Apakah itu Dana Jaminan Modal?
Dana jaminan modal adalah pelaburan di mana prinsipal pelabur dilindungi daripada kerugian. Dengan dana jaminan modal, sebarang kerugian yang dialami oleh pelaburan mendasari diserap oleh syarikat dana, yang cenderung melabur majoriti modal dana dalam sekuriti yang sangat konservatif untuk membantu meminimumkan kemungkinan kerugian, satu langkah yang juga menghadkan pulangan.
Dana ini juga boleh dirujuk sebagai "dana yang dilindungi modal."
PEMBATASAN Dana Jaminan Modal
Dana jaminan modal pada dasarnya menyediakan pelaburan bebas risiko. Modal yang dilaburkan dalam dana jaminan modal dilindungi dari kerugian dengan beberapa potensi untuk kenaikan harga. Pelabur harus melakukan usaha yang menyeluruh terhadap dana ini kerana ia boleh distrukturkan dengan cara yang berbeza dan dalam beberapa kes, hanya satu peratusan modal dapat dijamin terhadap kerugian.
Dana jaminan modal ditawarkan di seluruh dunia dan termasuk pelbagai jenis pelaburan asas di negara-negara yang berbeza. Semasa menawarkan jaminan modal ke atas pelaburan, dana jaminan modal umumnya dikenali untuk ketidakcukupan. Dana ini tidak menawarkan akses mudah kepada wang tunai yang dilaburkan dan modal yang dilaburkan akan dikunci untuk pelbagai tempoh masa.
Secara umumnya, dana jaminan modal memerlukan pelabur terus melabur untuk beberapa tahun, menjadikan pelaburan ini terbaik untuk pelabur dengan matlamat pelaburan jangka panjang. Kecairan adalah ciri utama dana jaminan modal kerana penstrukturan mereka. Biasanya, dana jaminan modal akan menggunakan modal yang dilaburkan untuk melabur dalam sekuriti pendapatan tetap berisiko rendah, seperti bon, yang memerlukan masa untuk mencapai kematangan dan membayar balik prinsipal yang dilaburkan.
Kelebihan Dana Jaminan Modal
Dana jaminan modal menawarkan kelebihan pulangan bagi pelabur yang selesa dengan ketidakcukupan pelaburan. Pulangan atas dana ini boleh lebih tinggi dari akaun simpanan atau pulangan pasaran wang. Modal yang dilaburkan dalam dana dijamin. Untuk meminimumkan risiko dana untuk menyerap kerugian, pengurus dana akan menyimpan sebahagian besar aset pendasar yang konservatif dalam kenderaan seperti bon. Mereka mungkin melabur sedikit peratusan sekuriti ekuiti risiko yang lebih tinggi.
Pelaburan Dana Jaminan Modal
Prudential telah menjadi pemimpin dalam pasaran dana jaminan modal. Ia memperkenalkan dana jaminan modal yang disokong oleh Insurans Persaraan dan Anuiti Persaraan Prudential (PRIAC) dengan tarikh matang yang disasarkan menjelang 2025. Ia juga menawarkan dana jaminan modal melalui rancangan sumbangan yang ditetapkan. Di samping itu, ia mempunyai platform Pendapatan Persaraan Terjamin yang mana banyak pelaburan jaminan modal ditawarkan.
