Apakah Jadual Anuiti?
Jadual anuitas adalah alat untuk menentukan nilai kini anuitas atau siri pembayaran berstruktur yang lain. Alat seperti ini, yang digunakan oleh akauntan, aktuari, dan kakitangan insurans lain, mengambil kira berapa banyak wang yang telah dimasukkan ke dalam anuiti dan berapa lama ia telah berada di sana untuk menentukan berapa banyak wang yang akan disebabkan oleh pembeli anuiti atau annuitant.
Mengikut nilai semasa apa-apa jumlah masa depan anuiti juga boleh dilakukan menggunakan kalkulator kewangan atau perisian yang dibina untuk tujuan sedemikian. Jadual anuitas adalah variasi jadual nilai semasa yang digunakan oleh akauntan.
Takeaways Utama
- Jadual anuitas adalah alat yang digunakan untuk menentukan nilai kini anuitas. Ia adalah variasi jadual nilai semasa yang digunakan oleh akauntan. Jadual anuitas menghitung nilai kini anuitas menggunakan formula yang menggunakan kadar diskaun untuk pembayaran masa depan.
Apa itu Anuiti?
Bagaimana Jadual Anuitas berfungsi
Jadual anuitas menyediakan faktor, berdasarkan masa dan kadar diskaun, yang mana pembayaran anuiti dapat didarab untuk menentukan nilai masa kini. Sebagai contoh, jadual anuitas boleh digunakan untuk mengira nilai semasa anuitas yang dibayar $ 10, 000 setahun selama 15 tahun jika kadar faedah dijangka 3%.
Mengikut konsep nilai masa wang, menerima bayaran sekali gus pada masa sekarang adalah lebih bernilai daripada menerima jumlah yang sama pada masa akan datang. Oleh itu, mempunyai $ 10, 000 hari ini adalah lebih baik daripada diberi $ 1, 000 setahun untuk 10 tahun akan datang kerana jumlah itu boleh dilaburkan sepanjang dekad itu. Pada akhir tempoh 10 tahun, jumlah wang tunai $ 10, 000 akan bernilai lebih daripada jumlah bayaran tahunan, walaupun dilaburkan pada kadar faedah yang sama.
Kegunaan Jadual Anuiti
Pemenang lotere boleh menggunakan jadual anuitas untuk menentukan sama ada ia membuat lebih banyak rasa kewangan untuk mengambil kemenangan undian nya sebagai pembayaran sekaligus atau sebagai satu siri pembayaran selama bertahun-tahun. Kemenangan loteri adalah bentuk jarang anuiti. Lebih biasa, anuitas adalah jenis pelaburan yang digunakan untuk menyediakan individu dengan pendapatan tetap dalam persaraan.
Jadual Anuiti dan Nilai Kini Anuiti
Formula untuk nilai semasa anuiti biasa, berbanding dengan anuiti yang perlu dibayar, adalah seperti berikut:
P = PMT x ((1 - (1 / (1 + r) ^ n)) / r)
Di mana:
P = nilai semasa arus anuiti
PMT = jumlah dolar bagi setiap pembayaran anuiti
r = kadar faedah (juga dikenali sebagai kadar diskaun)
n = bilangan tempoh di mana pembayaran akan dibuat
Andaikan individu mempunyai peluang untuk menerima anuiti yang membayar $ 50, 000 setahun untuk 25 tahun akan datang, dengan kadar diskaun sebanyak 6% atau bayaran sekaligus $ 650, 000, dan perlu menentukan pilihan yang lebih rasional. Dengan menggunakan formula di atas, nilai kini anuiti ini ialah:
Nilai kini anuiti = $ 50, 000 x ((1 - (1 / (1 + 0.06) ^ 25)) / 0.06) = $ 639, 168
Memandangkan maklumat ini, anuiti bernilai $ 10, 832 kurang berdasarkan masa yang diselaraskan, dan individu harus memilih pembayaran sekali gus ke atas anuiti tersebut.
Perhatikan, formula ini adalah untuk anuiti anu biasa di mana bayaran dibuat pada akhir tempoh yang dipersoalkan. Dalam contoh di atas, setiap pembayaran $ 50, 000 akan berlaku pada akhir tahun, setiap tahun, selama 25 tahun. Dengan dikenakan anuiti, bayaran dibuat pada permulaan tempoh yang dipersoalkan. Untuk mencari nilai anuiti yang kena dibayar, cukup kalikan formula di atas dengan faktor (1 + r):
P = PMT x ((1 - (1 / (1 + r) ^ n)) / r) x (1 + r)
Jika contoh di atas dikenakan anuiti, nilainya adalah:
P = $ 50, 000 x ((1 - (1 / (1 + 0.06) ^ 25)) / 0.06) x (1 + 0.06) = $ 677, 518
Dalam kes ini, individu harus memilih anuiti yang perlu dibayar, kerana ia bernilai $ 27, 518 lebih daripada pembayaran sekaligus.
