Anuiti vs bon: apa perbezaannya?

Anuiti vs Bon: Apa Perbezaannya?

Anuiti dan bon adalah kedua-dua pilihan popular bagi pelabur yang ingin dijamin pendapatan tetap dalam persaraan. Tetapi sebelum anda membuat sebarang keputusan pelaburan, penting untuk mengetahui bagaimana perbezaannya

Takeaways Utama

• Anuiti menyediakan aliran pendapatan untuk tempoh tertentu atau untuk kehidupan. Dengan bon, seorang pelabur meminjamkan wang dan mendapat bayaran faedah secara tetap untuk tempoh yang tetap; maka pelaburan utama dikembalikan. Secara umum, bon membayar hasil yang lebih tinggi daripada anuiti-tetapi itu tidak selalu benar.

Anuiti dan bon adalah cara yang popular untuk pelabur menjana aliran pendapatan. Kedua-duanya dianggap sebagai ahli kelas aset tetap pendapatan. Bon lebih banyak digunakan kerana mereka berdagang seperti saham di pasaran. Walau bagaimanapun, banyak pakar kewangan berpendapat bahawa anuitas adalah cara yang lebih baik untuk menjana pendapatan semasa bersara kerana bayaran terakhir untuk kehidupan.

Anuiti

Anuiti adalah:

• Produk kewangan yang menyediakan bayaran bulanan dalam tempoh tertentu, selalunya sebagai pendapatan yang dijamin untuk kehidupanTiga digunakan sebagai pendapatan untuk pesara yang Dibeli dan dijual oleh syarikat insurans hayat

Anuitas adalah kontrak jangka panjang dengan syarikat insurans. Anda melabur wang, sama ada sebagai sekaligus atau sepanjang masa. Sebagai pertukaran, anda mendapat pendapatan dalam bentuk pembayaran tetap. Terdapat beberapa jenis anuitas, dan mereka boleh dipecahkan berdasarkan apabila pembayaran bermula:

• Anuiti segera. Anda membuat bayaran sekaligus, satu kali bayaran kepada syarikat insurans, dan ia berjanji untuk membayar anda untuk sepanjang hayat anda, atau untuk tempoh tertentu yang lain. Seperti namanya, anuiti langsung mula membayar sebaik sahaja anda membiayainya. Pada umumnya, anda membeli anuiti jenis ini jika anda berada di atau berhampiran persaraan dan anda mahu pendapatan yang konsisten. Anuiti tertunda. Ini adalah sama dengan anuiti segera, kecuali aliran pendapatan tidak bermula sehingga tarikh kemudiannya dipilih oleh "annuitant" (itulah pelabur). Pada umumnya, pelabur membeli jenis anuitas ini jika mereka mahu menjimatkan wang berdasarkan dasar yang ditangguhkan.

Anuiti juga berbeza-beza mengikut cara pembayaran yang dikira:

• Tetap Anuiti. Ini menyediakan pembayaran berkala secara berkala. Anuiti berubah. Pembayaran bergantung pada seberapa baik pelaburan dalam dana yang dilakukan. Indeks Tetap. Bayaran berbeza mengikut perubahan indeks tertentu, seperti S & P 500.

Dengan apa-apa jenis anuiti, anda memutuskan bila hendak menarik balik pendapatan. Lazimnya, itu semasa bersara. Bayaran anuiti bulanan adalah berdasarkan beberapa faktor, termasuk:

• Kadar faedah apabila anda membeli anuitiAntumlah wang yang anda depositKedua umurJender andaKepanjang masa pembayaran dijamin

Walaupun insurans hayat tradisional memberikan perlindungan jika anda lulus lebih cepat daripada yang dijangkakan, anuitas melindungi anda jika anda hidup lebih lama daripada yang dijangkakan. Seorang pensiunan dengan anuiti boleh memilih pilihan hidup bersama yang meneruskan pembayaran kepada pasangan yang masih hidup. Jumlah faedah bulanan pesara akan lebih rendah untuk mengimbangi.

Anuiti: Kelebihan dan Kekurangan

Seperti mana-mana pelaburan, anuiti mempunyai kebaikan dan keburukan yang harus dipertimbangkan sebelum membuat sebarang keputusan.

Kebaikan

• Pendapatan untuk hidup, tidak kira berapa lama anda hidup.

• Tertunda cukai. Anda tidak membayar cukai sehingga anda mengeluarkan wang.

• Kadar yang dijamin dengan anuiti tetap. Pembayaran dari anuitas berubah bergantung pada bagaimana pelaburan dilakukan.

Keburukan

• Bayaran yang tinggi. Caj jualan terdahulu dan perbelanjaan tahunan boleh menambah.

• Kekurangan kecairan. Jika anda mengambil pengeluaran awal, anda mungkin berhutang dengan bayaran serahan yang curam.

• Pengeluaran dikenakan cukai sebagai pendapatan biasa.

Kelebihan Anuiti

Anuiti menawarkan beberapa kelebihan yang berbeza. Kepala di antara mereka dijamin pendapatan untuk hidup, bahkan jika Anda menjalani masa lalu 100.

Tempoh masa di antara apabila anda membeli anuiti dan apabila anda menerima bayaran dipanggil fasa pengumpulan. Anda boleh menambah anuiti sebelum mengambil pengedaran. Sebarang pertumbuhan anuiti semasa fasa ini ditangguhkan cukai. Lebih baik lagi, pertumbuhan itu tidak dikenakan cukai sehingga anda mengeluarkan wang sebagai pendapatan.

Kekurangan Anuiti

Anuiti sering datang dengan caj jualan yang tinggi dan perbelanjaan tahunan yang tinggi. Yuran boleh lebih tinggi jika anda mempunyai dana yang diuruskan secara aktif, atau jika anda mengambil sebarang pelumba khas untuk meningkatkan liputan anda. Menambah kepada kos yang tinggi adalah yuran penyerahan jika anda menarik balik dana dari anuitas anda dalam beberapa tahun pertama selepas membelinya.

Cukai keempatan juga boleh dianggap sebagai penurunan. Daripada dikenakan cukai sebagai keuntungan modal jangka panjang seperti kebanyakan pendapatan pelaburan yang diperoleh dalam tempoh yang panjang, pembayaran anuiti dikenakan cukai sebagai pendapatan biasa.

Bagi pelabur dalam kurungan cukai yang lebih rendah, perbezaannya mungkin tidak begitu penting. Bagi pelabur kaya, ini adalah pertimbangan yang besar. Pendapat cukai tertinggi untuk pendapatan biasa ialah 37% pada 2019; keuntungan modal jangka panjang dikenakan cukai sebanyak 20%.

Bon

Bon adalah:

• Pelaburan dalam hutang yang menyediakan bayaran faedah tetap untuk tempoh tetap, dan kemudian pelaburan utama dikembalikanDiperlukan oleh semua jenis pelabur, termasuk pesara yang disokong oleh perbadanan, majlis perbandaran, dan kerajaan

Fikirkan ikatan sebagai IOU antara anda dan syarikat, perbandaran, atau kerajaan. Anda bertindak sebagai pemberi pinjaman, dan peminjam (contohnya, syarikat itu) membayar minat untuk kehidupan bon tersebut. Apabila bon matang, anda mendapat kembali pelaburan awal anda.

Bon berkualiti tinggi telah lama menjadi teras bagi pelabur konservatif. Mereka menawarkan stabil, jika agak rendah, pulangan bersama dengan risiko yang sangat rendah kepada pelaburan utama. Semasa bersara, pembayaran faedah tersebut sering digunakan sebagai tambahan kepada pendapatan.

Itulah perbezaan terbesar antara anuiti dan bon. Apabila anda membeli bon, anda akan mendapat bayaran faedah untuk satu tempoh masa yang ditetapkan, dan kemudian anda mendapatkan wang anda kembali. Anuiti sering membayar untuk sepanjang hayat anda, tidak kira berapa tahun itu.

Bon: Kelebihan dan Kekurangan

Seperti anuiti dan pelaburan lain, bon mempunyai faedah dan kelemahan.

Kebaikan

• Pendapatan yang dapat diramalkan untuk jangka waktu tertentu.

• Secara amnya menghasilkan hasil yang lebih tinggi daripada anuiti.

• Mudah untuk beli. Anda boleh membeli bon melalui broker anda atau di laman web TreasuryDirect.

Keburukan

• Tidak seperti anuiti, pendapatan adalah untuk jangka waktu tertentu.

• Risiko lalai. Syarikat atau perbandaran boleh berhenti membuat pembayaran.

• Pilihan yang lebih sedikit daripada anuitas untuk bagaimana dan bila menerima pendapatan faedah.

Kelebihan Bon

Bagi pelabur, membeli bon bukan keputusan tetap, atau semestinya jangka panjang. Bon dikeluarkan untuk tempoh tiga bulan atau selama 30 tahun (dan kadang-kadang lebih lama). Seorang pelabur yang berpendapat kadar bon boleh naik tidak lama lagi boleh membeli bon jangka pendek dan kemudian melabur semula prinsipal kemudian, apabila kadar mungkin lebih baik.

Bon biasanya memperoleh hasil yang lebih tinggi daripada anuiti. Pengecualian adalah orang bertuah yang hidup hingga 100 atau lebih. Jaminan seumur hidup anuiti bermakna pulangan atas pelaburan untuk jangka panjang.

Bon mudah dibeli dan kos kurang daripada yuran dan komisen daripada anuiti.

Kelemahan Bon

Bon memberikan pendapatan untuk jangka waktu tertentu-bukan untuk kehidupan, seperti anuiti. Anda perlu melabur semula wang anda jika anda mahu terus menghasilkan minat.

Dan sementara terdapat sedikit risiko kehilangan prinsipal dalam bon, risiko itu wujud. Sekiranya syarikat bangkrut atau mungkir kerajaan, prinsipal pelabur boleh hilang.

Garisan bawah

Anuiti dan bon kedua-duanya menawarkan sumber pendapatan yang mantap. Dengan anuitas, pendapatan itu boleh bertahan sepanjang hayat anda. Bon, bagaimanapun, memberi pendapatan untuk jumlah masa tertentu dari mana-mana dari tiga bulan hingga 30 tahun, atau lebih. Sudah tentu, apabila satu bon matang, ada kemungkinan untuk melabur semula wang anda dalam bon lain supaya anda dapat memastikan pendapatan itu masuk.

Kadar faedah yang berkuat kuasa apabila anda membeli anuiti mempunyai kesan besar terhadap pembayaran masa depan anda. Dalam persekitaran kadar faedah yang rendah, sesetengah pelabur mungkin tertanya-tanya jika lebih baik menunggu kadar faedah yang lebih tinggi sebelum membeli anuitas. Mungkin, mungkin tidak.

Sebelum membuat keputusan, pertimbangkan berapa lama anda bercadang untuk menangguhkan pendapatan daripada anuiti. Jika ia jauh, syarikat insurans akan mempunyai masa untuk mengembangkan premium anda pada kadar faedah yang lebih tinggi-dan mungkin akan membayar lebih. Jika sudah dekat, tidak ada kelebihan sebenar untuk menunggu.

Terdapat banyak jenis bon dan anuiti. Mencari yang tepat untuk portfolio persaraan anda boleh menjadi satu cabaran. Apabila ragu-ragu, berunding dengan penasihat kewangan yang berkelayakan yang boleh membuat cadangan berdasarkan kadar faedah semasa, umur anda, toleransi risiko anda, dan tempoh masa anda.