Risiko pengawalseliaan adalah risiko bahawa perubahan dalam undang-undang dan peraturan akan memberi kesan material kepada keselamatan, perniagaan, sektor, atau pasaran. Perubahan undang-undang atau peraturan yang dibuat oleh kerajaan atau badan kawal selia boleh meningkatkan kos mengendalikan perniagaan, mengurangkan daya tarikan pelaburan, atau mengubah landskap persaingan.
Memecah risiko pengawalseliaan
Institusi kewangan menghadapi risiko pengawalseliaan berkaitan dengan keperluan modal, perkhidmatan, dan produk yang mereka dibenarkan untuk terlibat, dan amalan pendedahan. Yang menonjol kepada pelabur yang berkhidmat broker akan menjadi perubahan dalam jumlah margin yang boleh dimiliki oleh akaun pelaburan. Sekiranya keperluan margin diperketat, impak ke atas pasaran saham boleh menjadi penting, kerana ini akan memaksa para pelabur sama ada memenuhi keperluan margin baru atau menjual kedudukan mereka yang margined.
Contoh Risiko Pengawalseliaan
Contohnya, utiliti sangat dikawal selia dalam cara mereka beroperasi, termasuk kualiti infrastruktur dan amaun yang boleh dikenakan kepada pelanggan. Atas sebab ini, syarikat-syarikat ini menghadapi risiko pengawalseliaan yang boleh timbul dari peristiwa-seperti perubahan dalam kadar yang mereka boleh bayar -yang mungkin membuat operasi perniagaan lebih sukar.
Terdapat banyak contoh risiko pengawalseliaan. Salah satu tempat terbaik untuk mengetahui secara langsung tentang risiko jenis ini kepada syarikat tertentu ialah pengajuan tahunan (atau 10-K). Setiap pemfailan 10-K mengandungi seksyen tentang risiko material kepada operasi syarikat. Risiko peraturan biasanya disebut-dan kadang-kadang dibincangkan secara terperinci, seperti halnya untuk industri narkoba, misalnya. Ini merupakan isu biasa untuk akaun omnibus.
