Apakah Bon Berketurunan?
Ikatan datuk adalah klasifikasi bagi bon di Kesatuan Eropah yang mengecualikan pembayaran yang dibuat atas obligasi ini daripada cukai retensi. Bagi suatu ikatan untuk dimasukkan ke dalam klasifikasi ini, ia telah dikeluarkan sebelum 1 Mac 2001, atau mempunyai prospektusnya diperakui sebelum tarikh ini. Di samping itu, bon itu tidak sepatutnya mempunyai apa-apa isu semula pada bila-bila masa selepas 28 Februari 2002.
Memahami Bon Nukilan
Cukai retensi, yang berkuat kuasa pada 1 Julai 2005, apabila Arahan Cukai Simpanan Kesatuan Eropah dilaksanakan, adalah cukai pegangan atas pembayaran faedah. Cukai ini hanya menahan sebahagian daripada faedah atas bon, dan jumlah akhir yang dikenakan ke atas faedah bergantung kepada beberapa faktor, termasuk pendapatan keseluruhan individu. Cukai retensi hanya terpakai kepada penduduk negara anggota EU dan juga meliputi akaun simpanan, deposit fidusiari, dan dana pelaburan. Ia tidak menjejaskan pembayaran faedah yang dibuat kepada penduduk bukan EU dan dibuat pada jenis bon yang dikenali sebagai bon grandfathered.
Bon keturunan adalah sekuriti hutang boleh niaga yang mempunyai pendapatan faedahnya dikecualikan daripada cukai retensi. Faedah, premium, dan diskaun yang diperoleh daripada bon ini tidak dianggap sebagai tuntutan hutang atau pendapatan simpanan. Oleh itu, pelaburan dalam bon ini tidak diambil kira apabila membuat keputusan sama ada ambang yang menentukan sama ada pendapatan daripada dana pelaburan kolektif tertentu adalah pendapatan simpanan telah diluluskan. Sebuah bon grandfather telah ditakrifkan sebagai bon yang telah diterbitkan sebelum 1 Mac 2001, matang sebelum 2012 dan tidak lagi dikeluarkan pada atau selepas 1 Mac 2002. Tempoh peralihan di mana bon grandfathered tidak dianggap sebagai tuntutan hutang berakhir pada 31 Disember 2010.
Sekuriti hutang adalah sekuriti yang dikehendaki bagi pengeluar cukai: dengan ketiadaan cukai selanjutnya di negara kediaman, pelabur yang mengelakkan cukai akan lebih memilih bon yang dikecualikan daripada kadar pegangan atas bon yang dikenakan cukai atau bon yang didepositkan di bank-bank di negara yang menyediakan pertukaran maklumat.
