Borang SEC S-4 adalah pemfailan dengan Suruhanjaya Sekuriti dan Bursa (SEC) oleh sebuah syarikat awam yang digunakan untuk mendaftarkan sebarang maklumat penting yang berkaitan dengan penggabungan atau pengambilalihan. Di samping itu, borang itu juga difailkan oleh syarikat-syarikat yang menjalani tawaran pertukaran.
Breaking Down SEC Form S-4
Borang SEC S-4 juga dikenali sebagai Penyata Pendaftaran di bawah Akta Bursa Sekuriti 1933. (Akta Bursa Sekuriti 1933, yang sering disebut sebagai "kebenaran dalam sekuriti" undang-undang, memerlukan borang pendaftaran ini, menyediakan fakta penting, diajukan untuk mendedahkan maklumat penting semasa pendaftaran sekuriti syarikat.)
Bagi urus niaga M & A, SEC memerlukan Borang S-4 mengandungi maklumat mengenai, antara lain, terma urus niaga, faktor risiko, nisbah pendapatan kepada caj tetap dan nisbah lain, maklumat kewangan Proforma, kontrak material dengan syarikat itu memperoleh, maklumat tambahan yang diperlukan untuk penamaan semula oleh orang dan pihak yang dianggap sebagai pengunderait, dan kepentingan pakar dan penasihat bernama.
Contoh Borang F Formula S-4
Pada 22 Disember 2015, Marriott International memfailkan Borang S-4 yang menggambarkan gabungannya yang dicadangkan dengan Starwood Hotel & Resorts Worldwide. Dokumen 192 halaman, tidak termasuk lampiran, mengandungi butiran lengkap transaksi yang dicadangkan, yang akhirnya ditutup pada 23 September 2016. Bagi pelabur, selain daripada angka Pro-forma dan nombor penilaian transaksi, mungkin bahagian paling menarik dari pemfailan adalah sebab setiap syarikat untuk gabungan dan garis masa perjanjian itu, yang menunjukkan dengan tepat bagaimana dan ketika kesepakatan itu bersama.
