Apakah Siri 4?
Siri 4 adalah lesen peperiksaan dan sekuriti yang melayakkan pemegang untuk menyelia pilihan pelanggan jualan dan isu pematuhan. Ia merangkumi topik seperti strategi pilihan, opsyen pertukaran asing dan cukai. Sebelum mengambil Peperiksaan Siri 4, calon mesti mempunyai lesen Seri 7.
Takeaways Utama
- Peperiksaan Siri 4 memberi lesen kepada mereka yang lulus mengawasi pilihan jualan dan personel dagangan. Ujian ini ditaja oleh FINRA dan meliputi kedua-dua pengetahuan substantif mengenai perdagangan pilihan serta topik pematuhan dan etika. Siri 4 sering akan diambil hanya selepas seorang individu telah lulus peperiksaan Siri 6 atau 7.
Memahami Siri 4
Peperiksaan Siri 4, yang juga dikenali sebagai Peperiksaan Kelayakan Utama (OP) Opsyen Berdaftar, ditadbirkan oleh Pihak Berkuasa Pengawalseliaan Industri Kewangan (FINRA). Ia "menilai kecekapan calon pilihan utama peringkat kemasukan untuk melaksanakan tugasnya sebagai prinsipal pilihan berdaftar, " menurut FINRA. Lebih penting lagi, ia memberi tumpuan kepada "peraturan dan perundangan statutori yang terpakai bagi pengurusan penyeliaan kakitangan, akaun dan perdagangan opsyen firma, serta pertukaran peraturan dan peraturan yang terpakai bagi perdagangan kontrak opsyen."
Aktiviti pengawasan yang dilindungi di bawah Siri 4 termasuk pembuatan pasaran, pengunderaitan, pematuhan kawal selia atas perdagangan, dan pengiklanan:
- Opsyen ekuitiPilihan mata wang asingPilihan kadar terpilihPilihan opsyenPilihan pada sekuriti kerajaan dan disokong gadai janji
Struktur dan Kandungan Peperiksaan Siri 4
Peperiksaan Siri 4 dijalankan oleh komputer. Tutorial mengenai cara mengambil peperiksaan oleh komputer yang disediakan sebelum peperiksaan. Calon tidak dibenarkan apa-apa bahan rujukan, tetapi diberi kertas calar dan kalkulator elektronik asas (beberapa soalan peperiksaan mungkin melibatkan pengiraan).
Ujian ini terdiri daripada 135 soalan pelbagai pilihan (10 di antaranya tidak disenaraikan dan diedarkan secara rawak sepanjang ujian) di enam kawasan kandungan:
- Fungsi Kerja 1: Mengawasi Pembukaan Akaun Baru (21 soalan) Fungsi Kerja 2: Mengawasi Aktiviti Akaun Pilihan (25 soalan) Fungsi Kerja 3: Mengawasi Pilihan Umum Perdagangan (30 soalan) Fungsi Kerja 4: Mengawasi Pilihan Komunikasi (9 soalan) Fungsi 5: Melaksanakan Amalan dan Mematuhi Keperluan Pengawalseliaan (12 soalan) Fungsi Kerja 6: Menyelia Orang Bersekutu dan Aktiviti Pengurusan Personel (28 soalan)
Siri 4 calon mempunyai tiga jam dan 15 minit untuk menyelesaikan ujian. Skor 72% diperlukan untuk lulus. Tiada penalti untuk meneka supaya calon harus menjawab setiap soalan. Untuk mendapatkan maklumat lanjut mengenai ujian, lihat Peperiksaan Kelayakan Utama (OP) Series 4 Outline Kandungan FINRA's Registered Content.
Siri 4 Contoh Soalan
Contoh-contoh ini, yang disediakan oleh FINRA, mewakili jenis soalan biasa dan perkara pokok. Asterisk menandakan jawapan yang betul.
Contoh 1: Dengan indeks berasaskan luas pada 266, pelanggan menulis 1 Feb 270 panggilan indeks pada 2.75, menulis 1 Feb 260 pada 2.25, beli 1 Feb 275 panggilan pada 1.25 dan beli 1 Feb 255 meletakkan 1. Apa itu keuntungan potensi maksimum dalam kedudukan ini?
(A) $ 225
(B) $ 275 *
(C) $ 500
(D) $ 725
Contoh 2: Jangkaan dianggap tidak berguna apabila harga pasaran dasar keselamatan adalah:
(A) sama dengan atau lebih tinggi daripada harga mogok. *
(B) lebih rendah daripada harga mogok.
(C) lebih rendah daripada harga mogok kurang premium.
(D) lebih tinggi daripada harga mogok kurang premium.
Contoh 3: Pilihan ekuiti tersenarai tidak akan diselaraskan untuk tindakan yang berikut dalam keselamatan yang mendasari?
(A) Pembahagian saham 2-untuk-1
(B) Perpecahan saham terbalik 1-untuk-5
(C) Dividen saham sebanyak 5%
(D) Dividen tunai sebanyak $ 0.50 *
