Apakah SEC Form N-4
Borang SEC N-4 adalah pemfailan dengan Suruhanjaya Sekuriti dan Bursa (SEC) yang mesti dikemukakan oleh semua akaun berasingan syarikat insurans yang dianjurkan sebagai amanah pelaburan unit yang menawarkan kontrak anuiti berubah. Borang SEC N-4 dikehendaki di bawah Akta Sekuriti 1933 dan Akta Syarikat Pelaburan 1940 dan bertujuan memberi para pelabur maklumat mengenai kontrak anuiti berubah-ubah supaya mereka dapat menentukan sama ada untuk melabur dalamnya.
BREAKING DOWN SEC Form N-4
Bahagian A dari SEC Borang N-4, prospektus, mesti mengandungi maklumat yang jelas mengenai pelaburan bahawa purata pelabur, yang mungkin tidak mempunyai latar belakang khusus dalam kewangan atau undang-undang, dapat memahami. Bahagian A mengandungi keterangan umum mengenai pendaftar dan perihalan am mengenai kontrak anuiti berubah serta maklumat mengenai nilai unit pengumpulan, potongan, tempoh anuiti, faedah kematian, pembelian dan nilai kontrak, penebusan, cukai dan prosiding undang-undang.
Bahagian B menyediakan maklumat tambahan yang tidak dikehendaki menjadi sebahagian daripada prospektus, tetapi itu mungkin bernilai bagi pelabur tertentu, seperti maklumat umum dan sejarah, penaja jamin dan pengiraan data prestasi.
Akhirnya, Bahagian C mengandungi penyata kewangan dan pameran, pengarah dan pegawai pendeposit, bilangan pemilik kontrak dan maklumat lain yang diperlukan.
Tujuan utama Borang N-4 adalah sifat pengawalseliaan. Manakala banyak laporan rasmi boleh membantu penganalisis kewangan mengumpul maklumat berguna yang boleh digunakan dalam proses pemilihan sekuriti, kebanyakan kandungan pada Borang N-4 adalah teknikal dan perlu untuk tujuan undang-undang dan pengawasan. Menjadi industri yang sangat dikawal selia, entiti insurans sering perlu memfailkan banyak dokumen untuk mengekalkan kedudukan mereka yang baik di mata pengawal selia dan pembuat dasar.
