Isi kandungan
- Firma Ekuiti Persendirian
- CVC Capital Partners Ltd.
- Rakan kongsi BC
- Bridgepoint Capital Group
- Cinven Group, Ltd.
Empat firma ekuiti persendirian terbesar yang beribu pejabat di London, yang disenaraikan oleh jumlah aset di bawah pengurusan, atau AUM, ialah CVC Capital Partners Ltd., Rakan Kongsi BC, Bridgepoint Capital Group dan Cinven Group, Ltd.
Takeaways Utama
- London adalah pusat kewangan global, dan juga tempat pelaburan ekuiti persendirian. Keadilan persendirian adalah aspek kewangan tinggi yang melabur dalam firma swasta dan menguruskan pembelian beli atau pelaburan modal teroka. Di sini, kami memaparkan empat dari London yang paling menonjol Firma PE: CVC; BC; Bridgepoint; dan Cinven.
Firma Ekuiti Persendirian
Firma ekuiti persendirian menyediakan perkhidmatan pelaburan modal dan pengurusan pelaburan. Firma sedemikian menaikkan modal pelaburan daripada individu dan pelabur institusi, seperti dana pencen, untuk membiayai pelaburan ekuiti di syarikat sama ada melalui pembelian langsung saham ekuiti dalam syarikat swasta atau melalui pembelian beli leverage atau LBO, syarikat awam yang didagangkan. Firma ekuiti persendirian sering memperoleh kepentingan ekuiti dengan menyediakan modal teroka, kadang-kadang dalam perkongsian dengan firma ekuiti swasta yang lain.
Apabila ia memperoleh kepentingan mengawal dalam syarikat, firma ekuiti persendirian kemudian mengarahkan pengurusan syarikat yang diperoleh dengan matlamat utama untuk meningkatkan nilai syarikat supaya dapat dijual untuk keuntungan. Firma ekuiti swasta sering menjadi pakar dalam pelaburan dalam industri atau sektor pasaran tertentu. Portfolio firma ekuiti swasta terdiri daripada syarikat yang telah diperolehnya atau di mana ia memegang kepentingan ekuiti yang besar. Hampir pelaburan untuk pelaburan firma ekuiti yang paling tinggi adalah lima hingga 10 tahun.
CVC Capital Partners Ltd.
Ditubuhkan pada tahun 1981, pada asalnya sebagai bahagian pelaburan Citigroup, CVC Capital Partners Ltd. kemudiannya mengurus LBO sendiri. Ia mempunyai lebih daripada $ 80 bilion dalam AUM, menjadikannya firma ekuiti persendirian terbesar yang berpusat di London, dan salah satu daripada 10 firma ekuiti swasta terbesar di seluruh dunia.
CVC Capital melibatkan diri dalam pelbagai pelaburan ekuiti swasta, termasuk pelaburan modal teroka, pembelian modal, modal permodalan dan pengambilalihan. Firma itu melabur terutamanya dalam syarikat besar atau sederhana yang terlibat dalam sektor pasaran yang meliputi teknologi, telekomunikasi, perkhidmatan kewangan, penjagaan kesihatan, tenaga dan sektor perindustrian. CVC juga membuat pelaburan di infrastruktur di Eropah, seperti kemudahan awam dan pengangkutan.
Geografi utama memberi tumpuan kepada pelaburan CVC, selain Eropah, adalah Amerika Utara, Timur Tengah, Asia, khususnya Hong Kong dan Singapura, dan Australia. Dalam konteks Eropah, CVC Capital mengekalkan pelaburan terbesarnya di Jerman, Perancis dan Switzerland, dengan sasaran pelaburan minimum untuk dana Eropah $ 150 juta.
Pelaburan purata CVC Capital antara $ 200 juta dan $ 2 billion. Sasaran pelaburan yang biasa adalah syarikat dengan nilai perusahaan antara $ 400 juta dan $ 15000000000 dengan pendapatan tahunan lebih dari $ 250 juta. CVC biasanya memegang pelaburan selama minimum lima tahun. Ia lebih suka mempunyai kerusi di lembaga pengarah syarikat-syarikat dalam portfolionya.
CVC Capital juga mengendalikan firma hutang swasta, Rakan Niaga Kredit CVC, yang melabur dalam sekuriti hutang syarikat yang dimiliki oleh dana ekuiti persendirian. Sehingga Ogos 2015, portfolio CVC terdiri daripada lebih daripada 50 syarikat, dengan kepentingan besar dalam perniagaan runcit, perkhidmatan dan perkilangan. Sebahagian pegangan portfolionya termasuk kelab BJ, Rangkaian Jalur Lebar Hong Kong, Skrill dan Samsonite. CVC Capital Partners beroperasi secara global, dengan kira-kira 20 pejabat tersebar di seluruh Eropah, Amerika Syarikat dan Asia.
Rakan kongsi BC
Rakan kongsi BC ditubuhkan di London pada tahun 1986. Syarikat ini mempunyai kira-kira $ 38 bilion AUM. Rakan kongsi BC beroperasi di seluruh dunia tetapi biasanya melabur dalam syarikat-syarikat yang mempunyai kehadiran Eropah yang substansial. Di benua itu, syarikat itu menumpukan pelaburannya di Perancis, Jerman, Sepanyol dan negara-negara Scandinavia. Di luar benua Eropah, pegangan portfolio utamanya adalah di negara asalnya, di UK atau di Amerika Syarikat. Firma itu lebih suka membuat pelaburan sebanyak $ 50 juta atau lebih dalam syarikat dengan nilai perusahaan lebih dari $ 200 juta. BC dicatatkan sebagai pemimpin dalam pembelian beli leverage di Eropah dan telah menyelesaikan hampir 100 pengambilalihan sejak penubuhannya.
BC bermatlamat untuk mempunyai kerusi di papan dan memegang kepentingan ekuiti majoriti dalam syarikat portfolionya. Kepelbagaian portfolio termasuk Intelsat, PetSmart, Synlab, Kumpulan Mergermarket dan Kumpulan Coin Coin, peruncit pakaian terbesar di Itali.
Pangkalan pelabur untuk Mitra BC terdiri dari lebih dari 150 pelabur institusi, termasuk dana pencen dan kekayaan berdaulat. Mitra BC terkenal kerana kecekapan operasinya, hanya menggunakan kira-kira 50 hingga 100 profesional pelaburan untuk setiap 500 yang dipekerjakan oleh firma yang selalu bersaing, seperti CVC Capital Partners dan Bain Capital. Selain pangkalan London, firma tersebut mempunyai pejabat tambahan di New York, Paris dan Hamburg.
Bridgepoint Capital Group
Bridgepoint Capital Group ditubuhkan pada tahun 1984 dan merupakan firma ekuiti swasta ketiga terbesar yang berpusat di London, dengan kira-kira $ 25 bilion dalam AUM. Bridgepoint menyatakan ia bertujuan untuk menjadi jambatan antara pembelian dan pertumbuhan jangka panjang yang berjaya untuk syarikat-syarikat di mana ia melabur. Tumpuan utama firma adalah untuk memperoleh kepentingan ekuiti majoriti di pasaran tengah syarikat-syarikat Eropah yang terlibat dalam menyediakan perkhidmatan kewangan, pengguna, perniagaan dan penjagaan kesihatan. Pelaburan purata Bridgepoint antara $ 100 dan $ 500 juta dalam syarikat yang bernilai antara $ 300 juta dan $ 1.5 billion. Secara geografi, pelaburannya terutama terletak di UK Perancis, Jerman, Itali, Turki, China dan Switzerland.
Portfolio pelaburan Bridgepoint Capital terdiri daripada hampir 70 syarikat. Ia termasuk pemilihan pelbagai perniagaan, dengan penekanan terhadap perkhidmatan kewangan, penjagaan kesihatan dan perniagaan, dan kebimbangan peruncitan khusus. Antara kepelbagaian portfolio Bridgepoint ialah Kredit 1, Diners Club, John Brown Media Group, CTL Logistics, Operasi Kasino Perancis dan pembuat pakaian sukan Fat Face. Salah satu pencapaian cemerlang Bridgepoint diperoleh, pada tahun 1999, bahagian 50% dalam 13 daripada Teater West End London melalui kepentingan ekuiti dalam Kumpulan Teater Andrew Lloyd Webber.
Pangkalan pelabur Bridgepoint termasuk dana pencen, pengurus aset dan syarikat insurans. Anak syarikat Bridgepoint Capital, Bridgepoint Development Capital, melabur dalam syarikat-syarikat cap kecil bernilai $ 200 juta atau kurang. Sebagai tambahan kepada pejabat ibu pejabatnya di London, Bridgepoint mempunyai pejabat di Frankfurt, Madrid, Istanbul dan Shanghai.
Cinven Group, Ltd.
Cinven Group, Ltd menyenaraikan senarai empat syarikat ekuiti swasta yang berpangkalan di London, dengan sekitar AS $ 20 bilion dalam AUM. Diasaskan pada tahun 1977, asas pelabur asal Cinven terdiri daripada hanya tiga dana pencen, di antaranya Barclays Bank, yang kekal sebagai pelabur utama di Cinven. Firma itu mempunyai lebih daripada 150 pelabur institusi, termasuk dana kekayaan berdaulat, syarikat insurans dan yayasan, yang terletak di 20 negara di seluruh dunia.
Tumpuan utama Cinven Group adalah pada pengambilalihan dan pembelian beli syarikat yang berpusat di Eropah yang memerlukan pelaburan ekuiti sekurang-kurangnya $ 150 juta. Sektor utama minatnya termasuk teknologi, media dan komunikasi, pembuatan industri, penjagaan kesihatan dan perniagaan dan perkhidmatan kewangan.
Firma itu mengekalkan portfolio kira-kira 25 syarikat. Holdings termasuk peruncit pakaian Camaieu, syarikat domain dan hosting HEG, syarikat insurans jiwa Heidelberger Leben Group, syarikat perkhidmatan penjagaan kesihatan Medpace dan syarikat farmaseutikal khusus AMCo. Cinven mempunyai pejabat di London, Paris, Frankfurt, Madrid, New York dan Hong Kong.
