Apa yang dimaksudkan dengan Jualan Henti
Jualan breakpoint ialah penjualan dana bersama pada jumlah dolar yang membolehkan pemegang dana bergerak ke dalam kurungan caj jualan yang lebih rendah. Jika, pada masa pelaburan, pelabur tidak dapat menyediakan dana yang diperlukan untuk memenuhi syarat untuk bayaran yang lebih rendah, dia boleh menandatangani surat niat yang menjanjikan untuk mencapai jumlah atau titik putus dalam tempoh masa yang ditetapkan.
PEMBATALAN Jualan Breakpoint
Jualan Breakpoint memberikan diskaun bayaran kepada pelabur berdasarkan tahap putus pelaburan yang ditentukan oleh syarikat dana. Syarikat-syarikat dana bertanggungjawab untuk menstrukturkan beban jualan dan jadual breakpoint. Fi dan titik putus ini terperinci dalam prospektus dana dan dipersetujui oleh perantara.
Beban Jualan dan Jadual Breakpoint
Reksa dana terbuka yang diurusniagakan melalui broker penuh perkhidmatan diperlukan untuk membayar beban jualan kepada pengantara bagi perkhidmatan mengenal pasti, mengesyorkan dan mengurus dana. Beban jualan di dana bersama boleh menjadi front-end, back-end atau level. Jadual Breakpoint adalah tahap yang ditetapkan oleh dana bersama yang membolehkan pelabur menerima diskaun jualan. Diskaun dari titik putus biasanya digunakan untuk dana dengan beban jualan terdahulu, tetapi boleh digunakan untuk semua saham dana.
Diskaun Breakpoint sering bermula pada $ 25, 000, dengan diskaun meningkat secara berperingkat hingga tahap maksimum. Di luar tahap breakpoint maksimum dana bersama, pelabur tidak lagi akan dikenakan bayaran beban jualan. Penasihat kewangan dikehendaki menyediakan pendedahan penuh jadual breakpoint dan memastikan pelabur sedar apabila pelaburan tambahan yang minima dapat memenuhi syarat untuk mendapatkan diskaun yang lebih tinggi.
Berikut adalah jadual breakpoint sampel yang disediakan oleh Pihak Berkuasa Pengawalseliaan Industri Kewangan:
Pelaburan dan Caj Jualan
Kurang daripada $ 25, 000: 5.00%
Sekurang-kurangnya $ 25, 000, tetapi kurang daripada $ 50, 000: 4.25%
Sekurang-kurangnya $ 50, 000, tetapi kurang dari $ 100, 000: 3.75%
Sekurang-kurangnya $ 100, 000, tetapi kurang dari $ 250, 000: 3.25%
Sekurang-kurangnya $ 250, 000, tetapi kurang daripada $ 500, 000: 2.75%
Sekurang-kurangnya $ 500, 000, tetapi kurang daripada $ 1 juta: 2.00%
$ 1 juta atau lebih: Tiada caj jualan
Berikutan jadual breakpoint di atas, pelabur yang merancang untuk melabur $ 40, 000 awal dalam dana muatan depan akan menerima diskaun dan menghadapi pertuduhan sebanyak 4.25%, atau $ 1, 700. Sekiranya pelabur disarankan dengan betul, dia akan diberitahu bahawa menambah $ 10, 000 untuk jumlah pelaburan sebanyak $ 50, 000 akan melayakkan penjualan untuk caj penjualan yang lebih rendah sebanyak 3.75%.
Keistimewaan Pengumpulan
Kebanyakan dana bersama akan merangkumi keistimewaan akumulasi dalam beban jualan dan jadual breakpoint mereka. Keistimewaan akumulasi membolehkan caj jualan pelabur dari jadual breakpoint berdasarkan kepada jumlah pelaburan mereka dalam dana. Contohnya jika pelabur dari atas melabur $ 15, 000 enam bulan kemudian, dia akan layak untuk caj jualan yang sama sebanyak 3.75% pada transaksi $ 15, 000.
Surat Niat
Syarikat-syarikat dana bersama dengan beban jualan dan jadual breakpoint biasanya juga termasuk peruntukan bagi surat niat. Dokumentasi ini membolehkan pelabur menjanjikan pelaburan tertentu dalam dana dan menerima yuran beban jualan untuk pelaburan menyeluruh mereka.
