Perdagangan adalah pertukaran barangan atau perkhidmatan di antara dua atau lebih pihak. Jadi jika anda memerlukan petrol untuk kereta anda, maka anda akan perdagangan dolar anda untuk petrol. Di zaman dahulu, dan masih dalam sesetengah masyarakat, perdagangan telah dilakukan oleh barter, di mana satu komoditi telah ditukar untuk yang lain. Perdagangan mungkin seperti ini: Orang A akan menetapkan tetingkap Orang B yang dipecahkan sebagai pertukaran untuk bakul epal dari pokok Orang B. Ini adalah praktikal, mudah untuk menguruskan, contoh harian membuat perdagangan, dengan risiko pengurusan yang agak mudah. Untuk mengurangkan risiko, Orang A mungkin meminta Orang B untuk menunjukkan epalnya, untuk memastikan mereka pandai makan, sebelum menetapkan tetingkap. Inilah bagaimana perdagangan telah beribu tahun: proses manusia yang praktikal dan bijaksana.
Ini Sekarang
Sekarang masuk ke seluruh dunia dan semua risiko secara tiba-tiba boleh menjadi tidak terkawal, sebahagiannya kerana kelajuan di mana transaksi boleh berlaku. Sebenarnya, kelajuan urus niaga, kepuasan segera dan adrenalin tergesa-gesa membuat keuntungan dalam masa kurang dari 60 saat sering boleh mencetuskan naluri perjudian, yang mana ramai peniaga boleh tunduk. Oleh itu, mereka mungkin beralih kepada perdagangan dalam talian sebagai satu bentuk perjudian dan bukan menghampiri perdagangan sebagai perniagaan profesional yang memerlukan kebiasaan spekulatif yang tepat. (Ketahui lebih lanjut dalam Adakah Anda Melabur Atau Perjudian? )
Menyifatkan sebagai peniaga bukan perjudian. Perbezaan antara perjudian dan spekulasi adalah pengurusan risiko. Dalam erti kata lain, dengan berspekulasi, anda mempunyai beberapa jenis kawalan terhadap risiko anda, sedangkan dengan perjudian anda tidak. Malah permainan kad seperti Poker boleh dimainkan dengan sama ada pemikiran seorang penjudi atau dengan pemikiran spekulator, biasanya dengan hasil yang sama sekali berbeza.
Strategi Pertaruhan
Terdapat tiga cara asas untuk mengambil pertaruhan: Martingale, anti-Martingale atau spekulatif. Spekulasi berasal dari perkataan Latin "speculari, " yang bermaksud untuk mengintip atau melihat ke hadapan.
Dalam strategi Martingale, anda akan menggandakan taruhan anda setiap kali anda kalah, dan berharap bahawa akhirnya kekalahan akan berakhir dan anda akan membuat pertaruhan yang baik, dan dengan itu memulihkan semua kerugian anda dan juga membuat keuntungan yang kecil.
Dengan menggunakan strategi anti-Martingale, anda akan mengurangkan separuh harga setiap kali anda hilang, tetapi akan menggandakan taruhan anda setiap kali anda menang. Teori ini mengandaikan bahawa anda boleh mengambil kesempatan pada coretan kemenangan dan keuntungan dengan sewajarnya. Jelas sekali, untuk peniaga dalam talian, ini adalah lebih baik daripada kedua-dua strategi untuk menerima pakai. Ia sentiasa kurang berisiko untuk mengambil kerugian anda dengan cepat dan menambah atau meningkatkan saiz dagangan anda apabila anda menang.
Walau bagaimanapun, tidak ada perdagangan yang perlu diambil tanpa terlebih dahulu menyusun kemungkinan untuk memihak kepada anda, dan jika ini tidak jelas maka tidak ada perdagangan yang harus diambil sama sekali. (Untuk lebih lanjut mengenai kaedah Martingale, baca FX Trading The Martingale Way .)
Tahu Kemungkinan
Oleh itu, peraturan pertama dalam pengurusan risiko adalah untuk mengira kemungkinan perdagangan anda berjaya. Untuk melakukan itu, anda perlu memahami analisis asas dan teknikal. Anda perlu memahami dinamik pasaran di mana anda berdagang, dan juga tahu di mana kemungkinan titik pencetus harga psikologi adalah, yang carta harga dapat membantu anda membuat keputusan.
Sebaik sahaja keputusan dibuat untuk mengambil perdagangan maka faktor paling penting seterusnya ialah bagaimana anda mengawal atau menguruskan risiko. Ingat, jika anda boleh mengukur risiko, anda boleh, untuk sebahagian besar, mengurusnya.
Dalam menyusun kemungkinan untuk memihak kepada anda, adalah penting untuk melukis garis di pasir, yang akan menjadi titik potongan jika pasaran berdagang ke tahap itu. Perbezaan di antara titik pemotongan ini dan di mana anda memasuki pasaran adalah risiko anda. Secara psikologi, anda mesti menerima risiko ini sebelum anda mengambil perdagangan. Sekiranya anda boleh menerima kerugian yang berpotensi, dan anda adalah OK dengannya, maka anda boleh mempertimbangkan perdagangan lebih lanjut. Sekiranya kerugian itu terlalu banyak untuk anda, maka anda tidak boleh mengambil perdagangan atau jika tidak, anda akan terancam dengan teruk dan tidak dapat menjadi matlamat sebagai hasil perdagangan anda.
Oleh kerana risiko adalah sisi yang berlawanan dengan duit syiling untuk memberi ganjaran, anda harus menarik garisan kedua di pasir, di mana, jika pasaran berdagang ke titik itu, anda akan memindahkan garisan potong asal anda untuk menjamin kedudukan anda. Ini dikenali sebagai gelongsor perhentian anda. Baris kedua ini adalah harga di mana anda memecahkan walaupun pasaran memotong anda pada ketika itu. Sebaik sahaja anda dilindungi oleh berhenti rehat, risiko anda telah berkurang sehingga sifar, selagi pasaran sangat cair dan anda tahu dagangan anda akan dilaksanakan pada harga itu. Pastikan anda memahami perbezaan antara pesanan berhenti, had pesanan dan pesanan pasaran.
Kecairan
Faktor risiko seterusnya untuk mengkaji adalah kecairan. Kecairan bermakna terdapat jumlah pembeli dan penjual yang mencukupi pada harga semasa untuk dengan mudah dan efisien mengambil perdagangan anda. Dalam kes pasaran tukaran mata wang, kecairan, sekurang-kurangnya dalam mata wang utama, tidak pernah menjadi masalah. Kecairan ini dikenali sebagai kecairan pasaran, dan di pasaran tukaran mata wang asing, ia menyumbang kira-kira $ 2 trilion sehari dalam jumlah dagangan.
Walau bagaimanapun, kecairan ini tidak semestinya tersedia untuk semua broker dan tidak sama dalam semua pasangan mata wang. Ia benar-benar kecairan broker yang akan menjejaskan anda sebagai peniaga. Kecuali anda berdagang terus dengan bank berniaga forex yang besar, kemungkinan besar anda perlu bergantung kepada broker online untuk memegang akaun anda dan menjalankan perdagangan anda dengan sewajarnya. Soalan-soalan yang berkaitan dengan risiko broker adalah di luar skop artikel ini, tetapi broker besar, terkenal dan baik kapitalisasi harus baik untuk kebanyakan peniaga dalam talian runcit, sekurang-kurangnya dari segi mempunyai kecairan yang mencukupi untuk melaksanakan perdagangan anda dengan berkesan.
Risiko setiap Perdagangan
Satu lagi aspek risiko ditentukan oleh berapa banyak modal perdagangan yang anda ada. Risiko setiap perdagangan harus selalu menjadi peratusan kecil dari jumlah modal anda. Peratusan permulaan yang baik boleh menjadi 2% daripada modal perdagangan anda yang ada. Jadi, sebagai contoh, jika anda mempunyai $ 5000 dalam akaun anda, kerugian maksimum yang dibenarkan tidak melebihi 2%. Dengan parameter ini kerugian maksimum anda ialah $ 100 setiap perdagangan. Kerugian 2% bagi setiap perdagangan bermakna anda boleh salah 50 kali berturut-turut sebelum anda menghapus akaun anda. Ini adalah senario yang tidak mungkin jika anda mempunyai sistem yang tepat untuk menyusun kemungkinan yang disukai anda.
Jadi bagaimana kita sebenarnya mengukur risiko?
Cara untuk mengukur risiko setiap perdagangan adalah dengan menggunakan carta harga anda. Ini ditunjukkan dengan melihat carta seperti berikut:
Kami telah menentukan bahawa garisan pertama kami di pasir (stop loss) perlu ditarik di mana kita akan memotong kedudukan jika pasaran didagangkan ke tahap ini. Garis ditetapkan pada 1.3534. Untuk memberi ruang pasaran sedikit, saya akan menetapkan stop loss hingga 1.3530. (Ketahui lebih lanjut mengenai kehilangan kerugian dalam Seni Penjualan Posisi Kerugian . )
Tempat yang baik untuk memasuki kedudukan itu ialah pada tahap 1.3580, yang, dalam contoh ini, hanya berada di atas paras penutupan sejam selepas percubaan untuk membentuk bahagian bawah tiga gagal. Perbezaan antara titik masuk dan titik keluar adalah 50 pips. Sekiranya anda berdagang dengan $ 5, 000 dalam akaun anda, anda akan mengehadkan kerugian anda kepada 2% modal perdagangan anda, iaitu $ 100.
Mari kita anggap anda berdagang lot mini. Jika satu pip di lot mini sama dengan kira-kira $ 1 dan risiko anda 50 pips kemudian, untuk setiap lot yang anda berdagang, anda akan mempertaruhkan $ 50. Anda boleh berdagang satu atau dua lot mini dan menyimpan risiko anda antara $ 50-100. Anda tidak boleh berdagang lebih daripada tiga lot mini dalam contoh ini, jika anda tidak mahu melanggar peraturan 2% anda.
Leverage
Pembesar risiko besar seterusnya adalah leverage. Leverage adalah penggunaan wang bank atau broker bukan penggunaan yang ketat dari anda sendiri. Pasaran forex spot adalah pasaran yang sangat leveraged, kerana anda boleh meletakkan deposit hanya $ 1, 000 untuk benar-benar perdagangan $ 100, 000. Ini adalah faktor leverage 100: 1. Satu kehilangan pip dalam keadaan leveraged 100: 1 adalah sama dengan $ 10. Jadi jika anda mempunyai 10 mini lot dalam perdagangan, dan anda kehilangan 50 pips, kerugian anda ialah $ 500, bukan $ 50.
Walau bagaimanapun, salah satu faedah besar untuk berdagang di pasaran forex spot adalah ketersediaan leverage yang tinggi. Leverage yang tinggi ini tersedia kerana pasaran sangat cair sehingga mudah untuk memotong kedudukan dengan sangat cepat dan, oleh itu, lebih mudah dibandingkan dengan kebanyakan pasaran lain untuk menguruskan kedudukan leveraged. Leverage tentu saja memotong dua cara. Jika anda dimanfaatkan dan anda membuat keuntungan, pulangan anda dibesar dengan sangat cepat tetapi, dengan kerugian, anda akan mengikis akaun anda dengan cepat juga. (Lihat Pedang "Double-Edged Leverage" Perlu Tidak Dipotong Jauh untuk lebih banyak.)
Tetapi semua risiko yang wujud dalam perdagangan, risiko yang paling sukar untuk dikendalikan, dan risiko paling biasa yang dipersalahkan untuk kerugian trader, adalah pola kebiasaan buruk peniaga itu sendiri.
Semua pedagang perlu mengambil tanggungjawab atas keputusan mereka sendiri. Dalam perdagangan, kerugian adalah sebahagian daripada norma, jadi seorang pedagang mesti belajar untuk menerima kerugian sebagai bagian dari proses tersebut. Kerugian bukanlah kegagalan. Walau bagaimanapun, tidak mengambil kerugian dengan cepat adalah kegagalan pengurusan perdagangan yang betul. Biasanya seorang peniaga, apabila kedudukannya bergerak ke kerugian, akan meneka kedua sistemnya dan menunggu kerugiannya untuk berubah dan kedudukannya menjadi menguntungkan. Ini adalah baik untuk masa-masa apabila pasaran tidak berubah, tetapi ia boleh menjadi bencana apabila kerugian semakin buruk. (Belajar untuk mengatasi halangan besar ini dalam Master Mindtraps Trading Anda. )
Penyelesaian kepada risiko trader adalah untuk mengerjakan tabiat anda sendiri dan cukup jujur untuk mengakui masa-masa ketika ego anda mendapat jalan untuk membuat keputusan yang tepat atau ketika anda tidak dapat mengendalikan tarikan naluri dari kebiasaan buruk.
Cara terbaik untuk membantah perdagangan anda adalah dengan menyimpan jurnal setiap perdagangan, mencantumkan sebab-sebab kemasukan dan keluar dan menjaga skor seberapa berkesan sistem anda. Dengan kata lain betapa yakin anda bahawa sistem anda menyediakan kaedah yang boleh dipercayai dalam menyusun kemungkinan untuk memihak kepada anda dan dengan itu memberikan peluang perniagaan yang lebih menguntungkan daripada kemungkinan kerugian.
Kesimpulannya
Risiko wujud dalam setiap perdagangan yang anda ambil, tetapi selagi anda dapat mengukur risiko anda boleh mengurusnya. Hanya jangan terlepas pandang hakikat bahawa risiko boleh diperbesarkan dengan menggunakan terlalu banyak leveraj berkenaan dengan modal perdagangan anda dan juga diperbesar oleh kekurangan mudah tunai di pasaran. Dengan pendekatan berdisiplin dan tabiat perdagangan yang baik, mengambil risiko adalah satu-satunya cara untuk menghasilkan ganjaran yang baik.
Untuk bacaan yang berkaitan, sila lihat Teknik Pengurusan Risiko Untuk Pedagang Aktif .
