Rundingan melabur dalam saham, tetapi beberapa jenis juga melabur dalam bon kerajaan dan korporat. Stok tertakluk kepada keinginan pasaran dan dengan itu menawarkan potensi pulangan yang lebih tinggi daripada bon, tetapi mereka juga lebih banyak risiko. Sebaliknya, bon memberikan pulangan tetap yang biasanya jauh lebih rendah dari apa yang diperoleh pelabur daripada stok. Kelebihan bon adalah risiko rendah. Hanya dalam keadaan yang melampau, seperti kegagalan korporat yang lengkap, tidak seorang pelabur tidak menerima pulangan yang dijanjikan dari jaminan bon. Profil pelaburan dana bersama bergantung kepada jenis dana. Terdapat tiga jenis utama: dana ekuiti, dana pendapatan tetap dan dana seimbang.
Dana Ekuiti
Dana ekuiti adalah dana bersama yang melabur hanya dalam saham biasa. Mereka menawarkan pulangan terbesar tetapi juga risiko tertinggi. Walau bagaimanapun, dana ekuiti masih memberikan risiko yang lebih rendah daripada melabur dalam saham individu. Sebabnya ialah dana ekuiti adalah satu bundelan beratus-ratus atau bahkan ribuan stok. Ia dipelbagai oleh sifatnya. Jika satu syarikat dalam tangki ikatan, pendedahan pelabur sangat terhad sejak wangnya tersebar di ratusan syarikat.
Dana Pendapatan Tetap
Dana pendapatan tetap melabur hanya dalam bon kerajaan atau korporat yang menawarkan pulangan tetap. Dana bersama ini jauh lebih berisiko kerana mereka memberikan pulangan yang sama sama ada dalam pasaran lembu atau pasaran beruang. Walau bagaimanapun, pelabur yang memilih dana pendapatan tetap kerana risiko yang lebih rendah juga mesti diterima, dalam kebanyakan kes, pulangan yang lebih rendah.
Dana Seimbang
Dana seimbang mempunyai campuran ekuiti dan pelaburan tetap pendapatan. Potensi pulangan dan risiko mereka jatuh antara dana ekuiti dan dana pendapatan tetap. Dana seimbangkan menduduki keseluruhan gamut. Sesetengahnya adalah saham yang berat, sementara yang lain terdiri daripada kebanyakan bon dan ciri hanya memecah ekuiti. Banyak dana seimbang wujud dari mana untuk dipilih; Para pelabur yang rajin hampir boleh mencari orang yang sesuai dengan toleransi risiko dan potensi pulangan yang dikehendaki.
Penasihat Insight
Kristi Sullivan, CFP®
Perancangan Kewangan Sullivan, LLC, Denver, CO
Reksadana pakar dalam pelbagai bidang. Ada yang dilaburkan hanya dalam stok atau bon, sementara yang lain melabur dalam amanah pelaburan harta tanah, kontrak komoditi, dan sebagainya.
Sering kali, anda boleh mengetahui dana yang dilaburkan oleh namanya. Sebagai contoh, dana Indeks Vanguard 500 dilaburkan dalam Indeks S & P 500, yang termasuk 500 saham AS terbesar. Dana Bond PIMCO International dilaburkan dalam bon bukan AS.
Keistimewaan dana tidak semestinya di dalam nama dana, jadi penyelidikan tambahan diperlukan untuk mengetahui apa yang dimaksudkan dengan reksadana.
Terdapat juga dana yang melabur dalam sedikit dari segalanya. Ini dipanggil peruntukan aset atau dana sasaran-tarikh. Idea ini adalah untuk memudahkan pelabur mempunyai campuran dana bersama secara profesional tanpa semua kerja.
