Isi kandungan
- # 1 Tidak Memahami Pelaburan
- # 2 Jatuh Cinta Dengan Syarikat
- # 3 Kekurangan Kesabaran
- # 4 Pengambilalihan Pelaburan Terlalu Banyak
- # 5 Mencuba Masa Pasaran
- # 6 Menunggu untuk Dapatkan Bahkan
- # 7 Tidak Berlainan
- # 8 Membiarkan Peraturan Emosi Anda
- Bagaimana Mengelakkan Kesilapan Ini
- Garisan bawah
Ia telah berlaku kepada kebanyakan kita pada suatu masa atau yang lain: Anda berada di pesta koktail yang menikmati minuman dan hors d'oeuvres dan "blowhard" berlaku cara anda. Anda tahu dia akan membual tentang "pencapaian gergasi" terkininya. Kali ini, dia telah mengambil kedudukan yang panjang dalam Widgets Plus.com, pemasar dalam talian terbesar alat-alat rumah tangga. Anda datang untuk mengetahui bahawa dia tidak tahu apa-apa tentang syarikat itu, masih benar-benar terpikat dengannya dan telah melabur 25% portfolionya dengan harapan ia boleh menggandakan wangnya dengan cepat.
Walaupun rintangan anda mendengar dia berdengung, anda mula berasa selesa dan sedih kerana mengetahui bahawa dia telah melakukan sekurang-kurangnya empat kesilapan pelaburan dan itu, semoga kali ini dia akan belajar pelajarannya. Sebagai tambahan kepada empat kesilapan yang telah dibuat penduduk, artikel ini akan menangani empat kesilapan biasa yang lain.
# 1 Tidak Memahami Pelaburan
Salah satu pelabur paling berjaya di dunia, Warren Buffett, berhati-hati terhadap melabur dalam perniagaan yang anda tidak faham. Ini bermakna anda tidak perlu membeli stok di syarikat jika anda tidak memahami model perniagaan. Cara terbaik untuk mengelakkan ini adalah untuk membina portfolio pelbagai dana derma pertukaran (ETF) atau dana bersama. Sekiranya anda melabur dalam stok individu, pastikan anda memahami sepenuhnya setiap syarikat yang diwakili oleh stok sebelum anda melabur.
# 2 Jatuh Cinta Dengan Syarikat
Sering kali, apabila kita melihat sebuah syarikat yang kami telah melabur dalam melakukannya dengan baik, mudah jatuh cinta dengannya dan lupa bahawa kami membeli stok sebagai pelaburan. Sentiasa ingat, anda membeli stok ini untuk menghasilkan wang. Jika mana-mana asas yang mendorong anda untuk membeli ke dalam perubahan syarikat, pertimbangkan menjual stok.
# 3 Kekurangan Kesabaran
Berapa kali mempunyai kekuatan kemajuan perlahan-dan-mantap menjadi jelas jelas? Lambat dan mantap biasanya keluar di atas - sama ada di gym, di sekolah atau dalam kerjaya anda. Oleh itu, mengapa kita mengharapkan ia berbeza daripada melabur? Pendekatan yang perlahan, mantap dan berdisiplin akan jauh lebih jauh daripada jarak jauh daripada memainkan minit terakhir "Salam Maria". Mengharapkan portfolio kami untuk melakukan sesuatu selain apa yang mereka dirancang untuk dilakukan adalah resipi untuk bencana. Ini bermakna anda perlu memastikan jangkaan anda realistik berkenaan dengan panjang, masa dan pertumbuhan yang setiap stok akan ditemui.
# 4 Pengambilalihan Pelaburan Terlalu Banyak
Perolehan, atau melompat masuk dan keluar dari jawatan, adalah pembunuh kembali yang lain. Kecuali anda seorang pelabur institusi dengan faedah kadar komisen yang rendah, kos urus niaga boleh memakan anda hidup - apatah lagi kadar cukai jangka pendek dan kos peluang kehilangan keuntungan jangka panjang pelaburan yang baik.
# 5 Mencuba Masa Pasaran
Masa pasaran, sepupu kejahatan, juga membunuh pulangan. Berjaya memasuki pasaran amat sukar untuk dilakukan. Malah pelabur institusi sering gagal melakukannya dengan jayanya. Satu kajian terkenal, "Penentu Prestasi Portfolio" ( Jurnal Analis Kewangan, 1986), yang dikendalikan oleh Gary P. Brinson, L. Randolph Hood dan Gilbert Beerbower merangkumi pulangan dana pensiun Amerika. Kajian ini menunjukkan bahawa, purata, hampir 94% daripada variasi pulangan dari masa ke masa dijelaskan oleh keputusan dasar pelaburan. Dalam istilah orang awam, ini menunjukkan bahawa, biasanya, sebahagian besar pulangan portfolio dapat dijelaskan oleh keputusan peruntukan aset yang anda buat, bukan dengan pemasaan atau pemilihan sekuriti.
# 6 Menunggu untuk Dapatkan Bahkan
Mendapatkan walaupun hanya satu lagi cara untuk memastikan anda kehilangan apa-apa keuntungan yang mungkin anda buat. Ini bermakna anda sedang menunggu untuk menjual seorang yang kalah sehingga ia kembali kepada kos asalnya. Kewangan tingkah laku menyebutnya sebagai "kesilapan kognitif." Dengan gagal menyedari kerugian, pelabur sebenarnya kalah dalam dua cara. Pertama, mereka mengelakkan menjual yang kalah, yang mungkin terus meluncur sehingga ia tidak bernilai. Kedua, terdapat kos peluang untuk penggunaan yang lebih baik bagi dolar pelaburan tersebut.
# 7 Tidak Berlainan
Walaupun pelabur profesional mungkin dapat menghasilkan alpha, (atau pulangan berlebihan ke atas penanda aras) dengan melabur dalam beberapa kedudukan tertumpu, pelabur biasa tidak sepatutnya cuba untuk melakukan ini. Melekat pada prinsip kepelbagaian. Dalam membina portfolio ETF atau dana bersama, ingatlah untuk memperuntukkan pendedahan kepada semua ruang utama. Dalam membina portfolio saham individu, diperuntukkan kepada semua sektor utama. Sebagai peraturan umum, jangan memperuntukkan lebih daripada 5% hingga 10% untuk sebarang pelaburan.
# 8 Membiarkan Peraturan Emosi Anda
Mungkin pembunuh pelaburan nombor 1 adalah emosi anda. Aksiom yang ketakutan dan tamak memerintah pasaran adalah benar. Jangan biarkan ketakutan atau tamak mengatasi anda. Tumpukan pada gambar yang lebih besar. Pulangan pasaran saham boleh menyimpang secara liar dalam tempoh masa yang lebih pendek, tetapi dalam jangka masa panjang, pulangan sejarah bagi saham bermodal besar boleh purata 10%. Menyedari bahawa, dalam masa yang panjang, pulangan portfolio anda tidak boleh menyimpang jauh dari purata tersebut. Sebenarnya, anda mungkin mendapat manfaat daripada keputusan yang tidak rasional daripada pelabur lain.
Bagaimana Mengelakkan Kesilapan Ini
Di bawah adalah beberapa cara lain yang anda boleh mengelakkan kesilapan-kesilapan yang biasa ini dan menyimpan portfolio anda di landasan.
Membangunkan Pelan Tindakan
Secara proaktif menentukan di mana anda berada dalam kitaran hayat pelaburan, matlamat anda dan berapa banyak yang anda perlukan untuk melabur ke sana. Jika anda tidak merasa layak melakukan ini, dapatkan perancang kewangan yang bereputasi. Ingat mengapa anda melabur wang anda, dan anda akan diilhamkan untuk menyimpan lebih banyak dan mungkin mendapati lebih mudah untuk menentukan peruntukan yang tepat untuk portfolio anda. Mengurangkan jangkaan anda terhadap pulangan pasaran sejarah. Jangan harap portfolio anda menjadikan anda kaya semalaman. Strategi pelaburan yang konsisten dan jangka panjang dari masa ke masa adalah apa yang akan membina kekayaan.
Letakkan Rancangan Anda pada Automatik
Apabila pendapatan anda bertambah, anda mungkin mahu menambah lagi. Pantau pelaburan anda. Pada akhir setiap tahun, tinjau pelaburan anda dan prestasi mereka. Tentukan sama ada nisbah ekuiti kepada pendapatan tetap tetap sama atau berubah berdasarkan di mana anda berada dalam kehidupan.
Ada Beberapa Wang Menyenangkan
Kita semua tergoda oleh keperluan untuk membelanjakan wang pada masa-masa. Ini sifat keadaan manusia. Jadi, bukannya cuba melawannya, pergi bersamanya. Mengetepikan "wang pelaburan yang menyeronokkan" anda. Anda harus mengehadkan jumlah ini kepada tidak lebih daripada 5% daripada portfolio pelaburan anda. Jangan gunakan wang persaraan. Sentiasa mencari pelaburan dari firma kewangan yang bereputasi. Kerana sesetengah mungkin membandingkan proses tertentu ini untuk perjudian, ikuti peraturan yang sama yang anda lakukan dalam usaha itu.
- Hadkan kerugian anda kepada prinsipal anda (jangan menjual panggilan ke atas stok yang tidak anda miliki) misalnya. Bersedia untuk kehilangan 100% pelaburan anda. Pilih dan tetap pada had yang telah ditetapkan untuk menentukan bila anda akan pergi.
Garisan bawah
Kesalahan adalah sebahagian dari proses pelaburan. Mengetahui apa yang mereka, apabila anda melakukan mereka dan bagaimana untuk mengelakkan mereka akan membantu anda berjaya sebagai pelabur. Untuk mengelakkan melakukan kesilapan-kesilapan di atas, membangunkan pelan yang teliti dan sistematik dan teruskan dengannya. Sekiranya anda perlu melakukan sesuatu yang liar, sisihkan wang yang menyeronokkan yang anda sudah bersedia untuk kalah. Ikut garis panduan ini, dan anda akan berjalan dengan baik untuk membina portfolio yang akan memberikan banyak pulangan gembira dalam jangka panjang.
