Apa itu Yuran Pertukaran
Yuran pertukaran adalah jenis yuran pelaburan yang sesetengah dana bersama kepada pemegang saham jika mereka memindahkan kepada dana lain dalam kumpulan yang sama. Lain-lain pemegang saham mungkin menghadapi beban jualan, yuran penebusan, yuran pembelian, yuran akaun, yuran 12b-1, dan yuran pengurusan.
Membebaskan Yuran Pertukaran
Yuran pertukaran dikenakan oleh syarikat pelaburan pengurusan yang membenarkan pelabur menukar atau memindahkan saham daripada satu dana bersama kepada dana bersama lain yang diuruskan oleh syarikat. Yuran pertukaran adalah unik kerana mereka hanya berlaku apabila transaksi antara dana diminta. Pertukaran dana bersama dibincangkan dalam prospektus dana bersama dengan bayaran lain yang akan dibayar pelabur dengan pelaburan dalam dana. Banyak syarikat dana bersama tidak mengenakan bayaran untuk menukar saham.
Pertukaran Saham Saham Bersama
Peluang untuk bertukar dana bersama sering disebut hak istimewa pertukaran. Keistimewaan pertukaran boleh memberi manfaat kepada pelabur yang ingin mengalihkan peruntukan dana bersama berdasarkan keadaan pasaran. Sebagai contoh, pelabur dalam dana ekuiti pertumbuhan semasa pasaran lembu boleh mencari pertukaran saham untuk dana bon jika prospek mereka menjadi lebih rendah. Di samping itu, pelabur sendiri boleh mengotomatisasi bursa dana pada tarikh sasaran yang ditetapkan untuk mengalihkan peruntukan risiko yang lebih tinggi ke dalam dana yang lebih konservatif.
Pertukaran dana bersama biasanya amalan biasa yang dibenarkan oleh kebanyakan syarikat dana bersama dengan pelbagai tawaran dana. Walau bagaimanapun, urus niaga pertukaran boleh memerlukan usaha wajar untuk menyelesaikannya. Kebanyakan bursa mesti dilakukan melalui permintaan khas atau dengan wakil berdaftar. Sesetengah platform akan membolehkan pelabur membuat pertukaran dana dengan mudah dalam talian. Setiap platform dagangan dan akaun reksa dana mempunyai cara sendiri untuk mengendalikan pertukaran dana bersama.
Membayar Yuran Pertukaran
Butiran pertukaran dana boleh didapati dalam prospektus dana bersama. Selalunya keistimewaan pertukaran tidak akan dikenakan biaya. Bagaimanapun, pertukaran saham boleh mencetuskan percukaian jika keuntungan modal berlaku. Keperluan cukai adalah yang paling biasa dalam pemindahan dana kepada dana, tetapi menukar kelas saham dalam dana yang sama biasanya dianggap peristiwa tidak boleh dikenakan cukai.
Vanguard adalah syarikat dana bersama yang mempunyai dasar pertukaran terbuka di antara dana bersama. Yuran adalah minima dengan peruntukan khusus yang difokuskan pada melarang perdagangan yang kerap, yang membuat pelabur membeli atau menukar saham ke dalam dana selama 30 hari berikutnya. Dana Jumlah Indeks Pasaran Saham Vanguard memberikan lebih banyak maklumat tentang dasar pertukaran firma dalam prospektusnya. Pelabur dalam Dana Jumlah Indeks Pasaran Saham Vanguard dengan mudah boleh menukar saham daripada dana itu menjadi dana bon yang lebih konservatif untuk keselamatan yang lebih tinggi.
