Terdapat dua alasan untuk membeli amalan penasihat kewangan, menurut Michael Kitces dalam blog Nerd's Eye View, "Adakah Membeli Amalan Perancangan Kewangan Cara Yang Baik untuk Mulakan Sebagai Perancang Kewangan?" Sebab pertama adalah untuk memperoleh atau bergabung dengan firma lain untuk meningkatkan pendapatan dan skala. Ini secara amnya terpakai kepada amalan atau institusi yang lebih besar. Alasan kedua adalah bahawa seorang perancang baru sangat ingin mendapatkan perniagaan dan berjalan, dan tidak mahu membina amalan dari bawah. Membeli firma mungkin lebih biasa di kalangan pengurusi kerjaya dengan kewajipan kewangan yang sedia ada.
Dalam kedua-dua kes, terdapat bukti bahawa mengekalkan pelanggan dan mendapat manfaat penuh semasa dan terus mengikuti pengambilalihan adalah sukar untuk dicapai. Jason Carroll, dari Live Oak Bank, dalam artikel Berita Pelaburan menggambarkan perangkap umum yang berlaku ketika memperoleh amalan penasihat kewangan. Ini termasuk kakitangan penting yang berhenti, pelanggan menuju ke pintu, penjual akan mengembalikan tawaran, dan faedah sebenar pengambilalihan menjadi tidak bernilai harga. Carroll terus melaporkan hasil kajian Aite Consulting Group 2012 yang menyatakan bahawa 33% penasihat yang membeli praktik yang ditetapkan mengakui bahawa mereka mengekalkan kurang dari 50% dari asas pelanggan penjual.
Melakukan Audit Kebudayaan
Setiap perniagaan mempunyai budaya, nilai, gaya kerja dan taktik mereka sendiri. Orang yang ingin membeli perniagaan juga mempunyai jangkaan mereka sendiri bagaimana syarikat itu harus diuruskan, jadi ada kemungkinan konflik bahkan sebelum transaksi bermula.
Selain daripada kemungkinan ketidaksetujuan disebabkan oleh falsafah pengurusan yang berbeza, ada juga negatif yang datang dengan idea penjualan. Penggabungan dan pengambilalihan menakutkan pelanggan dan kakitangan sedia ada. Kakitangan takut bahawa mereka akan kehilangan pekerjaan mereka. Para pelanggan, yang telah menandatangani dengan satu firma, berhadapan dengan pemikiran yang mempunyai akaun mereka dikendalikan oleh syarikat yang tidak mereka pilih.
Jelas komunikasi dan kesabaran adalah penting untuk mengendalikan proses ini. Pembeli mesti bertemu dengan penjual dan pekerja untuk memastikan etos korporat dalam firma. Selanjutnya, pemeroleh mesti memahami sepenuhnya protokol klien dan menilai proses sedia ada. Semua pihak yang terlibat mesti memahami tahap pengambilalihan dan bagaimana semuanya berjalan. Ketelusan akan meminimumkan ketakutan dan kebimbangan pekerja dan pelanggan. Sekiranya budaya tidak sesuai, jangan takut untuk pergi.
Sahkan Kewangan Tunai pada Kedua-dua Tamat
Penjual dan pembeli mestilah berada dalam keadaan kewangan yang kukuh. Jika pembelian itu dibiayai oleh hutang, maka perlu ada aliran tunai korporat yang cukup untuk membayar pembayaran hutang. Pemeroleh harus menyewa akauntan untuk memeriksa buku-buku dan mencari pendapatan yang mampan serta apa-apa bendera merah. Apakah-jika senario adalah kunci. Apabila memperoleh firma, pertimbangkan had untuk bilangan pelanggan yang boleh hilang sementara masih mengekalkan pelarut kesepakatan. Sebagai contoh, jika perjanjian itu menjadi masam dengan kehilangan 25% daripada pelanggan amalan, maka pembeli dapat melihat cara-cara untuk membuat kerugian hasil yang terhasil.
Apabila mengkaji kewangan, belajar dan fahami bagaimana firma membuat wang. Adakah mereka mengenakan yuran peratusan berdasarkan aset di bawah pengurusan, kadar sejam, atau mereka diberi pampasan atas model berasaskan komisyen? Lihatlah trend pertumbuhan pendapatan dan perbelanjaan. Mempelajari kelestarian aliran pendapatan semasa. (Untuk lebih lanjut, lihat: Tips Teratas untuk Pengambilan Khidmat Nasihat Kewangan Anda.)
Periksa apa-apa dan semua perbelanjaan dengan teliti. Tanya diri anda jika mereka kelihatan munasabah dan sama ada mereka mungkin meningkat. Adakah struktur kompensasi firma, perbelanjaan atas dan operasi mungkin kekal rata atau meningkat? Apabila memperoleh firma penasihat kewangan, sangat penting untuk memastikan pelaburan itu berbaloi dengan melihat di bawah hud kewangan seperti yang anda lakukan semasa membeli saham individu atau jenis perniagaan lain.
Buat Rancangan Peralihan
Sebaik sahaja anda telah memutuskan bahawa anda pasti ingin membeli, pastikan kertas kerja disemak oleh seorang peguam yang berpengalaman dalam pengambilalihan. Tuliskan harapan setiap pihak. Melibatkan kakitangan dan penasihat lain dalam fasa ini untuk memastikan mereka berasa selesa dengan organisasi baru. Perkara yang perlu dipertimbangkan ialah; tugas pekerja yang jelas, amalan perniagaan yang disemak dan hierarki pekerja. Apabila semua pihak yang terlibat bekerjasama, anda lebih cenderung untuk mempunyai peralihan yang lancar.
Jika penjual meninggalkan firma itu, dia mesti memberikan pemilik baru pengenalan yang sesuai kepada setiap pelanggan yang sedia ada. Pengekalan pelanggan adalah kunci untuk mengekalkan aliran tunai. Sama seperti kakitangan dan penasihat yang sedia ada mesti menjadi sebahagian daripada perbincangan peralihan, pelanggan mesti merasa yakin bahawa kualiti perkhidmatan yang mereka terima akan terus atau bertambah baik di bawah pengurusan baru. Pastikan mereka merasa dijaga dan pastikan mereka mendapat maklumat yang baik. Minta pelanggan berkongsi sebarang soalan atau kebimbangan yang mungkin mereka ada, supaya anda dapat mengelakkan dan meminimumkan potensi keluar.
Garisan bawah
Untuk membuat pemerolehan terus, anda perlu mengambil masa anda. Jangan abaikan bendera merah, tidak kira betapa kecilnya. Pastikan anda menyemak semula penemuan dan andaian dengan kenalan profesional yang dipercayai. Akhirnya, jangan lupa bahawa anda sentiasa boleh kembali dari kesepakatan dan mencari perniagaan lain jika anda tidak pasti tentang pengambilalihan itu.
