Alfred Nobel, ahli sains, pencipta dan usahawan Sweden yang meninggalkan sebahagian besar kekayaannya sebagai asas Hadiah Nobel, menetapkan aset dari ladangnya harus dilaburkan dalam "sekuriti aman" untuk menampung hadiah untuk hadiah. Walaupun keperluan Nobel mungkin sesuai dengan masa dan tempat yang dia tinggal, dalam dekad sejak kematiannya Yayasan Nobel dan mereka yang mengetuai organisasi telah mengubah pendekatan mereka untuk bertemu dengan gaya pelaburan yang lebih moden. Matlamatnya adalah untuk mengekalkan kestabilan di endowmen untuk memberi hadiah wang tunai yang sama atau lebih besar. Walau bagaimanapun, sejarah kekayaan Nobel dan pelaburannya bermakna terdapat peralihan yang signifikan dalam nilai hadiah dari masa ke masa.
Permulaan Awal Hadiah Nobel
Hadiah Nobel pertama yang dianugerahkan pada tahun 1901 dan membawa anugerah tunai SEK150, 000, sepadan dengan kira-kira $ 1.1 juta pada tahun 2018. Sebagai perbandingan, Hadiah Nobel 2016 bernilai SEK8 juta, atau sedikit kurang daripada nilai hadiah awal dalam mata wang hari ini. Walau bagaimanapun, dalam tahun-tahun yang berlalu, hadiah wang tunai yang berkaitan dengan pemenang Nobel berfluktuasi agak sedikit, dipengaruhi sekurang-kurangnya sebahagiannya oleh kejayaan pelaburan mereka yang menguruskan dana Alfred Nobel. Hadiah tunai mencapai minimum pada tahun 1919, apabila penerima memperoleh SEK133, 127. Walaupun hadiah itu naik nilai pada tahun-tahun selepas Kemelesetan Besar, dari tahun 1940-an hingga 1970-an ia melayang di sekitar nilai yang sama. Dalam kebanyakan tahun ini, anugerah hadiah meningkat sedikit, tetapi nilai wang tunai dalam mata wang hari ini adalah kira-kira sama dengan inflasi.
Keuntungan yang signifikan dalam Hadiah di Abad ke-21
Menjelang tahun 1990an, dan terutama pada abad baru ini, nilai tunai Nobel meningkat secara dramatik, mencecah SEK10 juta pada tahun 2001 dan tinggal di sana selama bertahun-tahun. Pada masa ini, para pelabur menguruskan endowmen telah mula menggunakan dana lindung nilai untuk meningkatkan modal. Walau bagaimanapun, dengan anugerah 2012, Yayasan Nobel mengumumkan bahawa ia akan mengurangkan wang tunai sebanyak 20% untuk mengekalkan tahap modal. Pada masa itu, yayasan itu juga mempertimbangkan untuk meminta derma bagi endowmen untuk memulihkan nilai hadiah tersebut.
Bagi Ulrika Bergman, CIO yayasan yang dilantik pada tahun 2017, matlamatnya adalah untuk mencapai pulangan minimum tahunan sekurang-kurangnya 3.5% melebihi inflasi. Sejak pendahulu beliau menyertai yayasan pada 2012, yayasan itu telah berusaha untuk mengalihkan pelaburan ke arah pegangan ekuiti aktif, cuba mengurangkan yuran sambil mengekalkan kecekapan. Yayasan ini juga telah beralih tumpuan kepada strategi kuantiti dalam beberapa tahun kebelakangan ini. Oleh kerana Bergman dan lain-lain berhasrat untuk menyusun semula dana untuk Hadiah Nobel, matlamatnya adalah untuk mengekalkan dan bahkan meningkatkan penghargaan tunai dengan cara yang mampan untuk tahun yang akan datang.
(Untuk bacaan berkaitan, lihat: 5 Teori Ekonomi Memenangi Hadiah Nobel yang Harus Anda Ketahui .)
