Isi kandungan
- Menentukan Pengurusan Kekayaan
- Persekitaran Peralihan
- Masa Depan Pengurusan Kekayaan
Pengurusan kekayaan adalah perniagaan yang besar. Kumpulan Consulting Boston menganggarkan terdapat $ 74.3 trilun aset global di bawah pengurusan (AUM) untuk tahun 2018. Selagi jumlah itu terus berkembang, pengurusan kekayaan persendirian dan khidmat nasihat kewangan akan berkembang seiring dengannya.
Takeaways Utama
- Pengurusan kekayaan adalah kerja profesional untuk melabur dan meningkatkan aset sementara juga meminimumkan risiko dan memelihara kekayaan. Industri pengurusan kekayaan di seluruh dunia dianggarkan memegang hampir AUM $ 75 trilun, menjadikannya sebuah industri yang sangat besar. Lebih separuh daripada aset yang diuruskan milik pelabur institusi seperti bank dan dana. Selebihnya adalah organisasi atau individu yang lebih kecil. Industri pengurusan kekayaan terguncang semasa krisis kewangan pada 2008, tetapi sejak semula muncul, nampaknya tidak terjejas.
Menentukan Pengurusan Kekayaan
Laporan Boston Consulting Group mendedahkan bahawa $ 45 trilion, sekitar 60%, aset diurus global, milik pelabur institusi. Banyak institusi menguruskan aset mereka sendiri; yuran pada akaun terurus dengan cepat menambah apabila berurusan dengan berjuta-juta atau berbilion ringgit.
Ringgit institusi pasti penting kepada industri pengurusan kekayaan, tetapi mereka adalah dunia yang dibuang dari konsep umum penasihat kewangan peribadi. Pengurusan kekayaan adalah bidang yang sangat besar; ia sukar untuk mengutip apa jenis perkhidmatan yang dikira sebagai pengurusan kekayaan.
Pengurus kekayaan berbeza dari broker, yang hanya menyelaras pembeli dan penjual dan melaksanakan perdagangan di pasaran. Kebanyakan pengurus kekayaan merek sendiri sebagai penanggung aset dan jurulatih kehidupan kewangan. Mereka menggabungkan perancangan kewangan dengan perkhidmatan cukai, membantu menargetkan pembelian hidup yang signifikan, dan ada yang mungkin menawarkan perancangan harta tanah. Mereka boleh bekerja di firma atau sebagai perunding bebas. Mereka boleh menyasarkan perniagaan atau individu.
Pelanggan yang lebih baik memerlukan lebih banyak perkhidmatan dan pelanggan yang lebih miskin cenderung untuk menjadi transaksional. Walau bagaimanapun, ciri yang menentukan ialah pengurus kekayaan mengenal pasti pelan khusus untuk masa depan kewangan pelanggan.
Persekitaran Peralihan
Krisis kewangan 2007-2008 mengubah industri pengurusan kekayaan. Para profesional kewangan di seluruh dunia datang dengan pengawasan pengawalseliaan yang semakin meningkat, dan pengguna melihat industri dengan rasa skeptis yang baru dan, dalam beberapa keadaan, penghinaan.
Selain itu, banyak kekayaan yang tersejat dalam kemelesetan. Aset jatuh hampir di seluruh lembaga di banyak negara, mencipta peralihan sukar sebelum berakhir dengan banyak peluang. Kebanyakan aset tradisional menghargai banyak antara 2010 dan 2014 berdasarkan dasar monetari mudah di seluruh dunia.
Kerugian adalah setakat yang cepat. Antara tahun 2007 dan akhir tahun 2008, AUM Amerika Utara menjunam sebanyak 36%. Kerugiannya adalah 25% di Eropah, 25% di Asia dan 14% di Timur Tengah. Hasil pengurusan kekayaan global turun sebanyak lebih satu pertiga. Menjelang 2015, pemulihan telah hampir selesai.
Walau bagaimanapun, tidak semua rantau telah pulih sama. Syarikat-syarikat Eropah amat berat, dan pengurus kekayaan di Eropah masih melihat pendapatan pada tahap 20% di bawah 2008. Switzerland, United Kingdom, dan Amerika Syarikat kekal sebagai hab pengurusan kekayaan terbesar, manakala Hong Kong dan Singapura adalah yang terpantas peningkatan pasaran untuk aset pelanggan baru.
Peralihan ini sepadan dengan perpindahan dari hubungan penasihat tradisional. Barisan pengurusan kekayaan baru, termasuk penasihat automatik dan kawalan digital, menawarkan alternatif yang murah dan telus dalam industri yang berdasarkan kepada yuran dan komisen. Walau bagaimanapun, Biro Statistik Buruh menganggarkan pertumbuhan 27% dalam kedudukan penasihat kewangan peribadi baru melalui 2022 - lebih cepat daripada purata untuk semua pekerjaan.
Masa Depan Pengurusan Kekayaan Profesional
Dari pengurusan keberuntungan jutawan ke penasihat kewangan peribadi peringkat rendah, hati pengurusan kekayaan adalah cadangan nilai: ia adalah janji pulangan dan keselamatan kewangan yang melebihi apa-apa bayaran yang dikaitkan dengan perkhidmatan tersebut.
Cadangan nilai itu dicabar dengan serius pada tahun 2008. Pelanggan penasihat, yang kebanyakannya telah memainkan permainan mengikut skrip selama beberapa dekad, dibiarkan memegang pecahan pecah nilai harta benda mereka, 401 (k) dan portfolio IRA, dan aset lain yang terdedah kepada pasaran yang teruk. Pelanggan yang tidak selesa lebih cenderung untuk mengelakkan nasihat dibayar dan tertarik ke arah arah sendiri.
Pelanggan moden mahu lebih banyak kawalan pada kos yang lebih rendah, yang mengakibatkan banyak gangguan dalam industri. Perkhidmatan baru dan penasihat muda menyajikan proposisi nilai yang sangat berbeza daripada sezaman yang lebih tua. Dengan hampir $ 75 trilion untuk dimenangi, pasaran tidak mencukupi untuk pendatang baru dan idea baru.
