Definisi pulangan tahunan

Apakah Pulangan Tahunan?

Pulangan tahunan adalah pulangan yang diberikan oleh pelaburan dalam tempoh masa, dinyatakan sebagai peratusan tahunan yang berwajaran masa. Sumber pulangan boleh termasuk dividen, pulangan modal dan penghargaan modal. Kadar pulangan tahunan diukur dengan jumlah permulaan pelaburan dan mewakili purata geometrik berbanding dengan purata aritmetik mudah.

Pulangan Tahunan

Memahami Pulangan Tahunan

Kaedah de facto untuk membandingkan prestasi pelaburan dengan kecairan, pulangan tahunan boleh dikira untuk pelbagai aset, termasuk saham, bon, dana, komoditi dan beberapa jenis derivatif. Proses ini adalah kaedah pilihan, dianggap lebih tepat daripada pulangan yang mudah, kerana ia termasuk pelarasan untuk kepentingan pengkompaunan. Kelas aset yang berbeza dianggap mempunyai strata tahunan yang berbeza.

Takeaways Utama

Pulangan tahunan atau tahunan adalah ukuran berapa banyak pelaburan yang meningkat secara purata setiap tahun, dalam tempoh masa tertentu. Pulangan tahunan dikira sebagai purata geometri untuk menunjukkan pulangan tahunan yang dikompaunkan akan kelihatan seperti. Pulangan tahunan boleh menjadi lebih berguna daripada pulangan yang mudah apabila anda ingin melihat bagaimana pelaburan telah dilakukan dari masa ke masa, atau membandingkan dua pelaburan. Pulangan tahunan boleh ditentukan untuk pelbagai aset, termasuk saham, bon, dana bersama, ETF, komoditi, dan derivatif tertentu.

Pulangan Tahunan Saham

Juga dikenali sebagai pulangan tahunan, pulangan tahunan mengekspresikan peningkatan nilai saham sepanjang tempoh tertentu. Untuk mengira pulangan tahunan, maklumat mengenai harga semasa stok dan harga yang dibeli itu diperlukan. Jika apa-apa pecahan telah berlaku, harga pembelian perlu diselaraskan dengan sewajarnya. Sebaik sahaja harga ditentukan, peratusan pulangan mudah dikira dahulu, dengan angka itu akhirnya menjadi tahunan. Pulangan mudah hanya harga semasa tolak harga belian, dibahagikan dengan harga belian.

Contoh Pengiraan Pulangan Tahunan

Ku $\begin{matrix} CAGR = ({(\frac{Nilai Akhir}{Nilai Permulaan})}^{\frac{1}{Tahun}}) - 1 \\ di mana: \\ CAGR = kadar pertumbuhan tahunan kompaun \\ Tahun = memegang tempoh, dalam tahun \end{matrix} \ begin {aligned} & \ text {CAGR} = \ left ( left ( frac { text {Ending Value}} { text {Beginning Value}} right) ^ \ frac {1} { }} right} - 1 \\ & \ textbf {where:} \ & \ text {CAGR} = \ text {kadar pertumbuhan tahunan kompaun} \ & \ text {Years} = \ text { } \ \ end {aligned}$ CAGR = ((Nilai Permulaan Nilai Awal) Tahun1) -1 di mana: CAGR = kadar pertumbuhan tahunan kompaunTahun = tempoh pegangan, dalam tahun

Pertimbangkan seorang pelabur yang membeli stok pada 1 Januari 2000, untuk $ 20. Pelabur kemudian menjualnya pada 1 Januari 2005, untuk $ 35 - keuntungan $ 15. Pelabur juga menerima sejumlah $ 2 dalam dividen sepanjang tempoh pemegangan lima tahun. Dalam contoh ini, jumlah pulangan pelabur dalam tempoh lima tahun ialah $ 17, atau (17/20) 85% daripada pelaburan awal. Pulangan tahunan yang diperlukan untuk mencapai 85% dalam tempoh lima tahun mengikut formula untuk kadar pertumbuhan tahunan kompaun (CAGR):

Ku $\begin{matrix} ({(\frac{37}{20})}^{\frac{1}{5}}) - 1 = 13.1 % pulangan tahunan \end{matrix} \ begin {aligned} & \ left ( left ( frac {37} {20} right) ^ \ frac {1} {5} right) - 1 = 13.1 \ akhir {aligned}$ ((2037) 51) -1 = 13.1% pulangan tahunan

Pulangan tahunan berbeza dari purata tipikal dan menunjukkan keuntungan sebenar atau kerugian pada pelaburan, serta kesukaran untuk mendapatkan kerugian. Contohnya, kehilangan 50% pada pelaburan awal memerlukan keuntungan 100% pada tahun depan untuk membuat perbezaan. Kerana perbezaan yang besar dalam keuntungan dan kerugian yang boleh terjadi, pulangan tahunan membantu walaupun hasil pelaburan untuk perbandingan yang lebih baik.

Statistik pulangan tahunan biasanya dipetik dalam bahan promosi untuk dana bersama, ETF dan sekuriti individu lain.

Pulangan Tahunan pada 401K

Pengiraan berbeza apabila menentukan pulangan tahunan 401K semasa tahun yang ditetapkan. Pertama, jumlah pulangan mesti dikira. Nilai permulaan untuk tempoh masa yang diperiksa diperlukan, bersama-sama dengan nilai akhir. Sebelum melakukan pengiraan, apa-apa sumbangan kepada akaun dalam tempoh masa yang berkenaan mesti dikurangkan dari nilai akhir.

Apabila nilai akhir larasan ditentukan, ia dibahagikan dengan baki permulaan. Akhirnya, tolak 1 dari hasilnya dan tambahkan jumlah itu sebanyak 100 untuk menentukan pulangan jumlah peratusan.

Isi kandungan: