Ditubuhkan pada tahun 2007, Bank of New York Mellon (BK) adalah kemuncak penggabungan dua bank Amerika yang paling dihormati. Bank of New York ditubuhkan pada tahun 1784, Mellon Financial pada tahun 1869. Yang pertama adalah pemberi pinjaman perniagaan jangka pendek, yang terakhir adalah firma pengurusan kekayaan. Firma yang dihasilkan lebih banyak aset daripada mana-mana syarikat di Bumi, sejumlah $ 33.1 trilion di bawah jagaan pada 31 Dis, 2018. Dengan $ 1.7 trilion di bawah pengurusan, Bank of New York Mellon adalah salah satu pengurus aset terbesar di dunia. Syarikat itu terutamanya menjana pendapatan melalui perkhidmatan pelaburan, termasuk perkhidmatan aset dan penerbit, perkhidmatan perbendaharaan, pengurusan pelepasan dan cagaran, dan pengurusan aset dan kekayaan.
Sepanjang kewujudan ringkas Bank of New York Mellon dalam bentuk semasa, perolehan telah secara konsisten. Sepanjang lima tahun yang lalu, dalam urutan kronologi terbalik, firma itu telah memperoleh hasil sebanyak $ 16.4 bilion (2018), $ 15.5 bilion, $ 15.2 bilion, $ 15.2 bilion, dan $ 15.7 bilion. Mengikut laporan tahunan bank terbaharu, pendapatan bersih untuk 2018 hampir $ 4.3 bilion. Sehingga 31 Disember 2018, pulangan ekuiti biasa adalah 10.8% dan margin operasi sebelum cukai adalah 32%.
Fakta Cepat
BNY Mellon telah ditubuhkan (sebagai Bank of New York) pada tahun 1784 oleh Alexander Hamilton dan kemudiannya menjadi syarikat pertama yang disenaraikan di Bursa Saham New York.
Model Perniagaan Bank of New York Mellon
Sejajar dengan sejarah pendahulunya, Bank of New York Mellon mempunyai dua segmen pelaporan yang berbeza: pengurusan pelaburan dan perkhidmatan pelaburan. Ini boleh mengelirukan; yang pertama jatuh di bawah satu anak syarikat, yang dinamakan The Bank of New York Mellon. Sementara itu, perniagaan pengurusan kekayaan syarikat berada di bawah anak syarikat bernama BNY Mellon.
Anak-anak syarikat yang lebih kecil, kebanyakannya menumpukan kepada kepercayaan, termasuk BNY Mellon Investment Servicing Trust Company, BNY Mellon Trust Company of Illinois, BNY Mellon Trust of Delaware, dan Bank of New York Mellon Trust Company.
Tidak ada yang pernah menuduh pengurusan Bank of New York Mellon terlalu kreatif apabila menamakan anak-anak syarikatnya. Ini termasuk operasi utama firma Eropah, The Bank of New York Mellon SA / NV. Syarikat ini mempunyai puluhan anak syarikat dalam jumlah, dengan majoriti terbesar mereka diperbadankan sama ada di Amerika Syarikat atau Kepulauan British. (Outliers yang berpusat di Belgium dan Luxembourg.) Semua berkata, Bank of New York Mellon beroperasi di kira-kira tiga belas negara.
Takeaways Utama
- Bank of New York Mellon menjana pendapatan melalui perkhidmatan pelaburan, serta pengurusan harta dan aset. Bank itu mempunyai aset $ 33.1 trilion di bawah jagaan pada akhir tahun 2018.BNY Mellon beroperasi di 35 negara di seluruh dunia.
Perniagaan Perkhidmatan Pelaburan Bank of New York Mellon
Dua perniagaan utama Bank of New York Mellon, Perkhidmatan Pelaburan adalah yang terbesar, mencakupi kira-kira 71.9% perbelanjaan syarikat yang tidak tertarik. Bahagian ini menyediakan pelbagai perkhidmatan perniagaan dan teknologi kepada institusi kewangan, syarikat, endowmen, dan agensi awam. Di dalam bahagian Perkhidmatan Pelaburan, Bank of New York Mellon mempunyai pelbagai bidang perniagaan, termasuk Penempatan Aset, Pershing (menyediakan penjelasan, jagaan, dan perkhidmatan perniagaan lain), Perkhidmatan Penerbit, Perkhidmatan Perbendaharaan, dan Pengurusan Penjelasan dan Jaminan.
Pada 2018, Bahagian Perkhidmatan Pelaburan Bank of New York Mellon menjana pendapatan kira-kira $ 12.3 bilion.
Fakta Cepat
Bank of New York dan Mellon Financial Corporation menggabungkan pada bulan Julai 2007, mengakibatkan bentuk dan nama semasa bank.
Perniagaan Pengurusan Pelaburan Bank of New York Mellon
Walaupun Bank of New York Mellon memang berurusan dengan wilayah kekayaan eksklusif di luar pemahaman orang ramai, itu bukan keistimewaan firma. Sebaliknya, beratus-ratus ribu orang kelas pertengahan bergantung kepada kepakaran perkhidmatan pelaburan Bank of New York Mellon untuk memastikan pelan pelan persaraan mereka dan pelaburan saham mereka menjanjikan.
Jumlah pendapatan $ 4 bilion yang diambil kira oleh operasi pengurusan pelaburan tidak boleh dipungkiri sama ada. Segmen ini merangkumi perancangan harta tanah dan perbankan swasta untuk orang kaya. Yang, sekali lagi, kecil berbanding dengan perkhidmatan pelaburan Bank of New York Mellon menjual kepada pengurus rizab modal besar. Para penerima manfaat tidak langsung dari perkhidmatan pelaburan itu-pekerja biasa dan pesara-mempunyai kesan yang jauh lebih besar terhadap nasib Bank of New York Mellon daripada pelanggan yang semestinya berkemungkinan kurang.
Selebihnya operasi pengurusan pelaburan firma termasuk ekuiti global, pengurusan mata wang, dan strategi pendapatan tetap. Pengurusan pelaburan Bank of New York Mellon dikendalikan melalui banyak (kecil) anak syarikat yang dipasarkan kecil dan bebas, seperti Alcentra, Siguler Guff, dan banyak lagi, yang kebanyakannya dibeli oleh Bank of New York Mellon (atau salah seorang pendahulunya) daripada dicipta di dalam rumah. Keistimewaan firma itu tidak reda, sama ada; ia terus membeli rumah "butik" yang lebih kecil secara berkala.
Pada akhir tahun 2018, bahagian Pengurusan Pelaburan, yang terdiri daripada perniagaan Pengurusan Pengurusan dan Pengurusan Kekayaan Perniagaan, memegang aset di bawah pengurusan sebanyak $ 1.7 trilion, menjadikan Bank of New York Mellon sebagai pengurus aset global ke-7 terbesar.
Rancangan masa hadapan
Menurut laporan tahunannya pada tahun 2018, Bank of New York Mellon menumpukan pada menentukan aspek pembangunannya disebabkan faktor luaran dan yang disebabkan oleh pertumbuhan organik. Idealnya, syarikat itu ingin melihat pelbagai operasi yang berkembang walaupun tanpa bantuan kenaikan kadar faedah atau pasaran kewangan yang kukuh. Bank telah menetapkan sebagai keutamaan peningkatan kecekapan ke depan, dan telah membuat kemajuan mengenai kadar penjelasan dan penyelesaian, serta jumlah. Bank of New York Mellon juga akan terus mencurahkan lebih banyak wang ke dalam perkembangan teknologi; sehingga tahun 2018 bank membelanjakan kira-kira $ 2.75 bilion pada teknologi, dengan anggaran $ 3 bilion perbelanjaan teknologi untuk 2019. Pelaburan ini bukan sahaja dapat meningkatkan infrastruktur yang ada, tetapi juga mengembangkan kemampuan baru juga.
Cabaran Utama
Risiko adalah sebahagian daripada pelaburan dan Bank of New York Mellon mesti menguruskan faktor risiko sendiri, serta pelanggannya. Bagaimanapun, selain pelaburan tidak menentu asas, terdapat juga cabaran lain yang dihadapi BNY Mellon. Ini termasuk persaingan dari sekumpulan kecil institusi kewangan yang dilengkapi dengan kewangan di seluruh dunia, yang masing-masing bersaing untuk pelanggan dan kolam aset yang sama. Memandangkan jumlah urus niaga harian bank yang tinggi, ia mudah terdedah kepada risiko operasi yang disebabkan oleh pecahan dalam sistem atau maklumat. Terdapat juga cabaran kerajaan dan pengawalseliaan yang berterusan bahawa syarikat mesti menyesuaikan diri dengan.
