Syarikat-syarikat staples pengguna, termasuk yang menumpukan pada produk rumah tangga, makanan, minuman dan perkhidmatan yang berkaitan, menghadapi prospek yang sukar sepanjang 2018. Perselisihan perdagangan antara AS dan China mengancam untuk menaikkan harga dengan meletakkan tekanan pada pengeluar, peningkatan persaingan yang diperketatkan, dan kegawatan geopolitik umum menggegarkan keseluruhan pasaran. Sebaliknya, sektor kokain pengguna sering dilihat sebagai pendorong walaupun dalam keadaan turun naik, memandangkan ia terdiri daripada syarikat-syarikat yang menawarkan barangan dan perkhidmatan yang dilihat sebagai penting. Ini cukup untuk memberi beberapa syarikat staples pengguna kelebihan keseluruhan, terutamanya kerana sektor lain menurun pada akhir tahun.
Puluhan dana yang diperdagangkan (ETF) mengesan sektor kokain pengguna dalam satu cara atau yang lain. Dana ini menyediakan pelabur dengan akses mudah ke pensampelan yang luas sektor ini. Justeru, apabila sektor kokain pengguna berfungsi dengan baik, ETF ini biasanya mencerminkannya. Walaupun ia adalah tahun yang sukar untuk pengguna stok ETF secara keseluruhan, terdapat beberapa dana yang berjaya bukan sahaja menewaskan keseluruhan pasaran pada 2018, tetapi juga untuk menjana pulangan yang positif.
Di bawah ini, kita akan melihat dengan lebih dekat lima stesen utama ETF dari segi prestasi keseluruhan untuk 2018. Kami akan membandingkan dana ini kepada Indeks Sektor Utama Pengguna sebagai penanda aras, yang menyaksikan pulangan purata sebanyak -10.2%.
1. ProShares Barang Pengguna UltraShort ETF (SZK)
Pulangan untuk 2018: + 31.3%
2. Penurunan ProShares Kedai Eceran ETF (EMTY)
Pulangan untuk 2018: + 9.4%
3. Global X Health & Wellness Thematic ETF (BFIT)
Pulangan untuk 2018: + 5.4%
4. ProShares Long Online / Kedai Pendek ETF (CLIX)
Pulangan untuk 2018: + 4.7%
5. Invesco DWA Consumer Staples Momentum ETF (PSL)
Pulangan untuk 2018: + 1.5%
ProShares UltraShort Consumer Goods ETF
Kestabilan pengguna utama ETF untuk 2018 adalah satu-satunya dana untuk menawarkan pendedahan songsang kepada sektor tersebut. ProFares UltraShort Consumer Goods ETF (SZK) menawarkan pendedahan -2x kepada Indeks Barang Pengguna Dow Jones AS. Dana ini memakan banyak makanan dan tembakau. Ia juga sangat cair, menjadikannya sukar untuk diperdagangkan. Tambahan pula, dana itu direka untuk digunakan untuk tujuan perdagangan taktikal; kerana ia dikompaun setiap hari, ia cenderung untuk melihat hasilnya condong apabila dijalankan lebih lama daripada satu hari. Oleh itu, tidak mungkin mana-mana pelabur akan memegang SZK untuk keseluruhan tahun, walaupun dana itu kembali lebih daripada 31% dalam tempoh masa itu.
SZK dilancarkan pada bulan Januari 2007 dan membawa nisbah perbelanjaan sebanyak 0.95%. Ia hanya mempunyai $ 2.82 juta dalam aset di bawah pengurusan, menjadikannya dana yang sangat kecil.
ProShares Tolak ETF Store Runcit
Menuntut tempat kedua dengan prestasi keseluruhan kira-kira 9.4% untuk 2018 adalah Penurunan ProShares Kedai Eceran ETF (EMTY). EMTY menawarkan pertaruhan terhadap industri runcit AS. Ia mensasarkan pendedahan -1x sehari ke syarikat runcit yang beribu pejabat di AS dan yang menerima sekurang-kurangnya tiga suku daripada pendapatan mereka dari jualan dalam kedai. Pada asasnya, ETF bertaruh terhadap kedai-kedai bata dan mortar yang memihak kepada membeli-belah dalam talian. Semua saham komponen dalam portfolio EMTY ditimbang sama rata, dan dana itu diimbangi semula suku tahunan. Namun, ia direka untuk menjadi alat dagangan jangka pendek.
EMTY dilancarkan pada November 2017 dan membawa nisbah perbelanjaan sebanyak 0.65%. Ia mempunyai $ 5.18 juta dalam asas asetnya.
Global X Health & Wellness Thematic ETF
Global X Health & Wellness ETF (BFIT) memberi tumpuan kepada syarikat yang memenuhi definisi kesihatan dan kesejahteraannya. Syarikat terdiri dari saiz kecil hingga besar dan semuanya berpusat di negara maju. Satu kriteria kritikal untuk pemilihan dalam indeks BFIT adalah fokus pada hasil yang diperolehi daripada objektif yang berkaitan dengan kesihatan fizikal yang baik. Ini bermakna BFIT cenderung mensasarkan syarikat-syarikat dalam subkategori pemakanan, kecergasan, pakaian dan penurunan berat badan. BFIT kembali kira-kira 5.4% untuk 2018 secara keseluruhan.
BFIT dilancarkan pada bulan Mei 2016 dan membawa nisbah perbelanjaan sebanyak 0.50%. Ia mempunyai kira-kira $ 11.6 juta dalam aset di bawah pengurusan.
ProShares Long talian / kedai pendek ETF
ETF yang keempat dalam senarai kumpulan wang ruji pengguna berprestasi tinggi beroperasi di bawah strategi yang luar biasa. ProShares Long Online / Kedai Pendek ETF (CLIX) menjejaki indeks kedudukan kedua-dua panjang dan pendek pada sekuriti yang disenaraikan di AS. Seperti EMTY, CLIX menganggap bahawa membeli-belah dalam talian akhirnya akan mengeluarkan ejaan ruang runcit batu bata-dan-mortar. Dengan ini, CLIX menawarkan pendedahan panjang 100% kepada syarikat-syarikat runcit dalam talian dan 50% pendedahan pendek ke kedai-kedai tradisional, bata dan mortar. Strategi ini terbukti dengan baik untuk CLIX pada 2018, kerana dana itu membawa kira-kira 4.7% pulangan secara keseluruhan.
CLIX dilancarkan pada November 2017 dan membawa nisbah perbelanjaan sebanyak 0.65%. Dana itu mempunyai kira-kira $ 42.7 juta dalam aset di bawah pengurusan.
Invesco DWA Consumer Staples Momentum ETF
Dengan pulangan kira-kira 1.5% untuk 2018, ETF terakhir dalam senarai kami ialah Invesco DWA Consumer Staples Momentum ETF (PSL). Dana ini mengikuti indeks firma kitaran pengguna berasaskan AS. Syarikat-syarikat ini dipilih dan ditugaskan mengikut berat harga mengikut momentum harga. Hasil dari mekanisme pemilihan adalah bahawa PSL memfokuskan pada kebanyakan perusahaan kecil dan pertengahan, dan dana sesekali mengalami kekurangan likuiditas.
PSL dilancarkan pada Oktober 2006 dan membawa nisbah perbelanjaan sebanyak 0.60%. Dana itu mempunyai $ 161.8 juta dalam asas asetnya.
