Pada masa masalah pasaran, para pelabur mencari cara untuk membatasi pendedahan mereka sementara tidak mengembalikan semula keseluruhannya. Walaupun seseorang boleh memilih tunai biasa, kadar wang tunai sebenar adalah negatif; dengan pengurangan inflasi pada nilai, pegangan tunai sebenarnya menurun nilai dari semasa ke semasa. Jauh lebih baik daripada memilih tunai dalam situasi ini, mencadangkan Forbes, adalah mana-mana beberapa dana yang diperdagangkan (ETF) yang direka untuk menjadi penyedia stabil yang sederhana. Memilih satu atau lebih daripada dana ini membolehkan pelabur memotong pendedahan pasaran sambil menikmati pulangan yang munasabah.
Adalah penting untuk ambil perhatian bahawa, walaupun ETF di bawah biasanya direka untuk menjadi stabil, pelaburan tidak sepenuhnya selamat. Mujurlah, dengan penajaan dan kecairan yang mantap serta portfolio besar, ETF ini adalah antara jalan yang paling stabil dan selamat yang dimiliki pelabur apabila tiba masanya untuk melarikan diri turun naik pasaran.
iShares 1-3 Perbendaharaan Bon ETF (SHY)
ETF Bond 1-3 Treasury ETF adalah pilihan terbaik untuk pelabur berhati-hati. Dengan kira-kira $ 14 bilion nota Perbendaharaan AS dan bon matang antara satu hingga tiga tahun, ETF ini menikmati kecairan yang luar biasa. Talian BlackShock, Inc. (BLK) iShares adalah salah satu pembekal ETF yang paling mantap dan terkuat dalam perniagaan. Bagi pelabur yang mengambil berat tentang kadar faedah, ia perlu diperhatikan bahawa nilai SHY menurun apabila kenaikan kadar faedah. Ini adalah hasil daripada hakikat bahawa semua pegangannya adalah instrumen kadar tetap. Sebaliknya, aset SHY semuanya disokong oleh kepercayaan penuh dan kredit kerajaan AS. (Untuk lebih lanjut, lihat: Top 4 Treasurys ETFs .)
Bon Korporat Jangka Pendek iShares (IGSB)
Seperti SHY, Bon Korporat Jangka Pendek iShares juga diasaskan dalam instrumen kadar tetap dengan tempoh matang antara satu hingga tiga tahun. Walaupun SHY memberi tumpuan kepada Perbendaharaan AS, walaupun, IGSB terdiri terutamanya daripada sekuriti korporat. Ini bermakna, walaupun nilainya juga menurun apabila kadar naik, seperti SHY, ia cenderung untuk memegang aset yang membayar kadar yang lebih tinggi. IGSB dahulu adalah iShares 1-3 Year Credit Bond ETF (CSJ), yang memberi tumpuan kepada bon dengan tempoh matang sehingga tiga tahun. Sekarang, dana itu menjejaki Indeks Korporat AS BofAML 1-5 Tahun, yang membolehkan bon dengan kematangan sehingga lima tahun, menurut Strategi ETF.
IShares Floating Rate Bond ETF (FLOT)
ETF iShares ketiga, Bon Kadar Terapung ETF (FLOT), menyertai SHY dan IGSB dalam senarai produk stabil. Dengan sekuriti kadar terapung $ 10 bilion, yang diterbitkan oleh syarikat dan dengan kematangan purata kira-kira dua tahun, FLOT biasanya melihat peningkatan nilai bersama-sama dengan kadar. Ia juga menikmati kecairan yang tinggi.
Bon Kredit Korporat Jangka Pendek SPDR ETF (SPSB)
Bonus Korporat Jangka Pendek SPDR State Street ETF (SPSB) memegang bon korporat yang matang antara satu hingga tiga tahun, seperti CSJ. Tanpa bon dijamin kerajaan dalam keranjang $ 4 bilionnya, meskipun, SPSB umumnya menikmati pulangan yang lebih tinggi daripada saingannya. Sisi flip ini ialah SPSB juga agak tidak menentu daripada ETF yang lain dalam senarai ini.
Mungkin pendekatan terbaik bagi pelabur yang ingin menjaga pasaran yang sukar dengan melabur dalam ETF ini adalah untuk menggabungkannya. Sebelum penjenamaan semula CSJ kepada IGSB, Forbes mendapati bahawa gabungan sebanyak 65% FLOT, 10% SHY, 15% CSJ dan 10% SPSB membawa kombinasi gabungan turun naik, pulangan yang tinggi dan pengunduran yang rendah untuk tempoh kira-kira tujuh tahun. Nasib baik bagi pelabur yang ingin mengelak kegilaan pasaran, pengurangan dan ketidaktentuan adalah miniscule dengan peruntukan ini. Pada masa yang sama, walaupun pulangan sederhana (yang diharapkan, berdasarkan matlamat ETF dan pegangan mereka), pulangan meningkat apabila kadar faedah naik.
Ini bukan untuk mengatakan bahawa gabungan sebenar empat ETF ini semestinya memberikan pulangan terkuat ke hadapan; ia semestinya berbeza kerana CSJ telah menjadi IGSB. Sudah pasti, jika kadar faedah meningkat, mungkin ada alasan untuk meningkatkan kadar FLOT dalam campuran, misalnya. Dan penting bagi pelabur untuk sedar bahawa ETF boleh menghadapi masalah kecairan juga. Sekiranya spread hutang korporat dibuang kerana peralihan pasaran, mana-mana ETF yang memberi tumpuan kepada kawasan itu dapat mengalami masalah. (Untuk bacaan tambahan, lihat: Bon ETF: Alternatif yang sesuai .)
