Ramai pelabur teragak-agak untuk masuk ke dalam komoditi individu, tetapi hari ini komoditi bursa yang diperdagangkan (ETF) menjadikan ruang ini dapat diakses oleh hampir setiap kelas pelabur. Komoditi cenderung tidak menentu, dan pasaran pada tahun 2019 mencerminkannya. Selepas bergerak ke bawah untuk bahagian akhir 2018, komoditi yang luas ETF telah melihat kenaikan harga mereka baru-baru ini.
Banyak pelabur menggunakan komoditi sebagai lindung nilai terhadap inflasi. Tambahan pula, komoditi membantu mempelbagaikan portfolio pelaburan memandangkan korelasi secara amnya negatif dengan kelas aset lain, seperti saham dan bon. Komoditi sering dilihat sebagai tempat selamat di masa ketidakpastian pasaran, dan semakin banyak pelabur menggunakan komoditi untuk portfolio lindung nilai.
Jika anda mencari pendedahan komoditi tetapi anda tidak pasti di mana untuk meletakkan dolar anda, komoditi ETF memberikan anda banyak pilihan. Terdapat ETF yang mengesan bakul komoditi yang luas serta dana yang menumpukan pada satu jenis komoditi, seperti minyak atau logam berharga.
Tiga komoditi ETF di bawah dipilih berdasarkan gabungan aset di bawah pengurusan (AUM) dan prestasi. Kesemua angka adalah pada 5 April 2019.
Takeaways Utama
- Komoditi boleh digunakan sebagai lindung nilai terhadap inflasi dan membantu dengan kepelbagaian portfolio kerana korelasi negatif mereka kepada kelas aset lain. Pengeluaran dalam komoditi individu boleh berisiko, tetapi komoditi ETF boleh mengurangkan risiko yang berkaitan. Komoditi boleh menjadi tempat selamat di masa keganasan pasaran.
Penjejakan Komoditi Invesco DB (DBC)
- Dikeluarkan: Invesco Jumlah purata: 1.74 juta Aset: $ 1.78 bilion2019 YTD Kembali: 11.25% Nisbah Perbelanjaan (bersih): 0.89%
DBC menjejaki indeks 14 komoditi menggunakan kontrak niaga hadapan untuk pendedahan. Ia menangani masalah pembobotan secara kreatif, membungkus tenaga sebanyak 60% untuk membolehkan pendedahan lebih banyak kepada barangan yang tidak habis-habis seperti emas dan perak. Saiz dana yang besar juga memberikannya mudah tunai yang kukuh.
DBC satu tahun, tiga tahun, dan lima tahunan tahunan pulangan masing-masing -6.1%, 6.3% dan -8.9%, mencerminkan kemeruapan dalam pasaran komoditi.
DBC secara besar-besaran ETF terbesar dalam ruang komoditi dari segi AUM.
Komoditi Broad Beta Beta Pure ETN (BCM)
- Dikeluarkan: iPathAverage Jumlah: 1, 713 Aset Aset: $ 55.5 juta2019 YTD Kembali: 10.22% Nisbah Perbelanjaan (bersih): 0.70%
BCM memilih kontrak niaga hadapan berdasarkan Indeks Komoditi Barclays, yang sebenarnya tertimbang berdasarkan kecairan dan dihadkan pada 35% untuk sektor komoditi dan 20% untuk kumpulan komoditi. Atas sebab itu, tenaga tidak terwakili, dan logam berharga lebih tinggi berbanding dengan indeks komoditi yang lain, di mana tenaga boleh mencatat 65% atau lebih. Seperti yang ditubuhkan pada masa ini, mentah dan emas WTI hampir sama dengan segi peratusan dalam pegangan BCM pada masa ini (pada masa ini masing-masing 10.9% dan 18.3%).
Pulangan tahunan setahun dan tiga tahun untuk BCM masing-masing mencapai -5.6% dan 4.7%.
First Trust Global Tactical Commodity Strat ETF (FTGC)
- Dikeluarkan: First TrustAverage Volume: 62, 600Not aset: $ 172 juta2019 YTD Kembali: 6.1% Nisbah Perbelanjaan (bersih): 0.95%
FTGC adalah satu-satunya dana komoditi yang diuruskan secara aktif. Ia juga berstruktur sedikit berbeza sebagai dana terbuka di bawah Akta Syarikat Pelaburan 1940. FTGC memperoleh pendedahan komoditi melalui anak syarikatnya di Kepulauan Cayman, yang memegang kontrak niaga hadapan dan produk komoditi berstruktur lain. Ia kini mempunyai sekumpulan 30 komoditi berjangka, dengan 10 keping teratas termasuk barangan luar biasa seperti minyak kacang soya, lembu hidup dan koko.
Kebanyakan ETF komoditi membawa banyak pendedahan kepada minyak dan emas.
Anda akan membayar lebih sedikit untuk yuran untuk dana yang diuruskan secara aktif ini, tetapi ia masih selaras dengan ETF khusus lain. Walaupun strukturnya yang luar biasa - dana itu dikenakan cukai seperti dana ekuiti-pelabur tidak akan menerima K-1 pada akhir tahun ini. Tarikh permulaan FTGC ialah Oktober 2013. Pulangan tahunan setahun dan tiga tahun masing-masing adalah -8.7% dan -0.75%.
