Belajar untuk berdagang dalam arah momentum jangka pendek boleh menjadi tugas yang sukar pada masa yang terbaik, tetapi secara eksponen lebih sukar apabila seseorang tidak menyadari alat yang sesuai yang dapat membantu. Artikel ini akan memfokuskan penunjuk yang paling popular yang digunakan dalam analisis teknikal, pergerakan purata penumpuan yang bergerak (MACD). Gerald Appel membangunkan penunjuk ini pada tahun 1960-an, dan walaupun namanya sangat rumit, ia sangat mudah digunakan. Teruskan membaca untuk mengetahui bagaimana anda boleh mula mencari cara untuk memasukkan alat yang kuat ini ke dalam strategi perdagangan anda.
Pengetahuan Latar Belakang
Populariti MACD sebahagian besarnya disebabkan oleh keupayaannya untuk membantu dengan cepat melihat peningkatan momentum jangka pendek. Walau bagaimanapun, sebelum kita melompat ke dalam kerja dalaman MACD, penting untuk memahami sepenuhnya hubungan antara jangka pendek dan jangka panjang jangka panjang.
Seperti yang anda dapat lihat dari carta di bawah ini, ramai peniaga akan melihat purata bergerak jangka pendek (garis biru) untuk menyeberang di atas purata bergerak jangka panjang (garis merah) dan menggunakannya untuk menandakan peningkatan momentum ke atas. Crossover kenaikan harga ini menunjukkan bahawa harga baru-baru ini telah meningkat pada kadar yang lebih cepat daripada yang telah di masa lalu, jadi ia adalah tanda membeli teknikal biasa. Sebaliknya, purata pergerakan jangka pendek yang bergerak di bawah purata jangka panjang digunakan untuk menggambarkan bahawa harga aset telah bergerak ke bawah pada kadar yang lebih cepat dan ia mungkin masa yang baik untuk dijual.
Rajah 1
MACD Dan Stochastic: Strategi Double-Cross
Petunjuk
Perhatikan bagaimana rata-rata bergerak menyimpang dari satu sama lain dalam Rajah 1 sebagai kekuatan peningkatan momentum. MACD direka bentuk untuk mendapat keuntungan dari perbezaan ini dengan menganalisis perbezaan antara dua purata pergerakan eksponen (EMA). Khususnya, nilai untuk purata bergerak jangka panjang dikurangkan dari purata jangka pendek, dan hasilnya direkodkan ke carta. Tempoh yang digunakan untuk mengira MACD boleh disesuaikan dengan mudah untuk menyesuaikan strategi apa pun, tetapi peniaga biasanya akan bergantung pada tetapan lalai dari tempoh 12 dan 26 hari.
Nilai MACD positif, yang dibuat apabila purata jangka pendek melebihi purata jangka panjang, digunakan untuk menandakan peningkatan momentum ke atas. Nilai ini juga boleh digunakan untuk mencadangkan bahawa peniaga mungkin mahu mengelakkan daripada mengambil kedudukan pendek sehingga isyarat menunjukkan ia adalah sesuai. Sebaliknya, penurunan nilai MACD negatif menunjukkan bahawa aliran menurun semakin kuat, dan ia mungkin bukan masa terbaik untuk dibeli.
Isyarat Transaksi
Ia telah menjadi standard untuk merancang purata bergerak berasingan bersama MACD, yang digunakan untuk menghasilkan isyarat jelas momentum peralihan. Baris isyarat, juga dikenali sebagai garisan cetus, dicipta dengan mengambil purata sembilan tempoh bergerak MACD. Ini didapati merancang bersama penunjuk pada carta. Seperti yang dapat dilihat dalam Rajah 2, isyarat urus niaga dijana apabila garis MACD (garis pepejal) melintasi talian isyarat (garis biru sembilan-EMA - titik biru).
Isyarat kenaikan harga asas (tanda beli) berlaku apabila garis MACD (garis pepejal) melintasi garis isyarat (garis putus-putus), dan isyarat penurunan harga asas (tanda jualan) dijana apabila MACD melintasi garis isyarat. Peniaga yang cuba untuk keuntungan dari MACD menaikkan harga yang berlaku apabila indikator berada di bawah sifar perlu sedar bahawa mereka cuba untuk meraih keuntungan dari perubahan arah momentum, sementara purata bergerak masih menunjukkan bahawa keselamatan dapat mengalami penjualan jangka pendek -off. Crossover kenaikan harga ini selalunya dengan betul meramalkan pembalikan trend, seperti yang ditunjukkan dalam Rajah 2, tetapi ia sering dianggap lebih berisiko daripada jika MACD berada di atas sifar.
Rajah 2
Satu lagi isyarat umum bahawa ramai pedagang menonton berlaku apabila penunjuk perjalanan dalam arah yang bertentangan aset, sesuatu yang dikenali sebagai perbezaan. Konsep ini mengambil kajian lanjut dan sering digunakan oleh pedagang yang berpengalaman.
The Centerline
Seperti yang disebutkan sebelumnya, penunjuk MACD dikira dengan mengambil perbezaan antara purata bergerak jangka pendek (EMA 12 hari) dan purata bergerak jangka panjang (26 hari EMA). Memandangkan pembinaan ini, nilai penunjuk MACD mestilah sama dengan sifar setiap kali kedua-dua pergerakan bergerak menyeberang antara satu sama lain. Seperti yang anda dapat lihat dalam Rajah 3, salib melalui garis sifar adalah kaedah yang sangat mudah yang boleh digunakan untuk mengenal pasti arah trend dan titik utama apabila momentum sedang dibina.
Rajah 3
Kelebihan MACD
Dalam contoh-contoh terdahulu, pelbagai isyarat yang dihasilkan oleh penunjuk ini mudah ditafsirkan dan boleh dimasukkan dengan cepat ke dalam strategi perdagangan jangka pendek. Pada tahap yang paling asas, penunjuk MACD adalah alat yang sangat berguna yang dapat membantu peniaga memastikan bahawa arah jangka pendek berfungsi dengan baik.
Kelemahan MACD
Kelemahan terbesar untuk menggunakan penunjuk ini untuk menjana isyarat transaksi adalah bahawa seorang peniaga boleh dibuang masuk dan keluar dari posisi beberapa kali sebelum dapat menangkap perubahan yang kuat dalam momentum. Seperti yang dapat anda lihat di dalam carta, aspek ketinggalan penunjuk ini boleh menghasilkan beberapa isyarat transaksi semasa langkah yang berpanjangan, dan ini boleh menyebabkan peniaga menyedari beberapa keuntungan yang tidak mengejutkan atau kerugian kecil semasa perhimpunan.
Rajah 4
Peniaga harus sedar bahawa kesan sampingan boleh menjadi teruk di pasaran yang sedang trend dan berlegar, kerana pergerakan yang agak kecil dapat menyebabkan penunjuk untuk menukar arah dengan cepat. Sebilangan besar isyarat palsu boleh menyebabkan pedagang mengambil banyak kerugian. Apabila komisen difokuskan ke dalam persamaan, strategi ini boleh menjadi sangat mahal.
Satu lagi kelemahan MACD adalah ketidakupayaan untuk membuat perbandingan antara sekuriti yang berlainan. Kerana MACD adalah nilai dolar antara dua purata bergerak, pembacaan untuk saham yang berbeza berharga memberi sedikit gambaran apabila membandingkan beberapa aset antara satu sama lain. Dalam usaha untuk menyelesaikan masalah ini, ramai penganalisis teknikal akan menggunakan peratusan harga peratusan, yang dikira dengan cara yang sama seperti MACD tetapi menganalisis perbezaan peratusan antara purata bergerak dan bukannya jumlah dolar.
Garisan bawah
Penunjuk MACD adalah alat yang paling popular dalam analisis teknikal kerana ia memberi pedagang kemampuan untuk dengan cepat dan mudah mengenali arah arah jangka pendek. Isyarat urus niaga yang jelas membantu meminimumkan subjektiviti yang terlibat dalam perdagangan, dan salib di atas talian isyarat memudahkan para pedagang untuk memastikan bahawa mereka berdagang ke arah momentum. Penunjuk sangat sedikit dalam analisis teknikal telah terbukti lebih dipercayai daripada MACD, dan penunjuk ini agak mudah dapat dimasukkan ke dalam strategi perdagangan jangka pendek. (Untuk pembacaan tambahan, semak: Mengawal Arah Pembalikan Dengan MACD .)
