Had umur ialah amaun maksimum yang kadar faedah pada pinjaman boleh laras boleh meningkat sepanjang tempoh pinjaman.
Selamat hayat boleh dinyatakan sebagai kadar faedah mutlak-seperti kadar maksimum sepanjang hayat 12%, yang dipanggil siling kadar faedah-atau sebagai perubahan peratusan maksimum dalam kadar faedah dari kadar faedah awal pinjaman. Apabila cap nyatakan dinyatakan sebagai perubahan peratusan maksimum dari kadar faedah awal, ia juga boleh digunakan untuk menurunkan kadar faedah.
Memecahkan Kehidupan Kehidupan
Dalam berurusan dengan gadai janji kadar laras (ARM), biasanya terdapat turutan kadar faedah yang mengawal jumlah faedah yang akan dihadapi oleh peminjam sebaik sahaja tempohnya tamat pada kadar faedah tetap. Ini boleh mengambil bentuk pelarasan tambahan, dengan had faedah untuk selang waktu yang bermula dengan perubahan kadar pertama selepas tempoh tetap tamat.
Penanda pelarasan awal mengehadkan perubahan minat untuk kadar pertama kali diselaraskan, dan terdapat paras faedah berikutnya, atau berkala, untuk menampung perubahan kadar faedah yang akan datang. Kehidupan hayat pada dasarnya memberitahu peminjam berapa banyak kenaikan faedah yang mereka harapkan untuk membayar paling banyak.
Peminjam harus menyatakan dalam perjanjian pinjaman mereka apa yang topi kehidupan adalah pada gadai janji yang mereka tawarkan. Dalam banyak keadaan, cap hidup ditunjukkan sama ada perubahan peratusan keseluruhan atau sebagai peratusan mutlak.
Kehidupan nyawa pada pinjaman sering digunakan sebagai sebahagian daripada struktur cap kadar faedah. Sebagai contoh, tempoh tetap atau ARM hibrid sering mempunyai penutup awal, berkala, dan hayat. Pada ARM hibrid 5-1, ini mungkin dinyatakan sebagai struktur cap 5-2-5, bermakna terdapat topi awal 5%, topi berkala 2% dan topi kehidupan 5%. Ini bermakna pada tarikh perubahan kadar faedah pertama, kadar boleh berubah dengan maksimum 5%, dan pada setiap tarikh perubahan seterusnya, kadar boleh berubah sebanyak maksimum 2%. Perubahan seumur hidup maksimum dalam contoh ini ialah 5%.
Adalah mungkin bagi kadar faedah untuk menurunkan ARM apabila tempoh faedah tetap telah tamat tempoh. Had hidup tidak akan menghalang peminjam daripada mendapat manfaat dari perubahan kadar faedah tersebut.
Kehadiran topi nyawa tidak mengurangkan atau menghapuskan jenis-jenis kos lain, seperti yuran lewat yang boleh menjadi sebahagian daripada pengiraan kadar peratusan tahunan, termasuk tingkat bunga.
