Terdapat beberapa penunjuk volatiliti yang tersedia untuk peniaga saham dan penganalisis untuk digunakan apabila menentukan mata masuk dan keluar bagi perdagangan. Volatilitas sering digunakan sebagai penghalang untuk perdagangan berisiko, tetapi peningkatan ketakutan atau kepuasan di pasaran dapat membuat alasan perdagangan yang luar biasa bagi para pelabur yang berpengalaman. Antara alat yang paling biasa yang menentukan volatiliti adalah indeks ketidakstabilan (VIX), penunjuk jarak rata-rata sebenar (ATR) dan Bollinger Bands.
Indeks Volatiliti
Indeks turun naik menjejaki pelbagai pilihan meletakkan dan memanggil pada Indeks S & P 500 dan bertujuan untuk bertindak sebagai prediktor turun naik pasaran sekurang-kurangnya 30 hari ke depan. Oleh kerana institusi besar menyumbang sebahagian besar perdagangan dalam pilihan Indeks S & P, perdagangan mereka di pasaran pilihan digunakan oleh peniaga lain untuk membantu mereka mendapatkan pembacaan kemungkinan turun naik pasaran pada hari-hari yang akan datang.
VIX menunjukkan bacaan antara 18 dan 35 sebahagian besar masa, tetapi ia telah mencapai serendah 10 dan setinggi 85. Nilai VIX yang lebih tinggi daripada 30 menunjukkan kemeruapan yang meningkat, sementara nilai di bawah 20 menunjukkan volatiliti yang rendah.
Derivatif yang mengesan VIX banyak diperdagangkan. Versi leveraged produk ini adalah beberapa perdagangan yang paling tidak menentu di luar sana, barang-barang seperti ProVares TR 2x yang memanfaatkan Ultra VIX Short (NYSE: UVXY) dan pasangannya SVXY. Sesetengah di dunia perdagangan memanggil para widowmakers kenderaan perdagangan yang sangat tidak menentu itu, 'dan tidak dianjurkan untuk berdagang tanpa pengalaman yang signifikan.
Julat Benar Purata
Penunjuk ATR, yang dikembangkan oleh J. Welles Wilder Jr., menghitung apa yang disebut Wilder "julat sejati" dan kemudian menciptakan ATR sebagai purata bergerak eksponensial 14-hari (EMA) dari julat sejati. Julat sebenar didapati dengan menggunakan tiga persamaan berikut:
Julat sebenar = Tinggi hari semasa tolak rendah pada hari semasa
Julat sebenar = Tinggi hari semasa kurang dari penutupan hari sebelumnya
Rentang sejati = Tutup hari sebelumnya mengurangkan tolak hari semasa
ATR kemudiannya dihasilkan sebagai EMA nilai tertinggi yang dijumpai apabila ketiga-tiga persamaan diselesaikan. ATR yang lebih besar menunjukkan turun naik yang lebih tinggi. Pedagang menggunakan alat ini untuk menentukan kapan mereka harus memasuki perdagangan, mengingat purata bergerak eksponen, apabila digunakan bersamaan dengan jumlah dagangan.
Bollinger Bands
Band Bollinger mengukur dua sisihan piawai di atas dan di bawah purata 20 hari dan garis plot mewakili tahap ini pada carta, bersama dengan garis antara dua band yang menunjukkan purata bergerak 20 hari. Pelebaran band menunjukkan peningkatan volatiliti pasaran, dan penyempitan jalur menunjukkan turun naik turun. Biasanya apabila lilin atau penanda perdagangan lain menyentuh jalur atas, ia adalah calon yang berpotensi untuk penarikan balik.
Garisan bawah
Volatilitas dalam pasaran saham menyaksikan kitaran yang tinggi dan rendah. Penganalisis menyaksikan arah pergerakan pasaran apabila terdapat peningkatan mendadak dalam turun naik sebagai tanda kemungkinan trend pasaran masa depan. Dengan menggunakan petunjuk ini, mereka dapat menentukan apabila perdagangan mungkin menguntungkan, atau terlalu berisiko untuk masuk.
