Dana yang diperdagangkan pertukaran mata wang asing (ETF) adalah salah satu cara paling mudah untuk berdagang emas. Terdapat ETF emas dengan banyak kecairan, dan, tidak seperti niaga hadapan, ETFs tidak luput. Emas ETF juga menawarkan kepelbagaian: perdagangan harga emas, atau perdagangan ETF yang berkaitan dengan pengeluar emas. Emas, seperti aset lain, bergerak dalam trend jangka panjang. Trend-tren tersebut menarik banyak peniaga-peniaga pada persimpangan tertentu, menyediakan keadaan dagangan hari yang paling baik. Inilah cara untuk mengambil kesempatan ini.
ETFs vs. Trusts
Walaupun SPDR Gold Trust (GLD) dan iShares Gold Trust (IAU) sering dipanggil ETF, mereka sebenarnya amanah. Kepercayaan itu sendiri mempunyai emas fizikal. ETF, sebaliknya, adalah dana yang biasanya akan melabur dalam produk yang menjejaki harga emas, seperti niaga hadapan emas. ETF dan amanah boleh diterima untuk tujuan perdagangan sehari.
Yang disebutkan di atas adalah amanah emas yang paling cair dan aktif diniagakan, dengan lebih dari 5 juta dan 2 juta saham masing-masing - secara purata - bertukar tangan setiap hari. IShares Gold Trust adalah kira-kira sepersepuluh harga SPDR Gold Trust, dan oleh itu ia akan mempunyai pergerakan intraday yang lebih kecil dalam segi dolar mutlak, tetapi harga yang lebih rendah bermakna kuantiti yang lebih besar dapat diperdagangkan. Harga dan jumlah SPDR Gold Trust menjadikannya lebih menguntungkan untuk dagangan hari.
ETFs pelombong emas yang popular - dana yang membeli stok emas-penambang dan mencerminkan prestasi mereka - adalah Vektor Peniaga Emas ETF (GDX) Vectors Market dan Vector Gold Funds Gold Miners (GDXJ).
Kapan Kepercayaan Emas Hari-Perdagangan dan ETF
Volatilitas adalah rakan seharian. Pergerakan harga yang kerap, ditambah pula dengan kecairan, mencipta potensi yang lebih besar untuk keuntungan (dan kerugian) dalam masa yang singkat.
Fokus pada ETF emas dan amanah apabila harga sehari-hari berubah-ubah sekurang-kurangnya 2%. Guna penunjuk Julat Rata Rata (ATR) 14 hari ke carta harian emas, kemudian bagilah nilai ATR semasa oleh harga ETF atau harga semasa amanah, dan kalikan hasilnya dengan 100. Jika nombor tidak melebihi 2, maka pasaran tidak sesuai untuk ETF atau amanah emas perdagangan hari.
ETF Miner Gold Miner dan Junior Gold Miner biasanya lebih mudah berubah daripada kepercayaan emas. Apabila harga emas stabil, pelombong emas mungkin menawarkan lebih banyak peluang perdagangan hari kerana kemeruapan yang lebih tinggi.
Rajah 1. Vektor Gold Versors Gold ETF dengan CTR Daily (14-hari)
Semasa aliran menurun di sebelah kiri dalam Rajah 1, pergerakan sehari-hari biasanya melebihi 2% (pembacaan ATR dibahagikan dengan harga). Memandangkan harga bergerak ke arah yang lebih mendatar menjelang akhir tahun 2013, pergerakan harian menurun di bawah 2% apabila ATR terus menurun. Akan ada peluang intraday yang lebih sedikit dalam persekitaran ini, dan dengan potensi keuntungan yang kurang, daripada ketika ETF semakin tidak menentu.
Day-Trading Gold Miner ETFs and Gold Trusts
Apabila SPDR Gold Trust bergerak lebih dari 2% sehari, tumpukan. Jika amanah bergerak kurang dari 2%, berdagang salah satu ETF emas pelombong emas. Ini adalah syarat-syarat yang disyorkan untuk perdagangan hari, walaupun amanah emas dan ETF boleh diniagakan dengan menggunakan kaedah berikut walaupun pada waktu tidak berubah-ubah (kurang dari 2 kali pergerakan harian).
Dagangan hanya diambil dalam arah trend. Untuk aliran menaik, harga semestinya telah membuat ayunan tinggi, dan anda sedang mencari untuk memasuki mundur. Pada satu ketika semasa mundurnya, harga mesti berhenti sekurang-kurangnya untuk dua atau tiga bar harga (carta satu atau dua minit). Jeda adalah penyatuan kecil di mana harga berhenti membuat kemajuan ke arah bawah dan bergerak lebih lambat.
Sebaik sahaja jeda telah berlaku, beli apabila harga menembusi di atas jeda tinggi, kerana kita akan menganggap harga akan terus meningkat lebih tinggi. Jeda mesti mempunyai tahap yang lebih rendah daripada ayunan yang rendah. Jika tidak, amaran bahawa aliran menaik mungkin berada dalam bahaya, dan tiada perdagangan diambil.
Selepas kemasukan, letakkan stop loss di bawah penurunan harga rendah.
Rajah 2. Perdagangan Hari dalam SPDR Gold Trust
Taktik adalah sama untuk aliran menurun; harganya baru-baru ini telah membuat ayunan rendah, dan anda ingin memasukkan penarikan balik (dalam kes ini, penarikan semula akan menjadi terbalik). Pada satu ketika semasa mundurnya, harga mesti berhenti sekurang-kurangnya untuk dua atau tiga bar harga (carta satu atau dua minit). Sebaik sahaja jeda telah berlaku, jual pendek apabila harga berpecah di bawah jeda yang rendah, kerana kami akan menganggap harga akan terus menurun lebih rendah. Jeda mestilah lebih rendah daripada yang lebih tinggi. Jika tidak, amaran bahawa aliran menurun mungkin berada dalam bahaya, dan tiada perdagangan diambil.
Selepas kemasukan, letakkan stop loss di bawah penurunan harga rendah.
Sasaran Emas Dagangan Hari dan Kesalahan
Strategi ini cuba menangkap langkah-langkah bergerak dalam ETF dan amanah yang berkaitan dengan emas. Ini patut dilakukan apabila terdapat turun naik pasaran yang mencukupi. Jika tidak, trend lebih cenderung kehabisan wap dan tidak mencapai sasaran keuntungan kami.
Sasaran keuntungan adalah berdasarkan pelbagai risiko kami. Apabila volatiliti harian hampir 2%, matlamat sasaran adalah dua kali risiko anda. Apabila turun naik mendekati 4% dan terdapat arah aliran arah aliran yang kuat dan pada carta harian, bertujuan untuk sasaran keuntungan iaitu tiga atau mungkin empat kali risiko anda.
Dalam angka 2, perdagangan yang panjang diambil pada $ 122, 33 dan perhentian ditempatkan pada $ 122, 25, mengakibatkan risiko 8 sen per saham. Oleh itu, sasaran diletakkan 16 sen (2 x 8 sen) di atas harga kemasukan, memberikan sasaran $ 122.49. Semasa keadaan yang lebih tidak menentu, sasaran boleh diperpanjang menjadi 24 atau 32 sen di atas harga kemasukan (risiko tiga dan empat kali).
Strategi ini bukan tanpa kesulitan. Salah satu isu utama adalah bahawa jeda dalam mundur boleh agak besar, yang seterusnya akan membuat berhenti dan risiko agak besar. Mungkin terdapat juga beberapa jeda dalam pengunduran; memilih mana yang boleh diperdagangkan boleh menjadi agak subjektif. Sekiranya tidak ada jeda - hanya satu penarikan balik tajam dan langkah yang tajam ke arah arah aliran - strategi itu akan meninggalkan anda tanpa perdagangan.
Sasaran keuntungan ditetapkan pada beberapa risiko untuk mengimbangi pedagang untuk mengambil risiko itu. Harga mungkin menunjukkan tanda-tanda pembalikan, walaupun, sebelum sasaran dicapai.
Langkah pilihan adalah untuk mengalihkan perhentian ke bawah di bawah paras baru semasa mereka membentuk semasa aliran menaik, atau menggerakkan berhenti ke tahap tertinggi baru ketika mereka terbentuk semasa aliran menurun. Perhentian bergerak dengan trend - bertindak sebagai penghalang belakang - dan berfungsi untuk mengunci beberapa keuntungan atau mengurangkan kerugian jika trend membalikkan.
Garisan bawah
Emas tidak selalu popular, jadi apabila harga emas hampir tidak bergerak, peniaga hari harus meninggalkan ETF emas dan amanah sahaja. Walau bagaimanapun peningkatan volatilitas, dagangan harian dibenarkan. Fokus pada perdagangan dengan trend. Tunggu pengunduran dan jeda harga. Jeda adalah apa yang menyediakan pencetus untuk memasuki perdagangan. Apabila harga terputus dari jeda / penyatuan kembali arah arah aliran, ambil perdagangan. Letakkan berhenti di luar jeda harga. Sasaran anda harus mengimbangi anda untuk risiko yang anda ambil; oleh itu, tetapkan sasaran dua kali risiko anda - atau berpotensi lebih dalam keadaan tidak menentu.
(Lihat juga tutorial Investopedia, "ETF Terbaik Dan Apa Yang Mereka Jejaki, " dan artikel kami, "The Showdown Emas: ETFs Vs. Futures.")
