Apa itu Clawback?
Kuncian adalah peruntukan kontrak dimana wang yang telah dibayar kepada pekerja mesti dikembalikan kepada majikan atau dermawan, kadang-kadang dengan penalti.
Banyak syarikat menggunakan dasar clawback dalam kontrak pekerja untuk bonus berasaskan insentif seperti bonus. Mereka paling sering digunakan dalam industri kewangan. Peruntukan klausa paling tidak boleh dirunding. Clawbacks biasanya digunakan sebagai tindak balas kepada salah laku, skandal, prestasi buruk, atau kejatuhan dalam keuntungan syarikat.
Istilah clawback juga merujuk kepada kejatuhan harga saham selepas ia meningkat.
Memahami Clawbacks
Clawbacks biasanya ditulis dalam kontrak pekerja supaya majikan boleh mengawal bonus dan pembayaran berasaskan insentif lain. Ia bertindak sebagai bentuk insurans sekiranya syarikat perlu bertindak balas terhadap krisis seperti penipuan atau salah laku, atau jika syarikat melihat penurunan keuntungan. Pekerja juga harus membayar balik wang jika majikan merasakan prestasinya kurang baik.
Mereka berbeza dengan bayaran balik lain atau pembayaran balik kerana mereka sering datang dengan penalti. Oleh itu, pekerja mesti membayar dana tambahan kepada majikan sekiranya clawback itu dilaksanakan.
Ketentuan clawback menghalang orang daripada menggunakan maklumat yang salah dan digunakan untuk meletakkan keseimbangan antara pembangunan ekonomi / komuniti dan kesejahteraan korporat. Sebagai contoh, mereka biasanya mengelakkan penyalahgunaan maklumat perakaunan oleh pekerja dalam industri kewangan.
Clawbacks dianggap sebagai bahagian penting dalam model perniagaan kerana mereka dapat memulihkan kepercayaan dan kepercayaan para pelabur dan orang awam ke dalam sebuah syarikat dan / atau industri. Sebagai contoh, banyak bank mencirikan peruntukan klausa mereka berikutan krisis kewangan sebagai satu cara untuk membetulkan kesilapan masa depan oleh eksekutif mereka.
Satu perkara menarik untuk diperhatikan ialah peruntukan clawback untuk Fortune 100 syarikat adalah kurang daripada 3% sebelum tahun 2005. Menjelang 2010, mereka meningkat kepada kira-kira 82%.
Clawback
Contoh Peruntukan Clawback
Beberapa undang-undang persekutuan yang dicadangkan dan digubal membenarkan kelemahan pampasan eksekutif berdasarkan penipuan atau kesilapan perakaunan. Syarikat juga boleh menulis peruntukan clawback ke dalam kontrak pekerja, sama ada peruntukan tersebut diperlukan oleh undang-undang atau tidak, supaya mereka boleh mengambil bonus yang telah dibayar.
Berikut adalah beberapa peruntukan clawback yang paling umum yang berlaku pada hari ini:
- Pampasan Eksekutif: Clawbacks boleh digunakan jika eksekutif melanggar perjanjian, menyalahgunakan maklumat, atau pergi bekerja untuk pesaing. Insurans hayat: Peruntukan boleh menetapkan bahawa polisi dibatalkan dan bayaran perlu dikembalikan. Dividen: Ini boleh dicabut kembali dalam keadaan tertentu. Kontrak kerajaan: Kontraktor mungkin tertakluk kepada kelonggaran sekiranya beberapa keperluan kontrak tidak dipenuhi. Medicaid: Medicaid boleh memulihkan wang yang dibayar untuk menjaga penerima Medicaid setelah dia meninggal dunia. Pencen: Syarikat boleh mencatatkan pencen jika ada bukti penipuan atau penyalahgunaan maklumat oleh pesara.
Pertimbangan Khas
Kelompatan dan Pampasan Eksekutif
Undang-undang persekutuan yang pertama untuk membenarkan kelab gaji eksekutif ialah Sarbanes-Oxley Act of 2002. Ia menyediakan untuk clawbacks bonus dan pampasan berasaskan insentif lain yang dibayar kepada CEO dan CFO sekiranya salah laku di pihak syarikat-tidak semestinya para eksekutif sendiri-mengarahkannya untuk mengembalikan prestasi kewangan.
Akta Penstabilan Ekonomi Kecemasan 2008, yang dipinda pada tahun berikutnya, membolehkan bonus kelawar dan pampasan berasaskan insentif yang dibayar kepada eksekutif atau 20 orang pekerja terbayar tertinggi. Ia terpakai dalam kes di mana keputusan kewangan didapati tidak tepat, tidak kira sama ada terdapat salah laku. Undang-undang hanya terpakai kepada syarikat-syarikat yang menerima dana Program Bantuan Aset Bermasalah (TARP).
Pada bulan Julai 2015, peraturan Suruhanjaya Sekuriti dan Sekuriti (SEC) yang dicadangkan yang berkaitan dengan Akta Dodd-Frank 2010 akan membolehkan syarikat-syarikat memulangkan pampasan berasaskan insentif yang dibayar kepada eksekutif sekiranya berlaku pengataan semula perakaunan. Kuncian adalah terhad kepada lebihan daripada apa yang telah dibayar di bawah keputusan yang dinyatakan semula. Peraturan ini memerlukan bursa saham untuk melarang syarikat yang tidak mempunyai ketentuan clawback yang ditulis dalam kontrak mereka dari penyenaraian. Peraturan ini masih belum diluluskan.
Takeaways Utama
- Kuncian adalah peruntukan kontrak yang memerlukan pekerja mengembalikan wang yang telah dibayar oleh majikan, kadang-kadang dengan penalti. Penangguhan bertindak sebagai polisi insurans sekiranya berlaku penipuan atau salah laku, kejatuhan keuntungan syarikat, atau prestasi pekerja yang buruk. hanya melibatkan bayaran insentif seperti bonus atau faedah lain. Clawbacks digunakan terutamanya dalam industri kewangan, tetapi juga boleh didapati dalam kontrak kerajaan, dan untuk pencen dan Medicaid.
Clawbacks dalam Ekuiti Persendirian
Istilah clawback juga boleh didapati dalam beberapa tetapan lain. Dalam ekuiti persendirian, ia merujuk kepada hak rakan kongsi terhad untuk menuntut sebahagian daripada kepentingan bersama rakan kongsi, dalam kes-kes di mana kerugian seterusnya bermakna rakan umum menerima pampasan berlebihan.
Clawbacks dikira apabila dana dibubarkan. Medicaid boleh mengurangkan kos penjagaan daripada ladang pesakit mati. Dalam sesetengah kes, cawangan mungkin tidak merujuk kepada pengacara wang yang boleh mencabut kembali dokumen istimewa tanpa disedari semasa penemuan elektronik.
