Harga minyak melonjak ke paras tertinggi lima bulan minggu lalu berikutan kebimbangan terhadap peperangan sivil di Libya menambah kebimbangan bahawa konflik di negara anggota OPEC boleh menjejaskan bekalan global. Ketegangan meletus apabila pasukan pemberontak setia kepada pimpinan Khalifa Haftar melancarkan serangan mengejut terhadap Tripoli, rumah kerajaan Libya yang diiktiraf PBB.
Libya menghasilkan 1.2 juta tong sehari sebelum pertempuran Tripoli. Penurunan pengeluaran yang ketara boleh menyebabkan pancang harga secara tiba-tiba dalam komoditi cair. Negara Afrika Utara dengan penduduk lebih dari 6 juta telah mengalami kekacauan politik sejak 2011, ketika itu kepala negara Muammar Qaddafi dikeluarkan dari kantor dan dibunuh.
"Saya fikir pasaran tidak menumpukan perhatian kepada Libya seperti yang sepatutnya dilakukan. Pada masa ini kita melihat ancaman kepada bekalan Libya dalam jangka pendek dan sederhana, " kata Paul Horsnell, ketua penyelidikan komoditi di Standard Chartered, per CNBC.
Kerusuhan di Libya datang pada masa apabila pasaran minyak menghadapi tekanan menaik daripada pemotongan bekalan OPEC enam bulan sebanyak 1.2 juta tong sehari (bpd) antara Januari dan Jun yang mungkin berterusan pada separuh kedua 2019, bergantung kepada keadaan pasaran.
Mereka yang percaya konflik di Libya mungkin meningkat dan terus mendorong harga minyak yang lebih tinggi harus menambah ketiga-tiga dana yang diperdagangkan oleh sektor pertukaran dana (ETF) ke senarai pantau mereka. Mari kita lihat lagi pada setiap dana dan tahap teknikal yang boleh dilaksanakan untuk berdagang.
iShares AS Eksplorasi Minyak & Gas AS & Pengeluaran ETF (IEO)
Dengan aset di bawah pengurusan (AUM) berjumlah $ 276.46 juta, ETF (ASO) Eksplorasi & Pengeluaran Minyak & Gas Amerika Syarikat bertujuan untuk menyampaikan keputusan pelaburan yang sama kepada Indeks Pengindeksan & Pengeluaran Minyak Dow Jones AS. Seperti namanya, ETF memberi pendedahan kepada ekuiti AS dalam sektor penerokaan dan pengeluaran minyak dan gas. Portfolionya agak berat, dengan 10 pegangan teratas yang membawa berat sebanyak hampir 65%. Dana itu sesuai dengan semua bentuk perdagangan dengan nisbah perbelanjaan 0.43% yang kompetitif dan penyebaran purata ultra tipis sebanyak 0.05%. IEO mengeluarkan 1.56% hasil dividen dan telah memperoleh 19.97% tahun setakat ini (YTD) pada 16 April 2019.
Dana membuat sebahagian besar keuntungan YTD dalam beberapa minggu pertama bulan Januari. Sejak masa itu, ia telah didagangkan sebahagian besarnya apabila lembu dan beruang berjuang untuk dikawal. Harga jatuh di atas julat perdagangan Jumaat, 13 April, kerana ketegangan di Libya meningkat. Peniaga harus melihat untuk membuka kedudukan yang panjang pada penarikan balik ke trendline teratas, yang kini bertindak sebagai tahap sokongan yang signifikan. Fikirkan tentang keuntungan tempahan berdekatan dengan $ 70 - satu kawasan harga mungkin menemui rintangan dari trendline mendatar yang menghubungkan beberapa putaran swing 2018. Batasi risiko dengan menetapkan pesanan stop loss di bawah purata bergerak sederhana (SMA) 50 hari dan gerakkannya ke titik putus jika harga mencapai SMA 200 hari.
Invesco S & P 500 Equal Weight Energy ETF (RYE)
Dilancarkan pada tahun 2006, Invesco S & P 500 Equal Weight Energy ETF (RYE) menjejaki prestasi S & P 500 Equal Weight Index yang terdiri daripada syarikat-syarikat di sektor tenaga AS. Struktur berat badan yang sama dengan dana memberikan kecondongan besar ke arah midcaps - sebagai akibatnya, RYE berada di bawah penapis besar penapis dan menyediakan lebih banyak pendedahan kepada pemain eksplorasi dan pengeluaran kecil dalam industri. Sekali lagi, ETF melengkapkan semua gaya dagangan dengan penyebaran purata 0.04%, 0.40% yuran pengurusan dan perolehan harian melebihi 50, 000 saham setiap hari. Sehingga 16 April 2019, RYE mempunyai $ 200 juta dalam AUM, menghasilkan 1.90% dan meningkat 23.68% pada tahun ini, menjadikannya dana yang terbaik untuk melaksanakan tiga perbincangan.
Seperti IEO, harga saham RYE menambah sebahagian besar keuntungan YTDnya dalam beberapa minggu pertama tahun 2019 tetapi telah meningkat lebih tinggi berbanding dengan dana itu sejak itu. Segitiga menaik yang luas pada carta ETF antara Disember dan pertengahan April nampaknya bertindak sebagai pembentukan semula, dengan harga berpecah di atas garis trend atas corak pada sesi dagangan Jumaat. Mereka yang ingin berdagang RYE harus membeli pullbacks ke titik pelarian awal pada $ 52 dan menetapkan pesanan keuntungan pada tahap $ 58, di mana harga mungkin akan menimbulkan ketahanan dari lekapan swing Ogos dan September 2018. Tutup dagangan terbuka jika harga dana jatuh di bawah paras rendah bulan ini pada $ 49.93.
Invesco Exploration & Pengeluaran Tenaga Dinamik Dinamik (PXE)
Invesco Dynamics Exploration & Production ETF (PXE), diwujudkan pada tahun 2005, cuba memberikan pulangan yang sama kepada Indeks Eksplorasi & Pengeluaran Intellidex Dynamic Energy. Penanda aras ini terdiri daripada syarikat penerokaan dan pengeluaran tenaga AS berdasarkan metrik penilaian dan pertumbuhan khusus. Pegangan utama dalam bakul 29 stok ETF termasuk Hess Corporation (HES), Anadarko Petroleum Corporation (APC) dan Occidental Petroleum Corporation (OXY). Pada hari Jumaat, 12 Mac, Chevron Corporation (CVX) membuat wang tunai dan perjanjian saham bernilai $ 33 bilion untuk membeli Anadarko, dengan berkesan membuang tawaran pesaing oleh Occidental. Dana pintar beta mempunyai $ 42.43 juta dalam aset bersih, mengenakan yuran pengurusan 0.65%, menawarkan hasil dividen 1.19% dan naik 17.77% YTD sehingga 16 April 2019.
Saham PXE didagangkan hampir 30% sejak Disember 26 rendah, meletakkan dana dengan teguh di wilayah pasaran lembu, tetapi saham kekal terikat dalam tempoh tiga bulan yang lalu. Indeks kekuatan relatif (RSI) berada di bawah ambang harga overbought, menunjukkan harga ETF mempunyai ruang untuk bergerak lebih tinggi sebelum menyatukan. Peniaga harus mencari titik masuk pada retracements ke tahap $ 20, di mana harga mendapat keuntungan dari garis trend atas jarak dagangan sebelumnya. Pertimbangkan untuk keluar dari jawatan itu, menjual separuh di SMA 200 hari dan separuh masa baki berhampiran babak 2018 Ogos. Pertimbangkan menggunakan SMA 50 hari untuk penempatan berhenti.
StockCharts.com
