Kemudahan untuk membeli dan menjual dana dagangan pertukaran (ETF), bersama-sama dengan kos transaksi yang rendah, menawarkan pelabur alat peningkatan portfolio yang cekap. Kecekapan cukai merupakan salah satu bahagian penting dari rayuan mereka. Pelabur perlu memahami akibat cukai ETF supaya mereka dapat proaktif dengan strategi mereka.
Kami akan memulakan dengan meneroka peraturan cukai yang dikenakan kepada ETF dan pengecualian yang anda harus sedar, dan kemudian kami akan menunjukkan kepada anda beberapa strategi cukai penjimatan wang yang dapat membantu anda mendapatkan pulangan yang tinggi dan mengalahkan pasaran.
Cukai ke atas ETF
ETF, menikmati rawatan cukai yang lebih baik daripada dana bersama kerana struktur unik mereka. Dana bersama mewujudkan dan menebus saham dengan urus niaga yang tidak dianggap jualan. Akibatnya, mereka tidak membuat kejadian yang boleh dikenakan cukai. Walau bagaimanapun, apabila anda menjual ETF, perdagangan mencetuskan peristiwa yang boleh dikenakan cukai. Sama ada keuntungan atau kerugian modal jangka panjang atau jangka pendek bergantung pada berapa lama ETF diadakan. Di Amerika Syarikat, untuk menerima rawatan keuntungan modal jangka panjang, anda mesti mengadakan ETF selama lebih dari satu tahun. Jika anda memegang sekuriti selama satu tahun atau kurang, maka ia akan menerima rawatan keuntungan modal jangka pendek.
Dividen dan Cukai Pembayaran Faedah
Dividen dan bayaran faedah daripada ETF dikenakan cukai sama seperti pendapatan daripada stok atau bon yang mendasari mereka. Pendapatan perlu dilaporkan pada penyata 1099 anda. Sekiranya anda memperoleh keuntungan dengan menjual ETF, mereka akan dikenakan cukai seperti stok atau bon yang mendasari.
ETF yang dipegang selama lebih dari setahun dikenakan cukai pada kadar keuntungan modal jangka panjang, yang mencapai 23.8%, termasuk 3.8% Cukai Pendapatan Pelaburan Bersih, sementara yang dipegang kurang dari satu tahun dikenakan cukai pada kadar pendapatan biasa, dengan hujung tertinggi pada 40.8%.
Sama seperti stok, dengan ETF, anda tertakluk kepada peraturan penjualan jika anda menjual ETF untuk kerugian dan kemudian membelinya semula dalam masa 30 hari. Jualan mencuci berlaku apabila anda menjual atau menjual keselamatan pada kerugian, dan kemudian dalam masa 30 hari dari penjualan anda:
- Beli ETF yang sangat serupa; Memperolehi ETF yang sangat sama dengan perdagangan yang boleh dikenakan cukai sepenuhnya; atauMendapatkan kontrak atau opsyen untuk membeli ETF yang sangat serupa.
Sekiranya kerugian anda tidak dibenarkan kerana peraturan jualan basuh, anda harus menambah kerugian yang tidak dibenarkan kepada kos ETF yang baru. Ini meningkatkan asas anda dalam ETF yang baru. Pelarasan ini menangguhkan potongan kerugian sehingga pelupusan ETF yang baru. Tempoh pegangan anda untuk ETF baru bermula pada hari yang sama dengan tempoh pegangan ETF yang telah dijual.
Banyak ETF menjana dividen daripada stok yang mereka pegang. Dividen biasa (boleh dikenakan cukai) adalah jenis pengagihan yang paling umum dari sebuah syarikat. Menurut IRS, anda boleh mengandaikan bahawa apa-apa dividen yang anda terima pada saham biasa atau pilihan adalah dividen biasa melainkan jika perbadanan membayar memberitahu anda sebaliknya. Dividen ini dikenakan cukai apabila dibayar oleh ETF.
Dividen yang layak adalah tertakluk kepada kadar cukai maksimum yang sama dengan keuntungan modal bersih. Penyedia ETF anda harus memberitahu anda sama ada dividen yang telah dibayar adalah biasa atau layak.
Pengecualian - Mata Wang, Niaga Hadapan dan Logam
Seperti dalam semua perkara, terdapat pengecualian kepada peraturan cukai umum untuk ETF. Cara terbaik untuk memikirkan pengecualian ini adalah untuk mengetahui peraturan cukai untuk sektor ini. ETF yang sesuai dengan sektor tertentu mengikut peraturan cukai untuk sektor ini dan bukan peraturan cukai umum. Mata wang, niaga hadapan dan logam adalah sektor yang menerima rawatan cukai khas.
Mata wang ETF
Kebanyakan mata wang ETF dalam bentuk amanah pemberi pinjaman. Ini bermakna keuntungan dari kepercayaan mewujudkan liabiliti cukai untuk pemegang saham ETF, yang dikenakan cukai sebagai pendapatan biasa. Mereka tidak menerima apa-apa rawatan khas, seperti keuntungan modal jangka panjang, walaupun anda memegang ETF selama beberapa tahun. Oleh kerana ETF mata wang perdagangan dalam pasangan mata wang, pihak berkuasa cukai menganggap bahawa perdagangan ini berlaku dalam tempoh yang singkat.
ETF niaga hadapan
Komoditi perdagangan ini, stok, bon Perbendaharaan, dan mata wang. Sebagai contoh, Invesco DB Agriculture ETF (DBA) melabur dalam kontrak niaga hadapan komoditi pertanian - jagung, gandum, kacang soya, dan gula - bukan komoditi yang mendasarinya. Keuntungan dan kerugian pada masa hadapan dalam ETF dirawat untuk tujuan cukai sebagai jangka panjang 60% dan 40% jangka pendek tanpa mengira berapa lama ETF memegang kontrak. Tambahan lagi, ETF yang berdagang niaga hadapan mematuhi peraturan pasaran-ke-pasaran pada akhir tahun. Ini bermakna keuntungan belum direalisasikan pada akhir tahun ini dikenakan cukai seolah-olah mereka dijual. (Lihat: Memodenkan Portfolio Anda Dengan Hadapan ETF)
ETF logam
Strategi Cukai Menggunakan ETF
ETF memberi pinjaman kepada strategi perancangan cukai yang berkesan, terutamanya jika anda mempunyai campuran stok dan ETF dalam portfolio anda. Satu strategi yang biasa adalah untuk menutup kedudukan yang mempunyai kerugian sebelum ulang tahun satu tahun mereka. Anda kemudian menyimpan kedudukan yang mempunyai keuntungan selama lebih daripada satu tahun. Dengan cara ini, keuntungan anda menerima rawatan modal jangka panjang, mengurangkan liabiliti cukai anda. Sudah tentu, ini digunakan untuk stok dan juga ETF.
Dalam situasi lain, anda mungkin memiliki ETF di sektor yang anda percaya akan berfungsi dengan baik, tetapi pasaran telah menarik semua sektor ke bawah, memberikan anda kerugian kecil. Anda enggan menjual kerana anda fikir sektor itu akan melantun semula dan anda boleh kehilangan keuntungan disebabkan oleh peraturan jualan basuh. Dalam kes ini, anda boleh menjual ETF semasa dan membeli lagi yang menggunakan indeks yang serupa tetapi berbeza. Dengan cara ini, anda masih mempunyai pendedahan kepada sektor yang menguntungkan, tetapi anda boleh mengambil kerugian pada ETF asal untuk tujuan cukai.
ETF adalah alat yang berguna untuk perancangan cukai akhir tahun. Sebagai contoh, anda memiliki koleksi stok dalam bahan-bahan dan penjagaan kesihatan yang mengalami kerugian. Walau bagaimanapun, anda percaya bahawa sektor-sektor ini bersedia untuk mengalahkan pasaran pada tahun hadapan. Strategi ini adalah untuk menjual stok untuk kerugian dan kemudian membeli sektor ETF yang masih memberi anda pendedahan kepada sektor ini.
Garisan bawah
Pelabur yang menggunakan ETF dalam portfolio mereka boleh menambah pulangan mereka jika mereka memahami akibat cukai ETF mereka. Disebabkan ciri-ciri unik mereka, banyak ETF menawarkan peluang pelabur untuk menangguhkan cukai sehingga mereka dijual, sama seperti memiliki saham. Selain itu, semasa anda mendekati ulang tahun satu tahun pembelian dana anda, anda patut mempertimbangkan menjual mereka yang mengalami kerugian sebelum ulang tahun pertama mereka untuk memanfaatkan kerugian modal jangka pendek. Begitu juga, anda harus mempertimbangkan untuk memegang ETF dengan keuntungan sebelum ulang tahun pertama mereka untuk memanfaatkan keuntungan cukai modal jangka panjang yang lebih rendah.
ETF yang melabur dalam mata wang, logam, dan niaga hadapan tidak mematuhi peraturan cukai umum. Sebaliknya, sebagai peraturan umum, mereka mematuhi peraturan cukai aset asas, yang biasanya menghasilkan rawatan cukai keuntungan jangka pendek. Pengetahuan ini harus membantu pelabur dengan perancangan cukai mereka.
