Pasaran hari Isnin menunjukkan kemunculan bahaya yang dihadapi pasaran saham Amerika Syarikat pada minggu-minggu akan datang, dengan pulangan akhir tahun 2019 bergantung kepada perjanjian perdagangan separa dan pengembalian tarif ke atas barangan China. Laporan baru-baru ini mengenai rundingan telah menimbulkan masalah, dengan setiap komen baru dari White House bertentangan dengan kenyataan terdahulu. Nasib baik, tarikh pelaksanaan tarif mendekati dengan cepat, membolehkan pemain pasaran akhirnya berdagang pada realiti dan bukannya berita palsu.
Stok FAANG sangat terdedah kepada proses ini, mewakili sebahagian besar modal pelaburan yang akan beralih ke selatan jika ketegangan perdagangan menyeret ke 2020. Isu-isu ini juga mungkin menghadapi tekanan yang sengit ketika berlakunya pemilihan presiden karena pencabar Demokrat mencadangkan pemerintah dasar yang sangat tidak menguntungkan untuk pasaran saham dan dana persaraan Main Street.
Akibatnya, pelabur harus mempertimbangkan untuk mengambil keuntungan FAANG dalam beberapa minggu yang akan datang, walaupun peserta perang perdagangan bersetuju dengan beberapa isu menengah seperti jumlah kacang soya yang China bersedia untuk membeli dalam tahun-tahun akan datang. Prestasi pasaran yang mengagumkan pada suku keempat mengandaikan bahawa tarif akan dilancarkan semula, menamatkan seret mereka pada ekonomi Amerika Syarikat yang menjadi tahun utama bagi ahli politik. Perhatikan di bawah jika itu tidak berlaku seperti yang dijangkakan.
TradingView.com
Komponen Dow Apple Inc. (AAPL) sangat terdedah kepada perang perdagangan kerana ia bergantung kepada jualan China untuk membina keuntungan dan margin. Saham ditutup dari paras tertinggi sepanjang hari hampir $ 269 pada hari Isnin, ditutup di bawah purata bergerak purata 20 hari (SMA) untuk kali pertama sejak 27 Ogos. Kemerosotan ini mencocokkan crossover menurun dalam kekuatan relatif mingguan, menunjukkan bahawa stok akan memasuki tempoh kelemahan yang boleh berlangsung 10 minggu atau lebih.
Indikator pengedaran akumulasi isipadu (OBV) di-baki (OBV) juga melambai bendera merah, memuncak dan memasuki fasa pengambilan untung pada 18 November selepas gagal melonjakkan puncak April 2019. Ia juga telah membalikkan pada 1, 272 lanjutan penurunan 2018, yang merupakan titik perubahan biasa selepas pelarian utama. Kedua-dua elemen teknikal mengharapkan harga yang lebih rendah, dengan purata 50-hari eksponen bergerak (EMA) pada $ 245 menandakan sasaran penurunan pertama.
TradingView.com
Amazon.com, Inc. (AMZN) menghadapi pendedahan utama ke China, dengan tarif yang memberi kesan kepada keuntungan dan margin. Ia juga terdedah kepada kemelesetan ekonomi di mana pengguna cenderung untuk membelanjakan wang yang lebih rendah ke atas barangan bukan keperluan. Tindakan harga telah mengambil perhatian terhadap masalah ini sejak bulan Ogos, menjejaskan EMA dan 50 hari yang sejajar. Tingkat perdagangan yang ditetapkan dengan jelas sekitar $ 1, 680 mungkin menjejaskan trend 2020 jika beruang mengawal, dengan pecahan mendedahkan penurunan ke $ 1, 400.
OBV mendedahkan tahap apathy yang tinggi kerana lantunan berakhir pada paras rendah pada April 2019, pengisaran ke arah leper yang lebih rendah untuk lapan bulan yang lalu. Tindakan ini sangat lemah, memandangkan kami telah memasuki musim cuti, buku yang mana jualan paling penting sektor runcit tahun ini. Di samping itu, kegagalan untuk mencapai atau melonjak tinggi sepanjang September 2018 berhampiran $ 2, 050 menandakan penurunan harga yang rendah, berdasarkan prestasi penanda aras yang luas, menimbulkan kemungkinan untuk corak topping jangka panjang yang menamatkan pasaran bull tahun berbilang tahun.
TradingView.com
Prestasi Facebook, Inc. (FB) 2019 kelihatan menaik pada permukaan, dengan pengembalian 52% yang mengagumkan untuk tahun, namun struktur harga jangka panjang adalah menurun kerana stoknya gagal mencapai atau melonjak pada bulan Julai 2018, tinggi pada harga $ 219. Selain itu, perhimpunan pemulihan gagal memenuhi jurang 40 mata ditambah pada 26 Julai, 2018, selepas pendapatan yang tidak dijawab disalahkan pada skandal privasi yang telah merosakkan jenama syarikat itu.
The 2019 uptick dibalik pada bulan Julai selepas menyeberang tahap retracement retracement.786 Fibonacci, yang menandakan titik balik yang tinggi di puncak dan julat perdagangan. Ia baru sahaja gagal melakukan percubaan kedua untuk melancarkan halangan ini, menguatkan rintangan yang boleh menandakan berakhirnya pemulihan. OBV menambah kisah peringatan ini, dengan minat belian menurun pada tahap rendah pada April sementara dua percubaan pelarian telah gagal. Kedua-dua unsur teknikal menimbulkan kemungkinan harga yang lebih rendah pada tahun 2020.
Garisan bawah
Saham FAANG telah mencatatkan pulangan suku keempat yang kukuh, tetapi perhimpunan itu mungkin akan berakhir, memberitahu pelabur untuk mempertimbangkan mengambil keuntungan dan memukul pasaran.
