Apakah Korelasi Positif?
Hubungan positif adalah hubungan antara dua pembolehubah di mana kedua pembolehubah bergerak seiring dengan arah yang sama. Hubungan positif wujud apabila satu pemboleh ubah berkurangan apabila pembolehubah lain berkurangan, atau satu pemboleh ubah bertambah sementara yang lain meningkat.
Dalam statistik, korelasi positif yang sempurna diwakili oleh nilai koefisien korelasi +1.0, manakala 0 menunjukkan tiada korelasi, dan -1.0 menunjukkan korelasi songsang (negatif) yang sempurna.
Korelasi antara pembolehubah tidak (semestinya) menyiratkan sebab.
Korelasi
Bagaimana Hubungan Correlasi Positif
Kaedah korelasi yang sempurna bermakna bahawa 100% masa, pembolehubah yang bersangkutan bergerak bersama dengan peratusan yang sama dan arah yang sama. Hubungan positif dapat dilihat antara permintaan produk dan harga bersekutu produk. Dalam keadaan di mana bekalan yang ada tetap sama, harga akan naik jika permintaan meningkat.
Di samping itu, keuntungan atau kerugian dalam pasaran tertentu boleh menyebabkan pergerakan yang sama di pasaran yang berkaitan. Memandangkan harga minyak naik, harga tiket penerbangan juga naik. Oleh kerana kapal terbang memerlukan bahan api untuk beroperasi, peningkatan kos ini sering diserahkan kepada pengguna, yang membawa kepada korelasi positif antara harga bahan bakar dan harga tiket penerbangan.
Hubungan positif tidak menjamin pertumbuhan atau faedah. Sebaliknya, ia digunakan untuk menunjukkan mana-mana dua atau lebih pembolehubah yang bergerak ke arah yang sama bersama-sama, jadi apabila seseorang bertambah, begitu pula yang lain. Walaupun korelasi wujud, penyebabnya tidak mungkin; Oleh itu, sementara pemboleh ubah tertentu mungkin bergerak bersama, mungkin tidak diketahui mengapa gerakan ini berlaku.
Korelasi adalah satu bentuk pergantungan, di mana peralihan dalam satu pemboleh ubah bermakna perubahan kemungkinan dalam yang lain, atau pembolehubah tertentu yang diketahui menghasilkan keputusan tertentu. Contoh umum dapat dilihat dalam permintaan produk pelengkap. Sekiranya permintaan terhadap kenderaan meningkat, permintaan akan perkhidmatan yang berkaitan dengan kenderaan, seperti tayar. Peningkatan dalam satu kawasan mempunyai kesan ke atas industri pelengkap.
Dalam sesetengah keadaan, respons positif psikologi boleh menyebabkan perubahan positif dalam kawasan. Ini boleh dibuktikan dalam pasaran kewangan, dalam kes di mana berita positif umum tentang syarikat membawa kepada harga saham yang lebih tinggi.
Takeaways Utama
- Hubungan positif adalah hubungan antara dua pembolehubah di mana kedua-dua pemboleh ubah bergerak seiring-iaitu, dalam arah yang sama. Hubungan positif wujud apabila satu pemboleh ubah berkurangan apabila pembolehubah lain berkurang, atau satu pemboleh ubah meningkat sementara yang lain meningkat. berkomunikasi secara positif dengan tahap tertentu dengan satu sama lain atau dengan pasaran secara keseluruhannya. Beta adalah ukuran biasa tentang bagaimana kaitan harga saham individu dengan pasaran yang lebih luas, sering menggunakan indeks S & P 500 sebagai penanda aras.
Pertimbangan Khas
Korelasi Positif dalam Kewangan
Satu contoh mudah korelasi positif melibatkan penggunaan akaun simpanan yang mempunyai faedah dengan kadar faedah yang ditetapkan. Lebih banyak wang yang ditambahkan ke akaun, sama ada melalui deposit baru atau faedah yang diperoleh, lebih banyak faedah yang boleh diperolehi. Begitu juga, kenaikan kadar faedah akan dikaitkan dengan kenaikan faedah yang dijana, sementara penurunan dalam kadar faedah menyebabkan penurunan faedah sebenar yang terakru.
Pelabur dan penganalisis juga melihat bagaimana pergerakan stok berkait rapat dengan satu sama lain dan dengan pasaran yang lebih luas. Kebanyakan saham mempunyai korelasi antara pergerakan harga antara satu sama lain di tengah-tengah julat, dengan pekali 0 menunjukkan tiada hubungan antara kedua-dua sekuriti. Stok di ruang runcit dalam talian, contohnya, mungkin mempunyai sedikit kaitan dengan stok tayar dan kedai badan auto, sementara dua syarikat runcit akan melihat korelasi yang lebih tinggi. Ini adalah kerana perniagaan yang mempunyai operasi yang sangat berbeza dan akan menghasilkan produk dan perkhidmatan yang berbeza menggunakan input yang berbeza.
Seorang peruncit buku batu bata dan sebagainya, sebaliknya, mungkin mempunyai korelasi negatif dengan stok Amazon.com, kerana populariti peruncit dalam talian biasanya berita buruk untuk kedai buku tradisional. Stok dari pemproses pembayaran yang popular PayPal mungkin berkorelasi positif dengan saham peruncit dalam talian yang menggunakan perkhidmatannya. Sekiranya saham eBay, Amazon dan Best Buy meningkat disebabkan oleh peningkatan pendapatan dalam talian, kemungkinan besar PayPal akan mengalami peningkatan yang sama dengan pendapatan yang didorong oleh fee dan laporan pendapatan positif menggalakkan pelabur.
Beta dan Korelasi
Beta adalah ukuran biasa tentang bagaimana kaitan harga saham individu dengan pasaran yang lebih luas, sering menggunakan indeks S & P 500 sebagai penanda aras. Sekiranya stok mempunyai beta 1.0, ia menunjukkan bahawa aktiviti harganya sangat dikaitkan dengan pasaran. Stok dengan beta 1.0 mempunyai risiko yang sistematik, tetapi pengiraan beta tidak dapat mengesan sebarang risiko yang tidak sistematik. Menambah saham ke portfolio dengan beta 1.0 tidak menambah sebarang risiko kepada portfolio, tetapi ia juga tidak meningkatkan kemungkinan bahawa portfolio itu akan memberikan pulangan lebihan.
Beta beta kurang dari 1.0 bermakna keselamatan secara teoritikal tidak menentu daripada pasaran, bermakna portfolio kurang berisiko dengan saham yang disertakan daripada tanpa ia. Sebagai contoh, stok utiliti sering mempunyai pertaruhan rendah kerana mereka cenderung bergerak lebih perlahan daripada purata pasaran.
Beta yang lebih besar daripada 1.0 menunjukkan bahawa harga keselamatan secara teorinya lebih tidak menentu daripada pasaran. Contohnya, jika beta stok ialah 1.2, ia diandaikan 20% lebih tidak menentu daripada pasaran. Saham teknologi dan topi kecil cenderung mempunyai pertaruhan yang lebih tinggi daripada penanda aras pasaran. Ini menunjukkan bahawa menambahkan stok ke portfolio akan meningkatkan risiko portfolio, tetapi juga meningkatkan pulangan yang diharapkan.
Sesetengah saham bahkan mempunyai pertarungan negatif. A beta -1.0 bermakna stoknya berkorelasi secara songsang dengan penanda aras pasaran seolah-olah ia adalah sebaliknya, imej cermin trend penanda aras. Meletakkan pilihan atau terbalik ETF direka untuk mempunyai pertarungan negatif, tetapi terdapat beberapa kumpulan industri, seperti pelombong emas, di mana beta negatif juga biasa.
Perbezaan Antara Korelasi Positif dan Korelasi Berlawanan
Dalam statistik, korelasi positif menggambarkan hubungan antara dua pemboleh ubah yang berubah bersama, manakala korelasi songsang menerangkan hubungan antara dua pemboleh ubah yang berubah dalam arah yang bertentangan. Hubungan korelasi kadang kala digambarkan sebagai korelasi negatif. Contoh-contoh korelasi positif berlaku dalam kebanyakan kehidupan seharian. Semakin banyak kerja seorang pekerja, misalnya, lebih besar gaji gaji pekerja akan pada akhir minggu. Lebih banyak wang dibelanjakan untuk pengiklanan, semakin ramai pelanggan membeli dari syarikat itu.
Hubungan korelasi menggambarkan dua faktor yang seesaw relatif terhadap satu sama lain. Contohnya termasuk keseimbangan bank yang menurun berbanding dengan peningkatan tabiat perbelanjaan dan mengurangkan jarak tempuh gas berbanding peningkatan kelajuan memandu purata. Satu contoh korelasi songsang dalam dunia pelaburan adalah hubungan antara stok dan bon. Apabila harga saham naik, pasaran bon cenderung merosot, sama seperti pasaran bon yang baik apabila stok masih kurang baik.
Adalah penting untuk memahami bahawa korelasi tidak semestinya membayangkan penyebab. Pembolehubah A dan B mungkin naik dan jatuh bersama, atau A mungkin naik seperti B jatuh, tetapi tidak selalu benar bahawa kenaikan satu faktor secara langsung mempengaruhi kenaikan atau kejatuhan yang lain. Kedua-duanya mungkin disebabkan oleh faktor ketiga yang mendasari, seperti harga komoditi, atau hubungan yang jelas antara pembolehubah mungkin kebetulan.
Sebagai contoh, bilangan orang yang tersambung ke Internet meningkat sejak penubuhannya, dan harga minyak pada umumnya telah meningkat ke atas tempoh yang sama. Ini adalah korelasi yang positif, tetapi kedua-dua faktor itu tentunya tidak mempunyai hubungan bermakna. Bahwa kedua-dua populasi pengguna Internet dan harga minyak telah meningkat mungkin menjadi kebetulan.
