Isi kandungan
- Menentukan Korelasi
- Formula untuk Korelasi Adakah
- Membaca Jadual Korelasi
- Korelasi Adakah Perubahan
- Mengira Korelasi Diri Anda
- Cara Menggunakan Korelasi
- Garisan bawah
Untuk menjadi peniaga yang berkesan, memahami kepekaan keseluruhan portfolio anda terhadap ketidaktentuan pasaran adalah penting. Ini terutamanya apabila berdagang forex. Kerana mata wang berharga secara berpasangan, tidak ada pasangan tunggal yang beroperasi sepenuhnya dari yang lain. Sebaik sahaja anda menyedari korelasi dan bagaimana ia berubah, anda boleh menggunakannya mengawal pendedahan portfolio keseluruhan anda.
Takeaways Utama
- Korelasi adalah ukuran statistik bagaimana dua pembolehubah berkaitan dengan satu sama lain. Semakin besar pekali korelasi, semakin rapat dengan mereka. Satu korelasi positif bermakna bahawa nilai-nilai dua pemboleh ubah bergerak ke arah yang sama, korelasi negatif bermakna mereka bergerak dalam arah yang bertentangan. Di pasaran Forex, korelasi digunakan untuk meramalkan pasangan mata wang mana kadar mungkin bergerak seiring. Mata wang yang berkait rapat juga boleh digunakan untuk tujuan lindung nilai.
Menentukan Korelasi
Alasan untuk saling ketergantungan pasangan mata wang mudah dilihat: Jika anda berdagang pound British terhadap yen Jepun (pasangan GBP / JPY), misalnya, anda sebenarnya melakukan perdagangan derivatif pasangan GBP / USD dan USD / JPY; Oleh itu, GBP / JPY mestilah dikaitkan dengan satu jika tidak kedua-dua pasangan matawang yang lain. Walau bagaimanapun, saling ketergantungan antara mata wang berpunca daripada lebih daripada fakta mudah bahawa mereka berpasangan. Walaupun sesetengah pasangan mata wang akan bergerak seiring, pasangan mata wang lain mungkin bergerak dalam arah yang bertentangan, yang pada hakikatnya, hasil daya yang lebih kompleks.
Korelasi, di dunia kewangan, adalah ukuran statistik hubungan antara dua sekuriti. Pekali korelasi antara -1, 0 dan +1.0. Satu kaitan +1 menunjukkan bahawa kedua-dua pasangan mata wang akan bergerak dalam arah yang sama 100% dari masa itu. Hubungan antara -1 menunjukkan kedua pasangan mata wang akan bergerak ke arah yang bertentangan 100% masa. Satu kaitan sifar menunjukkan bahawa hubungan antara pasangan matawang benar-benar rawak.
Formula untuk Korelasi Adakah
Ku R = Σ (X-X) 2 (Y-Y) 2 Σ (X-X) (Y-Y) di mana: r = pekali korelasiX = purata pemerhatian pembolehubah XY = pemboleh ubah Y
Membaca Jadual Korelasi
Dengan pengetahuan tentang korelasi ini, lihat jadual berikut, masing-masing menunjukkan korelasi antara pasangan matawang utama (berdasarkan perdagangan sebenar di pasaran forex baru-baru ini).
Jadual atas menunjukkan bahawa lebih dari satu bulan EUR / USD dan GBP / USD mempunyai korelasi positif yang sangat kuat iaitu 0.95. Ini menunjukkan bahawa apabila rali EUR / USD, GBP / USD juga telah mengumpul 95% masa. Sepanjang enam bulan yang lalu, korelasi lemah (0.66), tetapi dalam jangka masa panjang (satu tahun) kedua-dua pasangan mata wang masih mempunyai korelasi yang kuat.
Sebaliknya, EUR / USD dan USD / CHF mempunyai korelasi negatif hampir sempurna -1.00. Ini menunjukkan bahawa 100% masa, apabila rali EUR / USD, USD / CHF dijual. Hubungan ini tetap berlaku sepanjang tempoh yang lebih lama kerana angka korelasi kekal stabil.
Namun, korelasi tidak selalu stabil. Ambil USD / CAD dan USD / CHF, contohnya. Dengan koefisien 0.95, mereka mempunyai korelasi positif yang kuat sepanjang tahun lalu, tetapi hubungannya merosot dengan ketara pada bulan sebelumnya, turun kepada.28. Ini mungkin disebabkan oleh beberapa sebab yang menyebabkan reaksi tajam untuk mata wang negara tertentu dalam jangka masa pendek, seperti perhimpunan harga minyak (yang memberi kesan terutamanya kepada ekonomi Kanada dan AS) atau keburukan Bank of Canada.
Korelasi Adakah Perubahan
Jelas sekali bahawa korelasi melakukan perubahan, yang menjadikan pergeseran dalam korelasi lebih penting lagi. Sentimen dan faktor ekonomi global sangat dinamik dan boleh berubah setiap hari. Hubungan kukuh hari ini mungkin tidak selaras dengan hubungan jangka panjang antara dua pasangan matawang. Itulah sebabnya untuk melihat korelasi trailing enam bulan juga sangat penting. Ini memberikan perspektif yang lebih jelas mengenai hubungan enam bulan purata antara kedua-dua pasangan mata wang, yang cenderung lebih tepat. Perubahan korelasi untuk pelbagai sebab, yang paling umum termasuk merangkumi dasar monetari, kepekaan pasangan mata wang tertentu terhadap harga komoditi, serta faktor ekonomi dan politik yang unik.
Mengira korelasi Sendiri
Cara terbaik untuk memastikan aliran semasa dan kekuatan pasangan korelasi anda adalah untuk mengira mereka sendiri. Ini mungkin terdengar sukar, tetapi ia sebenarnya agak mudah. Perisian membantu dengan cepat mengira korelasi untuk sejumlah besar input.
Untuk mengira korelasi yang mudah, hanya gunakan program spreadsheet, seperti Microsoft Excel. Banyak pakej carta (walaupun beberapa yang percuma) membolehkan anda memuat turun harga mata wang harian yang bersejarah, yang kemudian anda boleh mengangkut ke dalam Excel. Dalam Excel, hanya gunakan fungsi korelasi, iaitu = CORREL (julat 1, julat 2). Pembacaan satu tahun, enam, tiga dan satu bulan memberikan pandangan yang paling komprehensif tentang persamaan dan perbezaan dalam hubungan sepanjang masa; Walau bagaimanapun, anda boleh menentukan sendiri atau berapa banyak bacaan yang anda mahu analisa.
Inilah proses perhitungan korelasi yang dikaji langkah demi langkah:
- Dapatkan data harga untuk pasangan mata wang anda; katakan, GBP / USD dan USD / JPYBuat dua lajur individu, masing-masing dilabelkan dengan salah satu pasangan ini. Kemudian isikan lajur dengan harga harian masa lalu yang berlaku untuk setiap pasangan sepanjang tempoh masa anda menganalisisAbawah salah satu lajur, dalam slot kosong, ketikkan = CORREL (Sorot semua data di salah satu dari lajur harga, anda perlu mendapatkan pelbagai sel dalam kotak formula. Jenis dalam koma untuk menandakan langkah selRepeat baru 3-5 untuk mata wang lain Tutup formula supaya kelihatan seperti = CORREL (A1: A50, B1: B50) nombor yang dihasilkan mewakili korelasi antara dua pasangan matawang
Walaupun korelasi berubah dari masa ke masa, tidak perlu mengemas kini nombor anda setiap hari; mengemaskini sekali setiap beberapa minggu atau sekurang-kurangnya sekali sebulan umumnya merupakan idea yang baik.
Cara Menggunakan Korelasi Untuk Perdagangan Forex
Sekarang bahawa anda tahu bagaimana untuk mengira korelasi, sudah tiba masanya untuk menerangkan cara menggunakannya untuk kelebihan anda.
Pertama, mereka dapat membantu anda mengelakkan memasuki dua posisi yang membatalkan satu sama lain, Sebagai contoh, dengan mengetahui bahawa EUR / USD dan USD / CHF bergerak dalam arah yang bertentangan hampir 100% dari masa, anda akan melihat bahawa mempunyai portfolio EUR / USD dan USD / CHF yang panjang adalah sama dengan hampir tiada kedudukan - kerana, sebagai kaitan menunjukkan, apabila perhimpunan EUR / USD, USD / CHF akan menjalani selloff. Sebaliknya, EUR / USD panjang dan panjang AUD / USD atau NZD / USD panjang sama dengan dua kali ganda pada kedudukan yang sama sejak korelasi begitu kuat.
Kepelbagaian adalah satu lagi faktor untuk dipertimbangkan. Oleh kerana korelasi EUR / USD dan AUD / USD secara tradisinya tidak 100% positif, peniaga boleh menggunakan kedua-dua pasangan ini untuk mempelbagaikan risiko mereka sementara masih mengekalkan pandangan arah teras. Sebagai contoh, untuk menyatakan prospek penurunan harga pada USD, peniaga, dan bukannya membeli dua lot EUR / USD, boleh membeli satu banyak EUR / USD dan satu banyak AUD / USD. Hubungan tidak sempurna antara dua pasangan matawang yang berbeza membolehkan lebih banyak kepelbagaian dan risiko yang lebih rendah. Selain itu, bank pusat Australia dan Eropah mempunyai dasar monetari yang berbeza, jadi jika berlaku perhimpunan dolar, dolar Australia mungkin kurang terjejas daripada euro, atau sebaliknya.
Seorang peniaga boleh menggunakan nilai pip atau titik yang berbeza untuk kelebihannya. Mari kita lihat EUR / USD dan USD / CHF sekali lagi. Mereka mempunyai korelasi negatif yang hampir sempurna, tetapi nilai pip bergerak dalam EUR / USD adalah $ 10 untuk banyak 100, 000 unit manakala nilai pip bergerak dalam USD / CHF adalah $ 9.24 untuk bilangan unit yang sama. Ini menunjukkan peniaga boleh menggunakan USD / CHF untuk melindung nilai pendedahan EUR / USD.
Inilah caranya lindung nilai akan berfungsi: Katakan seorang peniaga mempunyai portfolio satu lot EUR / USD pendek sebanyak 100, 000 unit dan satu lot pendek USD / CHF sebanyak 100, 000 unit. Apabila EUR / USD meningkat sebanyak 10 mata atau mata, peniaga akan turun $ 100 pada posisi. Walau bagaimanapun, sejak USD / CHF bergerak bertentangan dengan EUR / USD, kedudukan pendek USD / CHF akan menguntungkan, mungkin bergerak hampir dengan sepuluh pips yang lebih tinggi, naik $ 92.40. Ini akan mengubah kerugian bersih portfolio ke - $ 7.60 bukannya - $ 100. Sudah tentu, lindung nilai ini juga bermakna keuntungan yang lebih kecil sekiranya menjual EUR / USD yang kukuh, tetapi dalam senario terburuk, kerugian menjadi lebih rendah.
Tidak kira sama ada anda ingin mempelbagaikan posisi anda atau mencari pasangan alternatif untuk memanfaatkan pandangan anda, sangat penting untuk mengetahui tentang korelasi antara pasangan mata wang dan trend peralihan mereka. Ini adalah pengetahuan yang kuat untuk semua peniaga profesional yang memegang lebih daripada satu pasangan mata wang dalam akaun dagangan mereka. Pengetahuan semacam itu membantu pedagang mempelbagaikan, melindung nilai atau menggandakan keuntungan.
Garisan bawah
Untuk menjadi pedagang yang berkesan dan memahami pendedahan anda, adalah penting untuk memahami bagaimana pasangan mata wang yang berbeza bergerak berhubung satu sama lain. Sesetengah pasangan mata wang berpindah satu sama lain, sementara yang lain mungkin bertentangan polar. Belajar tentang korelasi mata wang membantu peniaga menguruskan portfolio mereka dengan lebih tepat. Terlepas dari strategi perdagangan anda dan sama ada anda ingin mempelbagaikan posisi anda atau mencari pasangan alternatif untuk memanfaatkan pandangan anda, sangat penting untuk mengingati korelasi antara pelbagai pasangan matawang dan trend peralihan mereka.
