Apa Pinjaman Tanpa Penilaian?
Pinjaman tak menilai adalah gadai janji yang tidak memerlukan anggaran profesional nilai pasaran semasa harta cagaran, dikenali dalam bentuk hartanah sebagai penilaian. Pinjaman tak menilai adalah sangat luar biasa dan jarang ditawarkan kepada peminjam yang membeli harta kediaman untuk kegunaan swasta. Risiko kepada pemberi pinjaman terlalu besar jika tidak ada penilaian yang tidak adil terhadap nilai harta pemberi pinjaman yang dibiayai. Jika harta itu bernilai jauh lebih rendah dari jumlah gadai janji, seorang pemilik rumah yang ingkar pada gadai janji meninggalkan pemberi pinjaman tanpa keupayaan untuk mendapatkan nilai penuh pinjaman dengan menjual harta itu.
Bagaimana Pinjaman Tanpa Penilaian berfungsi
Pinjaman tanpa penilaian mungkin menggunakan kaedah alternatif untuk menentukan nilai rumah untuk tujuan menentukan berapa banyak wang untuk memberi pinjaman, atau ia tidak memerlukan penilaian profesional mengenai nilai pasaran semasa rumah, hanya maklumat mengenai baki pinjaman dan kewangan peminjam.
Pinjaman tak menilai cenderung tersedia bagi para pelabur yang akan mengubah atau menggabungkan harta dengan cara yang membuat penilaian semasa tidak sah atau tidak. Mereka juga boleh ditawarkan kepada pelabur yang meletakkan lebih banyak daripada standard pembayaran 20% ke atas harga pembelian hartanah. Tetapi kedua-duanya adalah situasi istimewa yang tidak berlaku kepada pembeli rata-rata.
Pinjaman pembiayaan tanpa penilaian boleh dirujuk sebagai gadai janji tidak menilai, tetapi gadai janji kali pertama dan fungsi pembiayaan semula gadai janji berbeza, dan alasan untuk menawarkan masing-masing tanpa penilaian berbeza.
Bagi pembeli rumah yang tipikal, pinjaman tak menilai adalah sangat luar biasa pada gadai janji pertama, tetapi lebih umum apabila gadai janji sedang dibiayai semula.
Tiada Pinjaman Penilaian berbanding Pembiayaan Tanpa Penilaian
Kebanyakan hipotek pertama memerlukan penilaian, tetapi pembiayaan semula gadai janji, yang dipanggil re-fi, mungkin tidak memerlukan penilaian bergantung pada di mana hipotek pertama berasal. Pembiayaan gadai janji adalah pinjaman yang membayar gadai janji asal dan mengambil tempat gadai janji yang pertama. Pemilik rumah membuat pembayaran bulanan atau dua kali lipat pada gadai janji dibiayai semula seperti yang mereka lakukan pada gadai janji asal.
Pemegang gadai janji biasanya berusaha untuk membayar semula untuk mendapatkan terma yang lebih baik mengenai pinjaman mereka: kadar faedah yang lebih rendah, oleh itu pembayaran bulanan yang lebih kecil, jika kadar faedah menurun secara signifikan, misalnya. Atau, mungkin ekuiti mereka di dalam rumah mungkin bertambah banyak disebabkan oleh kenaikan nilai harta setempat, dengan itu membuat mereka layak untuk kadar yang lebih rendah. Motif lain untuk refinancing termasuk keinginan untuk menambah atau mengalihkan pihak lain dari gadai janji asal atau untuk menukar gadai janji kadar laras (ARM) ke dalam gadai janji kadar tetap.
Contoh-contoh Real Life Refinances Tiada Penilaian
Sesetengah program persekutuan menawarkan gadai janji tidak menilai. Sebagai contoh, Jabatan Hal Ehwal Veteran AS (VA) menyediakan pinjaman pembiayaan semula kadar faedah (IRRRL) kepada mereka yang memegang pinjaman VA; Mengetepikan penilaian rumah adalah antara istilah yang baik. Pentadbiran Perumahan Persekutuan (FHA) dan Jabatan Pertanian Amerika Syarikat (USDA) mempunyai program yang diselaraskan sama.
Pada tahun 2017, peminjam yang ditaja kerajaan Fannie Mae dan Freddie Mac mula menawarkan pengecualian penilaian dalam beberapa kes terpilih, kedua-duanya untuk pinjaman membiayai semula dan untuk pinjaman pembelian rumah asal.
Penyelesaian Persekutuan membantu memastikan pemilik rumah tidak ingkar pada gadai janji pertama dan boleh tinggal di rumah mereka, menyediakan kestabilan kepada masyarakat dan pasaran hartanah tempatan. Atas sebab ini, peluang refinans yang tidak menilai sering menumpukan pada kategori risiko berisiko tinggi yang tidak ditawarkan pinjaman tak semestinya yang asal.
Rasional penilaian adalah penting untuk peminjam-walaupun pemberi pinjaman adalah kerajaan AS-untuk meminjamkan jumlah wang yang betul untuk membayar harta, supaya pemilik rumah tidak mendapat masalah dengan pembayaran dan pemberi pinjaman boleh memulihkan nilai pinjaman jika harta itu dijual. Tetapi kerana tujuan peninjauan tanpa penilaian adalah untuk tidak menghargai harta benda dengan betul tetapi untuk meringankan terma dan pembayaran pemilik rumah, nilai sebenarnya harta itu tidak banyak. Itulah sebabnya re-fi penilaian tidak masuk akal.
