Apakah Pengurusan Penasihat?
Pengurusan penasihat istilah merujuk kepada penyediaan bimbingan pelaburan profesional dan profesional. Perkhidmatan pengurusan penasihat membolehkan individu perseorangan untuk berunding dengan profesional pelaburan sebelum membuat perubahan pada portfolio mereka. Profesional pengurusan penasihat mempunyai kepakaran dalam satu atau lebih bidang pelaburan dan menyediakan panduan yang disesuaikan dengan keadaan tertentu individu.
Takeaways Utama
- Pengurusan penasihat adalah penyediaan bimbingan pelaburan yang profesional dan profesional, biasanya untuk bayaran. Individu, pasukan bebas, atau sekumpulan profesional dalam bank swasta, firma pengurusan pelaburan, atau butik penasihat khusus boleh menjalankan pengurusan penasihat. Peranan dalam nasihat pengurusan termasuk penasihat kewangan, pengurus portfolio, bank pelaburan, dan pengurus pelaburan. Profesional pengurusan nasihat mengkaji situasi peribadi klien mereka, menentukan kelas aset terbaik, memantau prestasi pelaburan, menyediakan panduan, dan portfolio pengimbangan semula.
Memahami Pengurusan Penasihat
Pengurusan penasihat melibatkan pengurusan dan perancangan portfolio pelaburan, biasanya dengan bayaran. Pelabur individu yang mendapatkan nasihat pelaburan akan mendapatkan perkhidmatan pengurus penasihat atau firma pengurusan nasihat. Individu, pasukan bebas, atau sekumpulan profesional dalam bank swasta, firma pengurusan pelaburan, atau butik penasihat khusus boleh menjalankan pengurusan penasihat. Peranan utama dalam bidang pengurusan nasihat termasuk:
- Penasihat kewangan: Profesional ini memberikan bimbingan dan nasihat kewangan termasuk pengurusan pelaburan, cukai dan perancangan harta. Pengurus portfolio: Kumpulan ini terdiri daripada satu atau lebih orang yang melabur dalam jumlah dan menguruskan perdagangan portfolio hari demi hari untuk memaksimumkan pulangan. Pelaburan Bank-bank ini membantu para pelanggan korporat mencari sumber modal untuk urusan perniagaan, dan juga menyediakan analisis dan panduan. Penasihat pelaburan: Pelanggan yang beralih kepada penasihat pelaburan menerima nasihat dan bimbingan yang khusus untuk pelaburan dan perancangan kewangan.
Penasihat pelaburan yang bekerja untuk kumpulan pengurusan nasihat bertemu dan bekerjasama dengan pelanggan dalam beberapa kapasiti. Mereka menilai cakap masa pelanggan, objektif prestasi, dan toleransi risiko untuk menentukan kelas aset mana yang menjadi pelaburan yang paling sesuai. Penasihat bertanggungjawab untuk pengawasan rutin prestasi pelaburan dan sering melaksanakan perintah, dan juga menyediakan panduan dalam bidang peruntukan aset dan pengimbangan semula portfolio. Pengimbangan semula portfolio mengamankan pelabur dari risiko yang tidak diingini dan memastikan pendedahan portfolio tetap dalam bidang kepakaran pengurus.
Peruntukan aset adalah amalan mengimbangi risiko dan ganjaran dalam portfolio mengikut matlamat individu atau dasar institusi. Pengurus mengagihkan dana portfolio di antara tiga kelas aset utama: Ekuiti, pendapatan tetap, dan wang tunai dan setara, bersama dengan pelaburan alternatif seperti ekuiti swasta dan derivatif.
Oleh kerana setiap kelas aset menawarkan tahap risiko dan pulangan yang berbeza, masing-masing berkelakuan berbeza dari semasa ke semasa. Pelabur boleh menggunakan peruntukan aset yang berbeza untuk tujuan yang berlainan. Sebagai contoh, seseorang yang menjimatkan selama setahun dalam perjalanan jangka pendek mungkin melaburkan simpanannya dalam campuran konservatif tunai, sijil deposit (CD), dan bon jangka pendek. Satu lagi simpanan individu untuk bayaran pendahuluan di rumah mahal-sekurang-kurangnya satu dekad lagi-boleh mempelbagaikan ke lebih banyak stok kerana dia mempunyai lebih banyak masa untuk menaikkan turun naik jangka pendek pasaran.
Pengurusan Penasihat vs. Pengurusan Pelaburan Discretionary
Perkhidmatan pengurusan penasihat membolehkan individu untuk mengekalkan kawalan penuh ke atas portfolio mereka dan membuat keputusan pelaburan mereka sendiri. Peranan penasihat pelaburan adalah terutamanya untuk menawarkan pendapat yang bermaklumat. Oleh itu, sementara seorang pengurus kekayaan yang menawarkan khidmat nasihat berunding dengan pelanggannya dan memberi nasihat, ia adalah pelanggan yang membuat keputusan membeli-dan-beli utama.
Dalam pengurusan penasihat, ia adalah pelanggan yang membuat keputusan membeli-dan-akhirnya.
Pengurusan pelaburan budi bicara berfungsi dengan cara yang bertentangan. Dalam disiplin ini, pengurus kekayaan profesional mengambil lebih banyak kawalan terhadap keputusan pelaburan. Bagi pelanggan, pendekatan budi bicara lebih banyak, dan sesuai untuk mereka yang mungkin tidak mempunyai pengalaman atau masa untuk secara aktif menguruskan portfolio mereka sendiri. Pengurusan pelaburan budi bicara hanya boleh disediakan oleh para profesional yang berpengalaman, kebanyakan di antaranya mempunyai penafsir Chartered Financial Analyst (CFA).
Manakala pengurus penasihat sentiasa meluangkan masa untuk memahami matlamat dan aset pelanggan mereka, ini selalunya bukan proses menyeluruh seperti pengurus budi bicara.
