Pilihan panggilan memberikan pembeli atau pemegang hak, tetapi bukan kewajiban, untuk membeli jaminan dasar pada harga mogok yang telah ditetapkan pada atau sebelum tarikh tamat tempoh. "Dalam wang" menggambarkan kekompakan opsyen. Uraian menggambarkan hubungan harga mogok derivatif kewangan kepada harga dasar yang mendasari. Bagi kontrak opsyen, kekasaran menggambarkan nilai intrinsiknya yang diberi input semasa.
Pilihan panggilan ada dalam wang apabila harga pasaran semasa yang mendasari lebih tinggi daripada harga mogok opsyen panggilan. Pilihan panggilan ada dalam wang itu kerana pembeli pilihan panggilan mempunyai hak untuk membeli saham di bawah harga dagangan semasa. Apabila pilihan memberikan pembeli hak untuk membeli dasar yang mendasari harga pasaran semasa, maka hak tersebut mempunyai nilai intrinsik. Nilai intrinsik pilihan panggilan adalah sama dengan perbezaan harga pasaran semasa dan harga mogok harga dasar.
Misalnya, seorang pedagang membeli satu pilihan panggilan pada ABC dengan harga mogok $ 35 dengan tarikh tamat satu bulan dari hari ini. Sekiranya harga saham ABC berdagang di atas $ 35, opsyen panggilan ada dalam wang. Anggapkan harga saham ABC didagangkan pada $ 38 hari sebelum pilihan panggilan tamat. Kemudian pilihan panggilan adalah dalam bentuk wang sebanyak $ 3 ($ 38 - $ 35). Pedagang boleh melaksanakan opsyen panggilan dan membeli 100 saham ABC untuk $ 35 dan menjual saham itu untuk $ 38 di pasaran terbuka. Peniaga akan mendapat keuntungan sebanyak $ 300 (100 * ($ 38- $ 35)).
