Purata Perindustrian Dow Jones (DJIA) adalah indeks yang mencerminkan harga purata 30 saham yang termasuk dalam pengukuran. Oleh itu, kerana ia hanya merupakan purata yang dikira, anda tidak boleh melabur dalam indeks itu sendiri. Walau bagaimanapun, terdapat beberapa produk pelaburan yang ada yang menghasilkan hasil yang sama dengan prestasi indeks.
Anda boleh membeli saham di setiap 30 syarikat yang kini termasuk dalam Dow Jones Industrial Average. Walaupun seolah-olah mudah, ini boleh menjadi mahal, dengan harga sesaham melebihi $ 100 untuk kebanyakan syarikat komponen. Kemudian, anda perlu menjual syarikat kerana mereka jatuh dari indeks dan membeli syarikat gantian, kerana perubahan Dow Jones secara berkala. Bagi kebanyakan pelabur, ini bukan cara yang munasabah untuk melabur.
Sebaliknya, cari dana indeks yang dikaitkan dengan Dow Jones atau dana pertukaran bursa (ETF) yang menjejaki indeks. Melabur dalam dana ini memerlukan pengeluaran tunai awal yang jauh lebih kecil, sambil menawarkan prestasi yang mencerminkan Dow Jones. Sebagai contoh, SPDR Dow Jones Industrial Average ETF (DIA), berdagang pada kira-kira 1/100 daripada harga indeks Dow Jones. Pelaburan anda bergerak pada peratusan hampir sama dengan indeks, naik atau turun. Sesetengah dana bahkan menawarkan peluang untuk memainkan Dow Jones di pasaran beruang, seperti ProShares Short Dow 30 ETF (DOG). Dana ini bergerak ke arah yang bertentangan dari Dow Jones, jadi dalam pasaran beruang, anda boleh membeli saham DOG dan melihat peningkatan nilai saham anda apabila jatuh Dow Jones. Tidak kira apa yang anda pilih untuk portfolio anda, dan tanpa mengira masa di pasaran, dana ini memiliki kepelbagaian prestasi Dow Jones yang dapat dicapai.
Penasihat Insight
Russell Wayne, CFP®
Sound Asset Management Inc., Weston, CT
Anda tidak boleh membeli saham dalam Dow Jones Industrial Average (DJIA), tetapi anda boleh membeli dana yang diperdagangkan di bursa yang menjejaki indeks dan memegang semua 30 saham mengikut kadar mereka di DJIA.
Variasi menarik dari strategi ini adalah ETF yang mengikuti strategi "Anjing Dow" dengan menumpukan pada hanya 10 saham tertinggi yang menghasilkan pada indeks, yang biasanya paling murah. Dari segi sejarah, strategi ini telah memberikan pulangan yang mengagumkan dari masa ke masa, tetapi terdapat juga tempoh bertahun-tahun di mana ia menghasilkan prestasi yang mengecewakan.
Satu lagi ETF menggunakan leverage (pinjaman) untuk menyediakan dua kali prestasi harian DJIA, walaupun ini sangat berisiko kerana ia juga mempunyai kemungkinan menghasilkan dua kali kerugian.
