Pampasan pekerja adalah perbelanjaan utama bagi kebanyakan syarikat; oleh itu, banyak firma mendapati lebih mudah untuk membayar sekurang-kurangnya sebahagiannya dalam bentuk stok. Pampasan jenis ini mempunyai dua kelebihan: Ia mengurangkan jumlah wang tunai yang mesti dilakukan oleh majikan, dan juga berfungsi sebagai insentif untuk produktiviti pekerja.
Terdapat banyak jenis pampasan saham, dan masing-masing mempunyai set peraturan dan peraturan tersendiri. Eksekutif yang menerima pilihan saham menghadapi satu set peraturan khusus yang menyekat keadaan di mana mereka boleh menjalankan dan menjualnya. Artikel ini akan mengkaji sifat stok terhad dan unit stok terhad (RSU) dan bagaimana ia dikenakan cukai.
Apakah Stok Terhad?
Stok terhad adalah, menurut definisi, stok yang telah diberikan kepada eksekutif yang tidak dapat ditransfer dan tertakluk kepada pelucuthakan di bawah syarat tertentu, seperti penamatan pekerjaan atau kegagalan untuk memenuhi sama ada tanda aras prestasi korporat atau peribadi. Stok terhad juga pada umumnya tersedia untuk penerima di bawah jadual peletakan hak yang dianggarkan yang bertahan selama beberapa tahun.
Walaupun terdapat beberapa pengecualian, stok yang paling terhad diberikan kepada eksekutif yang dianggap memiliki pengetahuan "orang dalam" tentang sebuah syarikat, sehingga menjadikannya tertakluk kepada peraturan perdagangan orang dalam Peraturan SEC 144. Kegagalan mematuhi peraturan ini juga boleh menyebabkan dalam pelucuthakan. Pemegang saham yang terhad mempunyai hak mengundi, sama seperti mana-mana pemegang saham lain. Geran stok terhad telah menjadi lebih popular sejak pertengahan 2000-an apabila syarikat dikehendaki untuk membelanjakan geran opsyen saham.
Bagaimana Saham Terhad dan RSU Dibayar
Apakah Unit Stok Terhad?
RSU menyerupai pilihan saham terhad secara konseptual tetapi berbeza dalam beberapa aspek penting. RSU mewakili janji tidak bercagar oleh majikan untuk memberikan sebilangan saham saham kepada pekerja apabila selesai jadual peletakhakan. Sesetengah jenis pelan membenarkan bayaran tunai dibuat sebagai ganti stok, tetapi sebahagian besar merancang mandat bahawa saham sebenar saham akan dikeluarkan - walaupun tidak sampai ke dasar perjanjian dipenuhi.
Oleh itu, saham saham tidak dapat diserahkan sehingga syarat-syarat perletakan dan pelelangan telah dipenuhi dan pembebasan diberikan. Sesetengah rancangan RSU membenarkan pekerja membuat keputusan dalam batasan tertentu dengan tepat apabila dia ingin menerima saham, yang boleh membantu perancangan cukai. Walau bagaimanapun, tidak seperti pemegang saham terhad, peserta RSU tidak mempunyai hak mengundi di stok semasa tempoh peletakan hak, kerana tiada stok telah dikeluarkan. Peraturan setiap pelan menentukan sama ada pemegang RSU menerima setara dividen.
Bagaimana Saham Terhad Dikeluarkan?
Stok terhad dan RSU dikenakan cukai secara berbeza daripada opsyen saham lain, seperti rancangan pembelian saham pekerja berkanun atau bukan statutori (ESPPs). Rancangan tersebut pada umumnya mempunyai akibat cukai pada tarikh latihan atau penjualan, sedangkan stok terhad biasanya dikenakan cukai setelah selesai jadual peletakan hak. Bagi pelan saham terhad, keseluruhan jumlah vested vested mesti dikira sebagai pendapatan biasa pada tahun peletakan hak.
Jumlah yang mesti diisytiharkan ditentukan dengan menolak harga pembelian atau pelaksanaan saham asal (yang mungkin sifar) dari nilai pasaran wajar stok pada tarikh stok itu sepenuhnya diletak hak. Perbezaan ini mesti dilaporkan oleh pemegang saham sebagai pendapatan biasa. Walau bagaimanapun, sekiranya pemegang saham tidak menjual stok pada peletakan hak dan menjualnya pada masa akan datang, sebarang perbezaan antara harga jualan dengan nilai pasaran saksama pada tarikh peletakan dilaporkan sebagai keuntungan modal atau kerugian.
Seksyen 83 (b) Pilihan Raya
Pemegang saham saham terhad dibenarkan melaporkan nilai pasaran saksama saham mereka sebagai pendapatan biasa pada tarikh ia diberikan, dan bukannya apabila mereka menjadi terletak hak jika mereka inginkan. Rawatan keuntungan modal masih berlaku, tetapi ia bermula pada masa pemberian. Pilihan raya ini dapat mengurangkan jumlah cukai yang dibayar atas pelan itu kerana harga saham pada masa yang diberikan saham sering lebih rendah daripada pada masa peletakan hak. Strategi ini boleh menjadi sangat berguna apabila tempoh masa yang lebih lama wujud di antara apabila saham diberi dan apabila mereka meletak jawatan (lima tahun atau lebih).
Contoh - Pelaporan Saham Terhad
John dan Frank adalah kedua-dua eksekutif utama dalam sebuah syarikat besar. Mereka masing-masing menerima geran saham terhad 10, 000 saham untuk sifar dolar. Saham syarikat didagangkan pada $ 20 per saham pada tarikh pemberian. John memutuskan untuk mengisytiharkan stok pada peletakan hak sementara Frank memilih untuk Seksyen 83 (b) rawatan. Oleh itu, John tidak mengisytiharkan apa-apa dalam tahun pemberian sementara Frank mesti melaporkan $ 200, 000 sebagai pendapatan biasa.
Lima tahun kemudian, pada tarikh stok sepenuhnya diletakkan, stok didagangkan pada $ 90 sesaham. John perlu melaporkan kira-kira $ 900, 000 baki stoknya sebagai pendapatan biasa pada tahun peletakan hak, sementara Frank tidak melaporkan apa-apa kecuali dia menjual sahamnya, yang layak mendapatkan rawatan keuntungan modal. Oleh itu, Frank membayar kadar yang lebih rendah ke atas majoriti hasil sahamnya, sementara John mesti membayar kadar tertinggi yang mungkin pada keseluruhan jumlah keuntungan yang diperolehi semasa tempoh peletakan hak.
Malangnya, ada risiko pelucuthakan besar yang berkaitan dengan pilihan raya Seksyen 83 (b) yang berlaku di atas dan di luar risiko pelupusan standard yang wujud dalam semua pelan saham terhad. Sekiranya Frank harus meninggalkan syarikat itu sebelum pelan itu menjadi hak, dia akan melepaskan semua hak kepada seluruh baki stok, walaupun dia telah mengisytiharkan $ 200, 000 saham yang diberikan kepadanya sebagai pendapatan. Dia tidak dapat memulihkan cukai yang dia bayar hasil daripada pemilihannya. Sesetengah rancangan juga memerlukan pekerja untuk membayar sekurang-kurangnya sebahagian stok pada tarikh pemberian, dan jumlah ini boleh dilaporkan sebagai kerugian modal dalam keadaan ini.
Percukaian RSU
Percukaian RSU adalah sedikit lebih mudah daripada pelan stok terhad standard. Kerana tidak ada stok sebenar yang dikeluarkan pada pemberian, tidak ada Pemilihan Seksyen 83 (b) yang dibenarkan. Ini bermakna bahawa hanya ada satu tarikh dalam kehidupan rancangan di mana nilai stok boleh diisytiharkan. Amaun yang dilaporkan akan menyamai nilai pasaran wajar saham pada tarikh peletakan hak, yang juga tarikh penyerahan dalam kes ini. Oleh itu, nilai stok dilaporkan sebagai pendapatan biasa pada tahun ini stok menjadi hak.
Garisan bawah
Terdapat banyak jenis stok terhad, dan peraturan cukai dan pelucuthakan yang berkaitan dengannya boleh menjadi sangat rumit. Artikel ini hanya merangkumi sorotan dan tidak boleh dianggap sebagai nasihat cukai. Untuk itu, rujuk kepada akauntan atau penasihat kewangan anda.
