Apakah yang dimaksudkan dengan Tabung Amanah yang Dipertukarkan?
Dana amanah yang menggabungkan aset di bawah strategi pengurusan pelaburan bersama. Dana amanah yang dipenuhi mewakili kumpulan aset yang diuruskan bersama oleh entiti yang sama. Dana ini boleh dari beberapa sumber, seperti amanah dan pelan persaraan.
MEMBUAT BAYARAN Dana Amanah Bersama
Dana amanah yang dikawal, yang dikawal oleh Pejabat AS Pengawal Mata Wang (OCC) atau pihak berkuasa perbankan negeri biasanya ditawarkan oleh bank dan syarikat amanah. Suruhanjaya Sekuriti dan Bursa (SEC) tidak mengawal dana ini. Pelabur juga boleh merujuk kepada tabung amanah bersama sebagai amanah pelaburan kolektif.
Pengurus wang profesional dan perunding pencen sering menyatukan aset pelbagai amanah dan dana bersama untuk menguruskannya secara bersama. Ini boleh dilakukan apabila ada objektif pelaburan kongruen bagi setiap sumber dana. Memikat dana membolehkan kecekapan yang lebih tinggi dan kos yang lebih rendah. (Untuk bacaan lanjut, lihat Soalan & Jawapan: Bilakah anda melabur dalam dana yang dikumpulkan berbanding akaun berasingan? )
Dana Amanah yang dikutip berbanding Dana Bersama
Dana amanah yang dipenuhi adalah sama dengan dana bersama di mana mereka dapat diuruskan oleh pengurus wang profesional dan melabur dalam stok, sekuriti pendapatan tetap dan aset lain. Titik utama perbezaan adalah bahawa dana amanah berjangka tidak tersedia untuk semua pelabur, manakala dana bersama adalah. Dana jenis ini hanya tersedia untuk pelabur dalam rancangan persaraan yang ditaja majikan tertentu.
Kelebihan Dana Amanah Berperangut
Oleh kerana kos overhead yang rendah, dana amanah berjangka lebih murah untuk dilaburkan daripada pilihan pelaburan alternatif yang sama, seperti dana bersama. Keupayaan untuk menguruskan aset gabungan dalam satu dana mewujudkan kecekapan kos yang membantu mengurangkan pelaporan dan pentadbiran. Perbelanjaan pemasaran diminimumkan, kerana dana amanah yang dipertandingkan tidak didagangkan secara umum dan biasanya mensasarkan sekumpulan pelabur yang lebih kecil. Kerana dana ini tidak dikawal oleh SEC, kos pematuhan juga rendah.
Batasan Dana Amanah yang Berkumpul
Oleh kerana SEC tidak mengawal selia dana amanah, pelabur mungkin merasa sukar untuk mendapatkan maklumat terperinci mengenai mereka. Sebagai contoh, ia mungkin sukar untuk memeriksa sama ada dana mempunyai sebarang pelanggaran peraturan. Kebanyakan syarikat penyelidikan kewangan menawarkan liputan dana amanah yang terhad, yang menjadikannya mencabar untuk mengesan prestasi. Aset dalam dana ini diakses secara berbeza, yang mungkin menghalang peralihan tradisional jika pekerja meninggalkan majikan mereka.
Sebelum melabur dalam dana amanah, pelabur perlu mendapatkan nasihat profesional untuk memastikan ia sesuai dengan keadaan kewangan mereka.
