Saham bank pelaburan jatuh lebih baik daripada pelabur pada tahun 2018 kerana kebimbangan timbul mengenai pendapatan lembap yang disebabkan oleh pertumbuhan pinjaman yang lebih perlahan dan merapatkan margin disebabkan peningkatan kos deposit.
"Bank-bank telah melakukan banyak kerana jumlah pinjaman mungkin menyusut kerana kita menyaksikan kadar faedah lebih tinggi kerana sukar bagi orang untuk membayar kadar yang lebih tinggi, " kata Ketua Pegawai Eksekutif DoubleLine Capital Jeffrey Gundlach kepada CNBC pada Oktober. Perang perdagangan hampir setahun di antara Amerika Syarikat dan China, serta sakit kepala menyetir perjanjian Brexit yang boleh dilaksanakan, juga telah membuang bayang-bayang ke atas sektor kewangan yang pernah dicintai.
Walaupun Federal Reserve (Fed) berkemungkinan akan menaikkan kadar faedah sekurang-kurangnya dua kali pada 2019, aktiviti penggabungan dan pengambilalihan (M & A) dijangka terus kukuh disebabkan oleh pertumbuhan pendapatan korporat yang berterusan, walaupun pada kadar yang lebih perlahan, kadar faedah yang rendah dalam ekonomi pasaran baru muncul. Di samping itu, tawaran awam permulaan (IPO), khususnya oleh syarikat teknologi, harus terus meningkatkan pendapatan Bank Pelaburan pada tahun hadapan, dengan pengganggu rompakan Uber Technologies Inc. dan Lyft Inc. mengingati orang ramai.
Peniaga-peniaga yang berfikir bahawa penjualan saham baru-baru ini dalam saham bank pelaburan mungkin berlebihan harus meneroka peluang perdagangan dalam ketiga-tiga saham berwajaran tinggi sektor kewangan ini.
Kumpulan Goldman Sachs, Inc. (GS)
Goldman Sachs Group, Inc. (GS), yang diasaskan pada tahun 1869, adalah bank pelaburan global yang mengkhususkan diri dalam urusan sekuriti, pengurusan pelaburan dan perkhidmatan pelanggan institusi. Syarikat yang berpangkalan di New York menghasilkan 40% daripada pendapatan bersih di luar rantau Amerika. Saham Goldman Sachs mempunyai permodalan pasaran sebanyak $ 62.96 bilion, menawarkan hasil dividen ke hadapan sebanyak 1.87% dan turun 32.33% hingga kini (YTD) pada 20 Disember 2018.
Harga saham firma kewangan mula menurun lebih rendah dari pertengahan bulan April, dengan kemerosotan penurunan pada bulan November dan Disember. Walaupun carta saham Goldman kelihatan lemah, harga kini berada pada trendline yang lebih rendah dari corak baji yang jatuh yang mungkin menyediakan kawasan sokongan yang mana untuk menimbulkan pembalikan. Untuk mengelakkan penangkapan pisau yang jatuh, peniaga harus menunggu corak candlestick yang menaik, seperti corak tukul atau menindik, sebelum berlalunya. Cari untuk keluar pada penarikan semula ke tahap $ 200, di mana harga mendapati pertambahan rintangan daripada 50% retracement retracement Fibonacci dan purata 50-hari bergerak sederhana (SMA). Letakkan pesanan stop loss di bawah corak pembalikan yang digunakan untuk memasuki perdagangan.
Morgan Stanley (MS)
Morgan Stanley (MS), dengan cap pasaran sebanyak $ 67.6 bilion, menyediakan rangkaian produk dan perkhidmatan kewangan, seperti sekuriti institusi, pengurusan kekayaan dan pengurusan aset kepada syarikat, kerajaan dan institusi kewangan lain. Menurut Bloomberg, Uber telah memilih Morgan Stanley untuk memimpin tawaran awam tahun depan. Sehingga 20 Disember 2018, stok bank pelaburan telah kembali -23% pada tahun ini, yang kurang menguntungkan Indeks S & P 500 dengan hampir 17% dalam tempoh yang sama. Syarikat itu membayar kepada pelabur hasil dividen 3.01%.
Selepas mencetak harga YTD pada harga $ 58.35 pada Mac, harga saham Morgan Stanley telah menjejak secara mendadak dalam saluran menurun sepanjang tahun 2018. Peniaga yang ingin menghidupkan perdagangan stok harus mencari penyertaan yang dekat dengan trendline saluran yang lebih rendah pada paras $ 39. Pertimbangkan keuntungan perbankan antara $ 44 dan $ 45, di mana harga mungkin bertahan kerana ia menemui rintangan dari aliran masa 50 hari SMA dan trend saluran corak saluran. Gunakan perintah berhenti di bawah candlestick kemasukan untuk melindungi modal perdagangan sekiranya harga terus jatuh.
JPMorgan Chase & Co. (JPM)
JPMorgan Chase & Co. (JPM) terlibat dalam pelaburan, perbankan pengguna dan komersil serta pengurusan aset dan kekayaan dengan lebih daripada $ 2.5 trilion dalam aset di bawah pengurusan (AUM). Beribu pejabat di New York, syarikat itu beroperasi melalui rangkaian lebih 5, 000 cawangan. Artikel Bloomberg yang dirujuk sebelumnya melaporkan bahawa JPMorgan mengetuai tawaran awam Lyft. Berdagang pada $ 97.29, dengan paras pasaran $ 323.53 bilion dan menawarkan hasil dividen 3.29%, saham JPMorgan turun 6.7% YTD, mengatasi pulangan purata industri bank global sebanyak hampir 14% dalam tempoh yang sama pada 20 Disember 2018.
Carta JPMorgan telah membentuk corak atas dua kali ganda sepanjang 2018. Sejak September, harga telah berayun dalam saluran menurun. Mereka yang menjangkakan lantunan harus memasuki jika harga mula berbalik pada trendline pola saluran yang lebih rendah. Untuk mengesahkan momentum yang semakin meningkat, peniaga boleh menunggu indeks kekuatan relatif (RSI) untuk bergerak di atas 30. Pikirkan tentang meletakkan beberapa titik di bawah harga masuk dan mengambil keuntungan antara $ 108 dan $ 110 - satu kawasan di mana harga menjadi rintangan di tahap Fibonacci utama, purata bergerak 50 dan 200 hari, dan trendline atas saluran menurun.
StockCharts.com
