Menentukan berapa banyak mata wang, stok, atau komoditi yang terkumpul dalam perdagangan adalah aspek perdagangan yang sering diabaikan. Peniaga kerap mengambil saiz kedudukan rawak. Mereka mungkin mengambil lebih banyak jika mereka merasa "benar-benar yakin" tentang perdagangan, atau mereka mungkin mengambil sedikit jika mereka merasa sedikit curiga. Ini bukan cara yang sah untuk menentukan saiz kedudukan. Seorang peniaga juga tidak perlu mengambil satu saiz kedudukan yang ditentukan untuk semua keadaan, tidak kira bagaimana perdagangan ditetapkan, dan gaya perdagangan ini mungkin akan menyebabkan prestasi yang kurang baik dalam jangka panjang. Mari lihat bagaimana saiz kedudukan sebenarnya perlu ditentukan.
Apa Yang Mempengaruhi Saiz Kedudukan
Perkara pertama yang perlu kita ketahui sebelum kita benar-benar boleh menentukan saiz kedudukan kita ialah tahap berhenti untuk perdagangan. Berhenti tidak boleh ditetapkan pada tahap rawak. Berhenti perlu diletakkan pada tahap logik, di mana ia akan memberitahu pedagang yang mereka salah mengenai arah perdagangan. Kami tidak mahu menghentikannya di mana ia mudah dicetuskan oleh pergerakan normal di pasaran.
Sekali kita mempunyai tahap berhenti, kita sekarang tahu risiko. Contohnya, jika kita tahu stop kami adalah 50 pips dari harga kemasukan kami untuk perdagangan tukaran mata wang (atau menganggap 50 sen dalam stok atau perdagangan komoditi), kini kita boleh mula menentukan saiz kedudukan kami. Perkara seterusnya yang perlu kita lihat adalah saiz akaun kami. Jika anda mempunyai akaun kecil, anda harus mengambil risiko maksimum 1% hingga 3% dari akaun anda dalam perdagangan.
Andaikan seorang peniaga mempunyai akaun dagangan $ 5, 000. Sekiranya peniaga meragukan 1% daripada akaun itu dalam perdagangan, ini bermakna dia boleh kehilangan $ 50 dalam perdagangan, yang bermaksud pedagang boleh mengambil satu mini-lot. Sekiranya tahap berhenti peniaga dipukul, maka peniaga akan kehilangan 50 pips pada satu lot mini, atau $ 50. Jika peniaga menggunakan tahap risiko 3%, maka dia boleh kehilangan $ 150 (iaitu 3% daripada akaun). Ini bermakna, dengan tahap berhenti 50-pip, dia boleh mengambil tiga mini lot. Jika peniaga dihentikan, dia akan kehilangan 50 pips pada tiga lot mini, atau $ 150.
Di pasaran saham, risiko 1% dari akaun anda dalam perdagangan bermakna seorang peniaga boleh mengambil 100 saham dengan tahap berhenti 50 sen. Sekiranya hentian itu dipukul, ini bermakna $ 50, atau 1% dari jumlah akaun, hilang dalam perdagangan. Dalam kes ini, risiko perdagangan telah terkandung pada peratusan kecil akaun, dan saiz kedudukan telah dioptimumkan untuk risiko itu.
Teknik Posisi Sisi-Alternatif
Untuk akaun yang lebih besar, terdapat beberapa kaedah alternatif yang boleh digunakan untuk menentukan saiz kedudukan. Seseorang yang berdagang dengan akaun $ 500, 000 atau $ 1 juta mungkin tidak selalu ingin risiko $ 5, 000 atau lebih (1% dari $ 500, 000) pada setiap perdagangan. Mereka mungkin mempunyai banyak jawatan di pasaran, mereka mungkin tidak menggunakan semua modal mereka, atau mungkin terdapat kecairan dengan kedudukan besar. Dalam kes ini, hentian dolar tetap juga boleh digunakan.
Mari kita anggap peniaga dengan akaun saiz ini mahu risiko hanya $ 1, 000 pada perdagangan. Dia masih boleh menggunakan kaedah yang disebutkan di atas. Sekiranya jarak ke hentian dari harga kemasukan adalah 50 pips, peniaga boleh mengambil 20 mini lot, atau 2 lot standard.
Di pasaran saham, peniaga boleh mengambil 2, 000 saham dengan berhenti menjadi 50 sen dari harga kemasukan. Sekiranya hentian itu dipukul, peniaga akan kehilangan hanya $ 1, 000 yang dia bersedia berisiko sebelum meletakkan perdagangan.
Tahap Harian Harian
Pilihan lain untuk peniaga hari aktif atau sepenuh masa adalah menggunakan tahap henti harian. Perhentian harian membolehkan peniaga-peniaga yang perlu membuat penghakiman kedua-dua dan memerlukan fleksibiliti dalam keputusan kedudukan mereka. Halangan harian bermaksud peniaga menetapkan jumlah maksimum wang yang dapat dia hilang dalam sehari, minggu, atau bulan. Sekiranya peniaga-peniaga kehilangan jumlah modal yang telah ditentukan sebelumnya atau lebih, mereka akan segera keluar dari semua jawatan dan berhenti berdagang untuk sepanjang hari, minggu, atau bulan. Seorang peniaga yang menggunakan kaedah ini mesti mempunyai rekod pencapaian yang positif.
Bagi peniaga yang berpengalaman, perhentian sehenti harian boleh sama dengan purata keuntungan harian mereka. Sebagai contoh, jika, secara purata, seorang peniaga membuat $ 1, 000 sehari, maka dia harus menetapkan stop loss harian yang hampir dengan angka ini. Ini bermakna bahawa hari yang hilang tidak akan menghapus keuntungan dari lebih daripada satu hari dagangan purata. Kaedah ini juga boleh disesuaikan untuk mencerminkan beberapa hari, seminggu atau sebulan hasil dagangan.
Bagi peniaga yang mempunyai sejarah perdagangan yang menguntungkan, atau yang sangat aktif dalam perdagangan sepanjang hari, tahap perhentian harian membolehkan mereka kebebasan untuk membuat keputusan mengenai saiz kedudukan dalam penerbangan sepanjang hari dan masih mengawal risiko keseluruhan mereka. Kebanyakan peniaga yang menggunakan perhentian harian masih membatasi risiko kepada peratusan yang sangat kecil dari akaun mereka pada setiap perdagangan dengan memonitor saiz kedudukan dan pendedahan terhadap risiko kedudukan sedang dibuat.
Seorang peniaga pemula dengan sejarah perdagangan yang sedikit juga boleh menyesuaikan kaedah perhentian seharian sehubungan dengan menggunakan kedudukan kedudukan yang tepat-ditentukan oleh risiko perdagangan dan keseimbangan akaun keseluruhannya.
Garisan bawah
Untuk mencapai saiz kedudukan yang betul, kita harus terlebih dahulu mengetahui tahap berhenti dan peratusan atau jumlah dolar akaun kami yang kami bersedia untuk berisiko terhadap perdagangan. Apabila kita telah menentukan ini, kita dapat mengira saiz kedudukan ideal kita.
