Apakah yang dimaksudkan dengan Mortgage Rate-Rate 5/1 (5/1 ARM)?
Gadai janji kadar laras hibrid 5/1 (5/1 ARM) bermula dengan tempoh kadar faedah tetap lima tahun awal, diikuti dengan kadar yang menyesuaikan setiap tahun. "5" dalam istilah ini merujuk kepada bilangan tahun dengan kadar tetap, dan "1" merujuk kepada berapa kerap kadar menyesuaikan selepas itu (sekali setahun). Oleh itu, pembayaran bulanan boleh naik-kadang-kadang secara dramatik-selepas lima tahun.
Takeaways Utama
- 5/1 Hibah kadar laras hibrid (ARM) menawarkan kadar tetap pengenalan selama lima tahun, selepas itu kadar faedah menyesuaikan setiap tahun. Apabila ARM menyesuaikan, kadar faedah berubah berdasarkan kadar marginal mereka dan indeks yang mereka terikat. Pemilik rumah biasanya menikmati bayaran gadai janji yang lebih rendah semasa tempoh pengenalan.
Bagaimana Hipotek Berasaskan Kadar Hibrid (5/1 ARM Hibrid) Berfungsi
ARM hibrida 5/1 mungkin jenis hipotek kadar laras yang paling popular, tetapi bukan satu-satunya pilihan. Terdapat 3/1, 7/1, dan 10/1 ARM, juga. Pinjaman ini menawarkan kadar tetap pengenalan selama tiga, tujuh, atau 10 tahun, selepas itu mereka menyesuaikan setiap tahun.
Juga dikenali sebagai ARM tempoh tetap lima tahun atau ARM 5 tahun, gadai janji ini mempunyai kadar faedah yang menyesuaikan mengikut indeks ditambah margin. ARM hibrid sangat popular dengan pengguna, kerana mereka mungkin mempunyai kadar faedah awal yang jauh lebih rendah daripada gadai janji kadar tetap tradisional. Kebanyakan pemberi pinjaman menawarkan sekurang-kurangnya satu versi ARM hibrid tersebut, pinjaman ini, ARM Hibrida 5/1 sangat popular.
Struktur ARM lain wujud, seperti 5/5 dan 5/6 ARM, yang juga mempunyai tempoh pengenalan lima tahun diikuti dengan pelarasan kadar setiap lima tahun atau setiap enam bulan. 15/15 ARM menyesuaikan sekali selepas 15 tahun. Kurang biasa ialah 2/28 dan 3/27 ARM. Dengan yang pertama, kadar faedah tetap dikenakan hanya untuk dua tahun pertama, diikuti dengan 28 tahun kadar larasan; dengan yang terakhir, kadar tetap adalah selama tiga tahun, dengan pelarasan dalam setiap 27 tahun berikutnya. Sebahagian daripada pinjaman ini menyesuaikan setiap enam bulan daripada setahun.
ARM hibrid mempunyai kadar faedah tetap untuk tempoh masa yang ditetapkan, diikuti dengan tempoh lanjutan yang kadarnya boleh diselaraskan.
Contoh ARM Hibrid 5/1
Kadar faedah berubah berdasarkan kadar marjinal mereka apabila ARM menyesuaikan diri dengan indeks yang mereka terikat. Jika ARM hibrid 5/1 mempunyai margin 3% dan indeksnya adalah 3%, ia menyesuaikan kepada 6%.
Tetapi sejauh mana kadar faedah yang diindeks sepenuhnya pada ARM hibrid 5/1 boleh menyesuaikan sering dihadkan oleh struktur topi kadar faedah. Kadar faedah yang diindeks sepenuhnya boleh dikaitkan dengan beberapa indeks yang berbeza, dan sementara jumlah ini berbeza-beza, margin ditetapkan untuk kehidupan pinjaman.
Peminjam boleh menjimatkan sejumlah wang penting dalam pembayaran bulanan mereka dengan ARM hibrid 5/1. Dengan mengandaikan harga pembelian rumah sebanyak $ 300, 000 dengan bayaran pendahuluan 20% ($ 60, 000), peminjam dengan kredit yang sangat baik / cemerlang boleh menyimpan antara 50 dan 150 mata asas pada pinjaman dan lebih dari $ 100 sebulan dalam pembayaran pinjaman mereka $ 240, 000. Sudah tentu, kadar itu boleh meningkat, jadi peminjam harus menjangka kenaikan dalam pembayaran bulanan mereka, bersiaplah untuk menjual rumah mereka apabila kenaikan harga mereka, atau bersedia untuk membiayai semula.
Kelebihan dan Kelemahan ARM 5/1 Hybrid
Dalam kebanyakan kes, ARM menawarkan kadar pengenalan yang lebih rendah daripada gadai janji tradisional dengan kadar faedah tetap. Pinjaman ini boleh menjadi ideal untuk pembeli yang merancang untuk tinggal di rumah mereka hanya untuk tempoh masa yang singkat dan menjual sebelum akhir tempoh pengenalan. ARM 5/1 Hybrid juga berfungsi dengan baik untuk pembeli yang merancang untuk membiayai semula sebelum kadar pengenalan tamat. Yang mengatakan, ARM hibrid seperti 5/1 cenderung mempunyai kadar faedah yang lebih tinggi daripada ARM standard.
Kebaikan
-
Kadar pengenalan yang lebih rendah daripada gadai janji tetap tetap tradisional
-
Kadar faedah boleh jatuh sebelum penyesuaian gadai janji, menyebabkan bayaran yang lebih rendah
-
Baik untuk pembeli yang akan tinggal di rumah mereka untuk jangka masa yang singkat
Keburukan
-
Kadar faedah yang lebih tinggi daripada gadai janji kadar larasan standard (ARM)
-
Apabila penyesuaian gadai janji, kadar faedah mungkin akan meningkat
-
Boleh terjebak ke kenaikan kadar yang tidak boleh dibayar kerana isu peribadi atau kuasa pasaran
Ada juga kemungkinan bahawa kadar faedah akan menurun, mengurangkan pembayaran bulanan peminjam apabila ia menyesuaikan. Tetapi dalam banyak kes, kadar akan meningkat, meningkatkan pembayaran bulanan peminjam.
Jika peminjam mengambil ARM dengan niat untuk keluar dari gadai janji dengan menjual atau membiayai semula sebelum kadar semula, kewangan peribadi atau kuasa pasaran mungkin menjebak mereka dalam pinjaman, yang berpotensi menundukkan mereka ke kenaikan kadar yang mereka tidak mampu. Pengguna yang mempertimbangkan gadai janji kadar laras patut mendidik diri sendiri mengenai cara mereka bekerja.
