Apakah Suruhanjaya Sekuriti Ontario?
Suruhanjaya Sekuriti Ontario (OSC) adalah pengatur sekuriti terbesar di Kanada, menguatkuasakan undang-undang sekuriti di wilayah Ontario. Sebagai sebuah syarikat mahkota, OSC bertanggungjawab kepada kerajaan wilayah Ontario.
Memahami Suruhanjaya Sekuriti Ontario (OSC)
Suruhanjaya Sekuriti Ontario (OSC) mengawal selia pertukaran, sistem perdagangan alternatif (ATS) dan sistem kutipan dan perdagangan perdagangan (QTRS) di wilayah Ontario. Seperti hampir semua pengawal selia sekuriti, OSC berfungsi untuk mengekalkan integriti pasaran dan keyakinan pelabur dengan menguatkuasakan undang-undang sekuriti. Khususnya, OSC menguatkuasakan Akta Sekuriti dan Akta Hadapan Komoditi, kedua-duanya di Ontario.
OSC membina peraturan sekuriti dengan berunding dengan orang awam Kanada, jawatankuasa penasihat dan organisasi antarabangsa. Suruhanjaya itu diberi kuasa untuk mengambil pelbagai tindakan untuk menguatkuasakan pematuhan dengan undang-undang sekuriti Ontario. Ia boleh menerbitkan perintah perdagangan yang terhenti, memerintahkan pengataan semula dan penyulingan penyata kewangan, dan menambah syarat pendaftaran. Ia juga boleh, berikutan prosiding penguatkuasaan, mengenakan sekatan dan juga denda, tetapi pemulihan ganti rugi untuk pelabur yang ditipu tidak berada dalam lingkungannya.
Suruhanjaya Sekuriti Ontario dan SRO
OSC kini mengiktiraf dua organisasi pengawalseliaan sendiri (SRO), Pertubuhan Pengawalseliaan Industri Pelaburan Kanada (IIROC) dan Persatuan Peniaga Dana Bersama (MFDA). Ketiga-tiga organisasi membahagikan tugas semakan pematuhan. OSC meninjau penasihat, mengecualikan peniaga pasaran, peniaga pelan biasiswa dan pengurus dana. IIROC meninjau peniaga pelaburan dan peniaga komisen niaga hadapan. MFDA meninjau peniaga dana bersama. Badan-badan pengawalseliaan ini boleh menimbulkan firma kepada kajian pematuhan berdasarkan aduan, sebagai sebahagian daripada penyapuan luas atau secara rawak.
Had Suruhanjaya Sekuriti Ontario
Walaupun mandat OSC untuk "memupuk pasaran yang adil dan cekap" mungkin kelihatan agak luas, terdapat had keupayaan untuk mengawal selia dalam kawasan kelabu undang-undang. Sebagai contoh, pada tahun 2017, pasaran Kanada terganggu oleh kempen pendek dan menyalahi undang-undang yang menyalahi undang-undang, di mana penjual pendek menyebarkan maklumat palsu untuk menurunkan harga stok yang mereka kekurangan. Apabila pelabur menuntut OSC mengambil tindakan, suruhanjaya itu menjelaskan bahawa sering kali ia tidak dapat dilakukan tanpa bukti khusus yang sengaja menipu. Itu boleh menjadi sukar dicari, dan dalam beberapa kes, penjual pendek adalah pasaran yang menggeletar tanpa bergantung pada maklumat palsu sama sekali. Mereka hanya mengenal pasti syarikat yang mereka percaya telah terlebih nilai dan memendekkannya ketika secara aktif berkempen untuk harga mereka jatuh. Walaupun OSC dan IIROC mempunyai alat tertentu untuk meletakkan peredam pada jualan pendek saham, mereka biasanya tidak suka menggunakannya, takut gangguan mereka mungkin lebih mengganggu daripada kempen pendek.
