Dalam Volum Oscillator Mengesahkan Pergerakan Harga kita melihat pengukuran volum dengan cara pengayun menggunakan dua purata bergerak. kita melihat kadar perubahan volum (V-ROC), dan kami akan memberi tumpuan kepada kepentingan pergerakan harga dan volum dalam kajian trend pasaran.
Dalam dekad yang lalu, kami telah melihat perubahan tiga kali ganda pada Indeks Dow Jones Industrial terhadap kedua-dua kenaikan dan penurunan. Pendatang baru kepada sains analisis teknikal mungkin tidak menyedari bahawa beberapa gerakan ini tidak mempunyai keyakinan, kerana volum tidak selalu menyokong pergerakan harga. Chartist tidak sedikit pun berminat dengan langkah 5 hingga 10% dalam harga saham jika volum yang menggerakkan harga adalah sebahagian kecil daripada jumlah harian biasa untuk isu tertentu itu. Sebaliknya, sejak jumlah pasaran Nasdaq mencapai atau melepasi dua bilion saham setiap hari, tindakan harga yang signifikan akan mencetuskan minat penganalisis. Sekiranya pergerakan harga kurang daripada 5 hingga 10%, anda juga boleh bermain golf.
Petunjuk arah volum
Kadar volum perubahan adalah penunjuk yang menunjukkan sama ada atau tidak trend volum berkembang sama ada arah atas atau bawah. Anda mungkin terbiasa dengan kadar perubahan harga (dibincangkan di sini), yang menunjukkan pelabur kadar perubahan yang diukur oleh harga penutupan isu. Untuk mengira ini, anda perlu membahagikan perubahan volum sepanjang tempoh n-lepas (hari, minggu atau bulan) dengan jilid n-tempoh yang lalu. Jawapannya ialah peratusan perubahan volum sepanjang tempoh n-lepas. Sekarang, apa maksudnya? Jika jumlah hari ini lebih tinggi daripada n-hari (atau minggu atau bulan) yang lalu, kadar perubahan akan menjadi nombor ditambah. Jika jumlah lebih rendah, ROC akan dikurangkan nombor. Ini membolehkan kita melihat kelajuan di mana volum berubah. (Untuk lebih lanjut mengenai kekuatan trend, lihat ADX: Indikator Kekuatan Trend .)
Salah satu masalah yang ada penganalisis dengan V-ROC ialah menentukan tempoh masa untuk mengukur kadar perubahan. Sebagai contoh, jangka pendek 10 hingga 15 hari, misalnya, akan menunjukkan kepada kami puncak-puncak yang dicipta oleh perubahan mendadak, dan, untuk sebahagian besar, trendline boleh ditarik. Untuk melihat lebih realistik, saya cadangkan menggunakan tempoh 25 hingga 30 hari; tempoh masa ini menjadikan carta kelihatan lebih bulat dan lancar. Tempoh yang lebih pendek cenderung menghasilkan carta yang lebih bergerigi dan sukar untuk dianalisis.
Dalam carta Indeks Komposit Nasdaq, anda boleh melihat jualan klasik dengan V-ROC mencapai tahap tertinggi 249.00 pada 13 Disember 2001 (berdasarkan tempoh 14 hari). Sebenarnya, jika anda mempelajari carta dengan teliti, anda dapat melihat bahawa ROC menjadi positif buat kali pertama pada 12 Disember 2001, dengan ukuran 19.61. Pada hari berikutnya pengukuran melompat ke 249.00 pada penutupan. Nasdaq mempunyai paras tertinggi sebanyak 2065.69 pada 6 Disember (ROC, +8.52) dan kemudian jatuh ke nombor negatif sehingga 12 Disember. Dengan menggunakan tempoh 14 hari, kita tidak dapat mengenali slaid ini sehingga Indeks kehilangan 119.18 mata (kira-kira 6.5%) ke tahap 1946.51. Ini akan membingungkan kebanyakan, adakah bukan untuk keupayaan untuk mengubah tempoh masa, dalam kes ini, kepada tempoh 30 hari, ditunjukkan dalam Rajah 2.
Dalam carta kedua Indeks Komposit Nasdaq, yang menggunakan tempoh 30 hari, anda dapat melihat dengan jelas bahawa pada dan sekitar 12 dan 13 Disember 2001, ROC hampir tidak menunjukkan nombor positif, dan sehingga 3 Januari 2002 bahawa bilangan positif muncul, kerana tindakan harga meningkat dengan ketara dari 1987.06 hingga 2098.88. Pada kesembilan bulan itu, terdapat pergerakkan kepada kenaikan 111.82 mata. Nilai positif ini bermakna terdapat sokongan pasaran yang mencukupi untuk terus memacu aktiviti harga ke arah aliran semasa. Nilai negatif menunjukkan terdapat kekurangan sokongan, dan harga mungkin mula menjadi stagnan atau terbalik.
Kita dapat melihat bahawa walaupun dengan tempoh 14 hari, V-ROC sepanjang tahun yang ditunjukkan pada carta ini, untuk sebahagian besar, bergerak secara senyap-senyap di atas dan di bawah garisan sifar. Ini menunjukkan bahawa tiada keyakinan sebenar untuk menjadi pasaran yang sedang berkembang. Satu-satunya lompatan sebenar dalam tindakan harga yang kebanyakan pelabur terlepas adalah langkahnya pada akhir bulan Julai, yang berlaku dalam tempoh lima hari urus niaga, yang, seperti yang anda lihat dalam carta, telah memberikan hampir semua kembali. Satu lagi perkara yang menarik ialah kekurangan volum di belakang tindakan harga ketika ia bergerak ke atas. Ini terbukti dalam tempoh dari 5 Ogos 2002, apabila Nasdaq ditutup pada 1206.01, hingga 22 Ogos 2002, apabila indeks ditutup pada 1422.95. Pada masa ini, V-ROC kekal negatif, menunjukkan kepada semua penganalisis teknikal bahawa kenaikan harga dalam indeks tidak akan dipegang.
Garisan bawah
Menggunakan petunjuk volum terdahulu, anda boleh mengesahkan pergerakan harga yang telah disabitkan dan mengelakkan daripada membeli atau menjual berdasarkan pengelupasan di pasaran yang tidak lama lagi akan diperbetulkan. Tonton kelantangan, dan trend akan mengikuti. Ingatlah wang anda - melabur dengan bijak.
