haram dan pembiayaan keganasan.
Takeaways Utama
- Risiko jurisdiksi timbul apabila beroperasi di lokasi asing. Risiko jenis ini, baru-baru ini, menumpukan perhatian kepada bank dan institusi kewangan. Risiko urusniaga juga boleh digunakan pada masa apabila pelabur terdedah kepada perubahan yang tidak dijangka dalam undang-undang. Isu-isu FATF dua laporan setiap suku tahun yang mengenal pasti bidang kuasa dengan langkah-langkah lemah untuk melawan pengubahan wang haram dan pembiayaan pengganas.
Bagaimana Jurisdiksi Risiko berfungsi
Risiko jurisdiksi adalah risiko tambahan yang timbul daripada meminjam dan meminjamkan atau menjalankan perniagaan di negara asing. Risiko ini juga boleh merujuk kepada masa-masa apabila undang-undang secara tidak diduga berubah di kawasan di mana pelabur mempunyai pendedahan. Risiko bidang kuasa ini sering boleh menyebabkan kemudahubahan. Akibatnya, risiko tambahan daripada turun naik bermakna pelabur akan meminta pulangan yang lebih tinggi untuk mengimbangi tahap risiko yang lebih tinggi yang dihadapi.
Menambah risiko dari turun naik bermakna pelabur akan meminta pulangan yang lebih tinggi untuk mengimbangi tahap risiko yang lebih tinggi yang dihadapi.
Beberapa risiko yang berkaitan dengan risiko bidang kuasa yang boleh dihadapi oleh bank, pelabur, dan syarikat termasuk komplikasi undang-undang, risiko kadar pertukaran, dan risiko geopolitik.
Seperti yang disebutkan di atas, risiko bidang kuasa baru-baru ini menjadi sinonim dengan negara-negara di mana kegiatan pengubahan wang haram dan aktiviti pengganas adalah tinggi. Aktiviti-aktiviti ini pada umumnya dipercayai lazim di negara-negara yang ditetapkan sebagai bukan koperasi oleh Pasukan Petugas Tindakan Kewangan (FATF) atau dikenal pasti oleh Perbendaharaan AS sebagai memerlukan langkah-langkah khusus karena kebimbangan mengenai pencucian uang atau korupsi. Kerana denda dan denda hukuman yang boleh dikenakan ke atas institusi kewangan yang terlibat-walaupun secara tidak sengaja dalam pencucian wang atau pembiayaan keganasan, kebanyakan organisasi mempunyai proses khusus untuk menilai dan mengurangkan risiko bidang kuasa.
Pertimbangan Khas
FATF menerbitkan dua dokumen secara terbuka tiga kali setahun dan telah melakukannya sejak tahun 2000. Laporan-laporan ini mengenalpasti bidang-bidang di dunia yang FATF mengisytiharkan mempunyai usaha yang lemah untuk memerangi pengubahan wang haram dan pembiayaan pengganas. Negara-negara ini dinamakan Negara Bukan Wilayah atau Wilayah (NCCTs).
Pada bulan Ogos 2019, FATF menyenaraikan 12 negara berikut sebagai bidang kuasa yang dipantau: Bahamas, Botswana, Kemboja, Ethiopia, Ghana, Pakistan, Serbia, Sri Lanka, Syria, Trinidad dan Tobago, Tunisia, Yaman. NCCTs ini mempunyai kekurangan ketika datang untuk meletakkan dasar anti pengubahan wang haram, serta mengenali dan memerangi pembiayaan pengganas. Tetapi mereka semua komited untuk bekerja dengan FATF untuk menangani kekurangan tersebut.
FATF meletakkan kedua-dua Korea Utara dan Iran dalam senarai panggilan-ke-tindakan. Menurut FATF, Korea Utara masih menimbulkan risiko besar kepada kewangan antarabangsa kerana kurangnya komitmen dan kekurangan dalam bidang yang diperhatikan. FATF juga menunjukkan kebimbangannya terhadap percambahan senjata pemusnah besar-besaran negara. Organisasi itu menyatakan Iran menunjuk komitmennya kepada FATF tetapi gagal melaksanakan rancangannya. Sehubungan itu, negara ini masih dalam senarai tindakan untuk bertindak dan sehingga Oktober 2019 untuk meletakkan Konvensyen Pembiayaan Palermo dan Konvensyen Teroris.
Contoh Risiko Jurisdiksi
Pelabur mungkin mengalami risiko bidang kuasa dalam bentuk risiko tukaran asing. Jadi, transaksi kewangan antarabangsa mungkin tertakluk kepada turun naik dalam pertukaran mata wang. Ini boleh menjejaskan nilai pelaburan. Risiko tukaran asing boleh dikurangkan dengan menggunakan strategi lindung nilai termasuk opsyen dan kontrak hadapan.
