Apakah Opsyen Tawaran Kompetitif?
Pilihan bida yang kompetitif adalah satu bentuk sindikasi pinjaman di mana sekumpulan bank bergabung bersama dalam mengemukakan tawaran bersaing atas pinjaman.
Takeaways Utama
- Pilihan bida yang kompetitif adalah satu bentuk sindikasi pinjaman di mana sekumpulan bank bergabung bersama dalam mengemukakan tawaran yang bersaing dengan pinjaman. Dalam kebanyakan kes, bank utama dalam sindiket memperuntukkan majoriti baki pinjaman sebenar kepada pemberi pinjaman lain dan hanya menyimpan peratusan kecil pinjaman untuk dirinya sendiri. Sebahagian pilihan proses pembidaan yang kompetitif merujuk kepada fakta bahawa ahli sindiket bukan memimpin boleh memilih untuk menandingi kadar atau harga terbaik, atau memilih untuk menjauhkan diri.
Memahami Pilihan Tawaran Kompetitif
Sindikasi pinjaman adalah proses melibatkan sekumpulan pemberi pinjaman dalam membiayai pelbagai bahagian pinjaman untuk peminjam tunggal. Dalam pilihan bida yang kompetitif, terdapat sedikit kelainan, oleh itu, bank-bank menyerahkan tawaran yang bersaing dengan pinjaman untuk memenangi perjanjian itu. Setiap bank yang mengambil bahagian boleh memberi pinjaman tersebut atau memilih untuk menjual sebahagian penyertaan dalam pinjaman itu kepada pihak lain.
Oleh itu, peminjam mempunyai pilihan bank untuk dipilih, dan umumnya akan memilih pemberi pinjaman dengan kadar terendah dan / atau bayaran. Dalam kebanyakan kes, bank utama dalam sindiket ini mengagihkan majoriti baki pinjaman sebenar kepada pemberi pinjaman lain dan hanya menyimpan sedikit peratusan pinjaman itu sendiri. Bahagian pilihan proses pembidaan yang kompetitif merujuk kepada fakta bahawa ahli sindiket bukan pemimpin boleh memilih untuk menyesuaikan kadar terbaik atau harga, atau memilih untuk menjauhkan diri.
Sindikasi pinjaman menawarkan beberapa faedah dengan dua perkara utama yang membolehkan bank mempelbagaikan pinjaman mereka ke kawasan demografi yang lebih luas dan membolehkan bank-bank untuk mengambil bahagian dalam pinjaman kepada peminjam yang lebih besar yang mungkin tidak dapat mereka sendiri.
Pilihan bida yang kompetitif biasanya berharga di atas kos dana pemberi pinjaman, atau dari indeks seperti LIBOR. Proses bida yang kompetitif untuk pinjaman komersial dan perindustrian dengan bank AS hampir menyerupai proses panel tender dalam pasaran Eurocredit. Dalam aturan ini, beberapa bank membida untuk membeli nota korporat jangka pendek melalui kemudahan pengunderaitan bergulir (RUF).
Pilihan bida yang kompetitif membolehkan peminjam, yang paling biasa perbandaran di pasaran bon perbandaran, mempunyai bank bersaing untuk menawarkan kadar faedah paling rendah. Selepas proses pembidaan telah menetapkan kadar terbaik (atau harga terbaik), ahli lain sindiket pembidaan mempunyai pilihan untuk menyamai atau menahan diri dari perjanjian itu. Bagi mereka yang sepadan, bank utama dalam sindiket ini akan membahayakan pinjaman di kalangan mereka.
Bagi bank-bank pembida, faedah pilihan bida kompetitif ialah ia membolehkan bank peluang untuk menawarkan pinjaman, tetapi tanpa komitmen. Sekiranya bank mempunyai banyak modal, ia boleh membuat tawaran, tetapi jika ia mengalami masa kurus, ia tidak mempunyai kewajiban untuk memadankan tawaran terbaik dan boleh bertahan hingga waktu menjadi lebih baik untuk bank, atau untuk harga yang lebih tinggi ditawarkan oleh sindiket itu.
Pilihan Pembelian Kompetitif dalam Pinjaman Runcit
Dengan adanya perbankan Internet dan perkhidmatan kewangan dalam talian, peminjam individu kini boleh mendapat manfaat daripada proses pembidaan yang kompetitif, di mana bank juga boleh mempunyai pilihan untuk memadankan tawaran terbaik. Ini adalah perkara biasa dalam petikan dalam talian untuk gadai janji atau garis ekuiti rumah kredit (HELOC), serta untuk pinjaman kereta. Di sini, peminjam bukan sahaja melihat siapa yang mempunyai kadar terbaik tetapi juga hasil peratusan tahunan terbaik (APY) selepas bayaran telah diambil kira.
