Apakah Rizab Bersyarat?
Rizab bersyarat dipegang oleh syarikat insurans untuk menunaikan kewajipan dalam perintah ringkas dan merupakan ukuran penting keupayaan syarikat untuk menampung perbelanjaan.
Rizab Bersyarat Berputar
Rizab bersyarat boleh dianggap sebagai dana hujan untuk syarikat insurans untuk membantu menampung perbelanjaan yang tidak dijangka semasa tekanan kewangan. Penanggung insurans mestilah bersedia untuk menunaikan kewajipan mereka pada setiap masa dan jika syarikat insurans tidak bersedia dengan tidak mempunyai cukup wang yang diketepikan dengan kecairan yang boleh diterima, ia mungkin mengakibatkan mereka menjadi tidak solven. Untuk menjaga kemungkinan ini, pesuruhjaya insurans negeri dan persatuan jaminan insurans memerlukan syarikat insurans untuk mengekalkan tahap rizab tertentu, yang tidak boleh digunakan sebagai aset tetap, dan seterusnya menyenaraikan rizab bersyarat secara berasingan dalam laporan kewangan mereka.
Rizab bersyarat tersenarai secara berasingan dalam laporan kewangan untuk mengukuhkan keperluan kecairan, kerana syarikat insurans mungkin perlu menggunakan rizab untuk memenuhi kewajiban masa depan yang tidak dijangka. Mereka diketepikan dan tidak digunakan dalam pelaburan dengan tempoh yang panjang atau risiko yang lebih besar kerana kewujudannya adalah penunjuk syarikat insurans kurang berkemungkinan menjadi terjejas atau tidak solven. Contoh rizab bersyarat termasuk surplus daripada insurans semula yang tidak dibenarkan, dividen yang tidak diisytiharkan kepada pemegang polisi dan rizab lain yang ditubuhkan secara sukarela dan mematuhi peraturan statutori.
Pengawal selia bergantung pada banyak nisbah kewangan untuk menentukan sejauh mana syarikat insurans dilindungi daripada kemungkinan peningkatan pesat tuntutan. Rizab bersyarat dikurangkan daripada jumlah liabiliti dan berbanding dengan apa-apa surplus polisi sebagai satu contoh nisbah biasa. Mana-mana syarikat bergantung terlalu banyak terhadap rizabnya seperti dikira oleh nisbah ini boleh dilihat dengan lebih teliti. Ujian kecairan membandingkan tunai dan sekuriti syarikat kepada liabiliti bersihnya.
Penganalisis mengkaji perubahan kepada rizab bersyarat syarikat dari masa ke masa, terutamanya berhubung dengan liabiliti yang berkaitan dengan jadual dasar semasa dan risiko yang berkaitan.
Peranan Agensi Penarafan
Di Amerika Syarikat sahaja terdapat lebih daripada 640 insolvensi syarikat insurans dalam tempoh 30 tahun dari 1969 hingga 1998. Syarikat menjadi tidak solat apabila modalnya terhakis sehingga tidak dapat menanggung liabiliti insuransnya.
Rating Kekuatan Kewangan Insurer (IFSR) adalah penanda aras yang mewakili pelbagai pendapat agensi semasa mengenai keselamatan kewangan syarikat insurans tertentu. Agensi penarafan Big Three memberikan lebih daripada 95% daripada semua penilaian dan terdiri daripada Moody's Investor Services, Standard & Poor's, dan Fitch Ratings.
