Prinsip-prinsip psikologi pasaran mendasari setiap petunjuk teknikal, jadi pemahaman yang baik mengenai tingkah laku orang ramai adalah penting untuk pemahaman anda tentang asas-asas penunjuk teknikal tertentu. Psikologi pasaran sukar untuk diramal, tetapi terdapat beberapa indikator yang dipercayai yang memudahkan para pelabur untuk menganggap perubahan arah.
MACD
Perbezaan konvergensi rata-rata bergerak (MACD) hanyalah alat yang mengukur pergeseran dalam konsensus dari kenaikkan hingga penurunan harga, dan sebaliknya. Memperluas MACD asas ke tahap yang lebih mendalam, kita dapati MACD-histogram, yang sebenarnya merupakan alat untuk menentukan perbezaan antara konsensus nilai jangka panjang dan jangka pendek. Langkah ini menjejaskan perbezaan antara garis MACD yang cepat (konsensus jangka pendek) dan garis isyarat yang lambat (konsensus jangka panjang).
Sistem Arah
Sistem arahan telah dibangunkan oleh J. Welles Wilder, Jr., sebagai cara untuk mengenal pasti trend yang cukup kuat untuk menjadi petunjuk sah dan berguna bagi pedagang. Garis arah terus dibina untuk menentukan sama ada trend adalah menaik atau menurun: Apabila garis arah positif berada di atas garis negatif, peniaga yang menaik mempunyai kekuatan yang lebih besar (dan isyarat kenaikkan diberikan). Keadaan yang bertentangan menunjukkan penurunan harga. Lebih banyak lagi ialah penunjuk arah purata (ADX), yang meningkat apabila penyebaran antara garis positif dan negatif meningkat. Apabila ADX meningkat, pelaburan yang menguntungkan semakin kuat, dan rugi semakin lemah; Tambahan lagi, trend itu dijangka berterusan.
Momentum dan Kadar Perubahan (RoC)
Penunjuk Momentum mengukur perubahan dalam optimisme atau pesimisme secara besar-besaran dengan membandingkan konsensus pada nilai (harga) hari ini kepada konsensus nilai sebelumnya. Momentum dan RoC adalah langkah-langkah khusus terhadap harga sebenar yang dibandingkan: Apabila harga naik tetapi momentum atau kadar perubahan jatuh, bahagian atas mungkin berkemungkinan dekat. Sekiranya harga mencapai tahap yang tinggi namun momentum atau RoC mencapai bahagian bawah, isyarat jual direalisasikan. Peraturan ini juga terpakai dalam keadaan yang bertentangan, apabila harga jatuh atau paras terendah baru dicapai.
Kadar Perubahan Smoothed
Kadar perubahan terlicin membandingkan purata pergerakan eksponen hari ini (konsensus purata) kepada persetujuan purata beberapa titik pada masa lalu. Kadar perubahan yang terlicin hanyalah versi penunjuk momentum RoC yang dipertingkatkan - ia bertujuan untuk mengurangkan potensi RoC untuk kesilapan dalam menentukan sikap menaikkan harga atau penurunan harga pasaran.
Williams% R (Wm% R)
Wm% R, ukuran yang memfokuskan pada harga penutupan, membandingkan harga penutupan setiap hari dengan julat nilai konsensus baru-baru ini (julat harga penutupan). Jika pada hari tertentu, lembu boleh mendorong pasaran ke bahagian atas julat baru-baru ini, Wm% R mengeluarkan isyarat kenaikan harga, dan isyarat bearish dikeluarkan jika beruang dapat mendorong pasaran ke bahagian bawah julatnya.
Stochastics
Sama seperti Wm% R, stokastik mengukur harga penutupan terhadap pelbagai. Sekiranya lembu menaikkan harga pada siang hari tetapi tidak dapat mencapai jarak dekat di bahagian atas julat, stokastik bertukar, dan isyarat menjual dikeluarkan. Perkara yang sama juga berlaku jika menaikkan harga ke bawah tetapi tidak dapat mencapai hampir dekat rendah, di mana isyarat beli dikeluarkan.
Indeks Kekuatan Relatif (RSI)
RSI juga mengukur psikologi pasaran secara asasnya sama dengan Wm% R. RSI hampir selalu diukur dengan komputer, biasanya selama julat tujuh atau sembilan hari, menghasilkan hasil berangka antara 0 dan 100 yang menunjuk ke keadaan oversold atau overbought; Oleh itu, RSI memberikan isyarat bullish atau penurunan harga.
Jumlah dagangan
Jumlah dagangan yang didagangkan adalah cara terbaik untuk menentukan psikologi pasaran. Volum sebenarnya adalah ukuran keadaan emosi pelabur: Walaupun pecah jumlah akan menyebabkan kesakitan tiba-tiba untuk pelaburan yang tidak tepat masa dan kelegaan segera bagi mereka yang membuat pelaburan bijak, jumlah yang rendah mungkin tidak akan menghasilkan tindak balas emosi yang signifikan.
Trend berkekalan paling lama umumnya berlaku apabila emosi adalah yang paling rendah. Apabila volumnya sederhana dan kedua-dua seluar pendek dan rindu tidak mengalami perjalanan roller coaster emosi, trend itu semunasabahnya dijangka berterusan sehingga emosi perubahan pasaran. Dalam trend jangka panjang seperti ini, perubahan harga kecil sama ada atas atau ke bawah tidak menjejaskan banyak emosi, dan juga satu siri perubahan kecil yang berlaku setiap hari (mencukupi untuk mencipta trend utama dan beransur-ansur) secara amnya tidak menjana emosi yang teruk reaksi.
Dalam kes jualan pendek, perhimpunan pasaran boleh menyebarkan orang-orang yang memegang jawatan pendek, menyebabkan mereka menutup dan seterusnya mendorong pasaran lebih tinggi. Prinsip yang sama berlaku di sisi lain: apabila rindu menyerah dan bailout, penurunan itu menarik lebih banyak pelaburan yang tidak tepat waktu dengannya. Di peringkat yang paling asas jumlah pasaran, kedua-dua pelabur pendek dan panjang yang kehilangan wang, yang secara kolektif keluar dari kedudukan mereka, adalah pemacu utama di sebalik trend volum yang ketara.
