Komponen Dow JPMorgan Chase & Co. (JPM) melancarkan pukulan pembukaan musim pendapatan suku pertama pada pra-pasaran pada hari Jumaat, dengan gergasi perbankan dijangka melaporkan pendapatan sesaham $ 2.29 pada pendapatan $ 27.7 bilion. Bank itu menewaskan jangkaan pada suku keempat tetapi terlepas daripada pendapatan, dengan penganalisis Wall Street sekali lagi mengatasi kesan ekonomi AS terhadap sektor perbankan.
Tema bercampur itu mungkin diguna pakai kali ini, walaupun pemotongan cukai tahun lalu dijangka meningkat 2018 pertumbuhan ekonomi. Itu tidak berlaku pada suku pertama, dengan Atlanta Fed kini menjangkakan pertumbuhan KDNK 2.0% biasa-biasa sahaja. Akibatnya, pelabur berpotensi harus menurunkan jangkaan mereka dan menunggu untuk melihat bagaimana perdagangan saham mengikuti keputusan. Sekiranya masa lalu adalah prolog, tindak balas membeli-berita boleh ditancapkan dengan cepat.
Carta Jangka Panjang JPM (1990 - 2018)
Stok jatuh ke angka yang rendah pada angka tunggal pada tahun 1990 dan menjadi lebih tinggi, memasuki aliran menaik yang menembusi rintangan sembilan tahun di kalangan remaja pada tahun 1996. Membeli tekanan kemudian dipercepat, menghasilkan keuntungan yang mengagumkan pada bulan Mac 2000, ketika ia mendahului pada $ 67.20. Puncak itu menandakan tertinggi tertinggi dalam tempoh 15 tahun akan datang, menjelang penurunan pasaran menanggung yang mencapai paras terendah dalam tujuh tahun pada $ 15.26 pada bulan Oktober 2002.
Satu perhimpunan lima gelombang Elliott terhenti tepat di bawah tahap retracement retracement.786 Fibonacci pada tahun 2007, menandakan puncak kitaran menjelang kejatuhan ekonomi tahun 2008. Saham itu mengatasi prestasi rakan sebaya dalam tempoh yang mengganggu, dengan syarikat mengekalkan lembaran imbangan yang sihat sepanjang keturunan yang memendekkan 2002 rendah sebanyak 30 sen. Klimaks itu akhirnya mengakhiri aliran menurun sembilan tahun, memberi laluan kepada gelombang pemulihan campuran yang mengambil masa lebih daripada empat tahun untuk membersihkan pertengahan $ 40s.
Penembusan 2013 menghasilkan aliran menaik yang sederhana yang akhirnya mencapai paras tertinggi pada 2000 pada bulan Jun 2015. Saham terbalik pada rintangan, memahat corak pepenjuru yang tidak menentu yang menyokong sokongan pada $ 50 yang rendah, menjelang pemecatan berikutan pilihan raya presiden 2016. Uptick dihentikan pada paras terendah $ 90 pada suku pertama 2017 dan dibersihkan pada bulan September, mencetuskan gelombang rally yang kuat yang mencatatkan tertinggi sepanjang masa pada $ 119.33 pada Februari 2018.
Carta Jangka Pendek JPM (2017 - 2018)
Tindakan harga dalam tempoh tiga tahun yang lalu telah mengukir sokongan yang kuat di atas $ 60 dan $ 90 yang rendah, menurunkan peluang untuk mengulangi tahun 2008. Namun, ia tidak mengukir penarikan utama sejak Mei 2017, meningkatkan peluang untuk pembetulan yang menjatuhkan saham ke digit dua. Kemerosotan Mac menyelesaikan crossover stokastik bulanan, menandakan kitaran menjual jangka panjang pertama dalam hampir setahun sambil memberitahu para pemain pasaran untuk memberi perhatian pada pengakuan minggu ini.
Sebuah grid Fibonacci merentas aliran menaik yang bermula pada Mei 2017 menganjurkan tindakan harga jangka pendek, dengan penurunan Februari dan April menguji tahap retracement.382. Anjakan 50% telah diselaraskan dengan tahap psikologi $ 100, menjadikannya sasaran penurunan yang jelas sekiranya saham memecahkan sokongan kini terletak antara $ 105 dan $ 107. Sementara itu, penarikan semula.618 terletak dalam dua titik cawan September dan mengendalikan pelarian, menawarkan peluang membeli risiko yang berpotensi rendah jika kelemahan mengumpul momentum.
Volum diseluruh (OBV) jatuh ke paras terendah sepanjang tahun 2012 dan memasuki fasa pengumpulan, mencapai rintangan pada tahun 2011 (garisan biru) pada bulan Mac 2017. Ia mencatat tahap yang lebih rendah beberapa bulan kemudian dan melepasi tahap yang dipertandingkan Februari 2018. Walau bagaimanapun, tindakan harga lemah sejak masa itu telah menguji sokongan baru, dengan pecahan penunjuk menetapkan satu lagi pusingan isyarat jual jangka panjang.
Garisan bawah
Saham JPMorgan telah terjebak dalam julat dagangan sejak Januari 2018, dengan rintangan Februari yang ditolak untuk menguatkan rintangan berhampiran $ 120. Petunjuk kekuatan relatif telah beralih ke kitaran jualan, tetapi stok boleh pulih dengan cepat jika jumlah ekonomi AS meningkat pada suku kedua. Akibatnya, tidak banyak mendapat keuntungan dari posisi lama atau pendek pada masa ini. (Untuk bacaan tambahan, lihat: JPMorgan: Dimon Melihat Peluang Pertumbuhan yang Sering .)
